Часть III. Управление финансами и иншн.Шниими и международных фирмнх

I пива 10. Мкждумириднсhi и,ниii оной планировании

529

МИНИМИЗАЦИЯ ИНДИВИДУАЛЬНЫХ ПОДОХОДНЫХ

НАЛОГОВ

Для решения данной задачи физическое лицо, ведущее ВЭД и имеющее значитель» ные доходы из источников на территории различных государств, должно выбрать страной своего постоянного местопребывания (страной резидентства) юрисдикцию с минимальным уровнем индивидуальных подоходных налогов. В соответствии б национальным законодательством данных юрисдикции критериями резидентства I большинстве случаев является число дней фактического проживания в стране в от* четном году (не менее 183) либо наличие в рассматриваемой юрисдикции постоян* ного жилища физического лица, принадлежащего ему на правах собственности либо] аренды. Зная об уровне ИПН в различных странах мира, можно выбрать наиболее привлекательные с налоговой точки зрения юрисдикции для проживания физиЧМ ских лиц.

На территории юрисдикции с низким уровнем налогообложения можно такн же регистрировать предприятия некорпоративных организационно-правовые форм, вести ВЭД через такие предприятия (желательно, чтобы операции был|$! оффшорными, по типу осуществления ВЭД без образования постоянного пред» ставительства на территории стран с высоким уровнем налогообложения) и ак-кумулировать доходы в странах — налоговых гаванях. Если при этом еще и быть физическим лицом — резидентом данной страны, то преимущества подобной! минимизации ИПН очевидны.

МИНИМИЗАЦИЯ НАЛОГОВ НА ИМУЩЕСТВО,

НА ДОХОДЫ ОТ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ИМУЩЕСТВА

И НАЛОГОВ НА НАСЛЕДСТВО И ДАРЕНИЕ

Наиболее важным механизмом МНП (не только индивидуального, но и корпора-тивного), способствующим минимизации налогов, связанных с имущественны­ми отношениями, является организация трастового управления собственностью!,

Траст — особые связи между юридическими или физическими лицами, возни­кающие по отношению к собственности и сопровождающиеся установлением специфических обязанностей и ответственности лиц, управляющих капиталоМ| при условии обеспечения особых прав и привилегий собственника капитала, за­щищающих имущество от неправомочных и ошибочных действий управляюще­го. При создании траста заключается соглашение, согласно которому одно лицо, называемое доверительным собственником, является юридически законным вла­дельцем собственности, но содержит ее для выгоды другого лица — бенефициа-рия, получающего доходы с доверенной собственности. Передаваться в трастовое управление могут любые виды имущества.

Траст создается на основе устной или письменной договоренности и должен быть засвидетельствован документально. При этом обязательно оговариваются: порядок передачи собственности, схема распределения прибыли, а также полно­мочия доверительного собственника. Основой связи между доверительным ли­цом или управляющим и реальным собственником капитала (доверителем) явля-

ютея отношения доверия, при которых одно лицо управляет собственностью на псионе доверенности собственника и в его интересах. Доверительным собствен­ником могут быть как частные лица, так и траст-корпорации, являющиеся про­фессиональными менеджерами.

Наибольшее развитие концепция трастового управления собственностью по­мучила в Великобритании. Британская правовая система, регулирующая имуще-п венные отношения, стала наиболее влиятельной в большинстве англоязычных стран мира, что отразилось на развитии и совершенствовании трастовых отноше­ний именно в англоязычном мире (страны и территории, входящие в Британское (-одружество, США).

В условиях глобализации идея трастов приобрела новое значение, не в после­ди юю очередь связанное с вопросами налогообложения. Известно, что индивиду­альные частные предприятия и партнерства имеют ограниченный срок своего су­ществования: они ликвидируются в связи со смертью владельца/партнера фирмы. При трансфертах собственности (передача по наследству, дарение) возникают и особые трансфертные налоги (налоги на наследство, налоги на дарение). При пе­редаче имущества в трастовое управление таких проблем можно избежать. Можно также играть и на разнице уровней налогообложения имущества, доходов от имуще­ства и его трансфертов, поскольку соответствующие налоги достаточно ощутимо варьируются между различными странами. Международные трасты, действующие на основе англосаксонского права, принимающие в свое управление иностранное и мущество доверителя, могут стать весьма полезным элементом в налоговом плани­ровании.

К настоящему времени довольно большую популярность приобрели дискре­ционные (скрытые) трасты, которые создаются в том случае, когда доверитель-пая собственность передается нерезидентам. Если местонахождением траста яв­ляется юрисдикция с низкими налогами, а доход от использования имущества образуется вне пределов данной юрисдикции (траст ведет оффшорные опера­ции), то такой траст освобождается от всех налогов и пошлин в стране своего ( издания. Дискреционные трасты, как правило, связаны с управлением имуще­ством некорпоративных клиентов, но могут быть полезны и корпорациям, осо­бенно тем из них, которые занимаются международными перевозками (в част­ности, судоходным компаниям).

Рассмотрим, каким образом создание траста будет способствовать минимиза­ции некоторых видов налогов.

Налоги на имущество

Среди объектов обложения налогами на имущество, принадлежащее физическим л нцам, могут быть:

• транспортные средства (автомобили, катера, яхты, вертолеты, самолеты);

• финансовые активы (банковские счета, ценные бумаги);

• недвижимость (земля, здания, сооружения).

Большинство из объектов собственности невозможно скрыть от всевидящего ока налоговых органов; они достаточно легко поддаются оценке по рыночной либо ин-

530 Часть III. Управление финансами и инниоициими и международных фирмц

1шша 10. Международной налоговое планирование

531

вентарной стоимости, поэтому единственным способом избежания неприятное^! связанных с уплатой налогов, может быть использование соответствующих Mi низмов налогового планирования. При этом полезно вспомнить положения ^ дельной налоговой конвенции ОЭСР, закрепляющей права на налогооблйщ недвижимого имущества за юрисдикцией его местонахождения, а движимое за страной резидентства владельца (ст. 6 МНК ОЭСР). Трастовые отношении этом предполагают, что юридическим собственником имущества со всеми ныт ющими последствиями в применении норм конвенционного права будет янля трастовая компания.

Проще всего минимизировать налоги посредством механизмов МНШ транспортных средств. Достаточно зарегистрировать собственное транспорт» средство в юрисдикции, где отсутствуют налоги на имущество, как уже Mtt получить ощутимые результаты. Обычно в таком случае транспортное сред передают в трастовое управление специально созданной собственной комгш В качестве альтернативного варианта можно воспользоваться услугами про сиональных управляющих.

Передача в трастовое управление зарубежной компании финансовых а' вое является менее трудоемким способом выведения капитала из-под вые© налогообложения в юрисдикции проживания фактического владельца фи совых средств. Сложности, которые могут возникать в таких случаях, связя преодолением законодательства о валютном контроле, запрещающего нелер ные способы перевода капиталов из страны. Если в действиях физичесг лица, доверившего свой финансовый капитал иностранному опекуну, нет минала (доходы задекларированы и капитал переведен законным способом единственной проблемой с точки зрения налогообложения может стать ПО дующая репатриация доходов, полученных доверенным лицом в пользу до* теля. Такие доходы должны быть включены в совокупные доходы физичес лица-доверителя, они обязательно облагаются ИПН в стране резидентст!» нефициара.

Труднее передать в доверительное управление объекты недвижимости, котор своей природе являются немобильными и должны облагаться налогами в юрисд "" своего местонахождения. Однако и их передача на баланс иностранной трастовой пании может способствовать минимизации бремени имущественных налогов с бенефициара. Иностранная компания, владеющая объектами недвижимости в даН стране, может пользоваться определенными налоговыми льготами, гарантиров ми зарубежным инвесторам.

Налоги на доходы от использования имуще

Доходы от всех видов имущества могут быть объектами двух основных налоге индивидуального подоходного и налога на прирост рыночной стоимости и щества. Даже если имущество передается в управление трастовой комШГ любое перечисление извлекаемых из имущества доходов в пользу бенефнцй означает увеличение его совокупного дохода, облагаемого ИПН в соотнитс ющей юрисдикции резидентства. Налог на прирост стоимости имущества жет применяться для некоторых специфических видов доходов (прирост

ночной стоимости ценных бумаг, доходы от реализации объектов недвижимо­сти и т. п.). В таком случае можно порекомендовать не перечислять полученные цоверительным собственником доходы в пользу бенефициара напрямую (как непосредственно в страну гражданства бенефициара, так и на его личный бан­ковский счет в третьей стране), так как в случае сокрытия доходов можно иметь серьезные неприятности с налоговыми органами, а при полной и своевремен­ной уплате налогов теряются преимущества организации траста. В таком слу-Чие можно аккумулировать доходы на банковском счете трастовой компании в безналоговой юрисдикции и использовать их на реинвестиции в интересах бе­нефициара, но от имени доверительного собственника.

Имущество, передаваемое с целью извлечения доходов и минимизации нало-Гон, может быть как недвижимым (земля, здания, сооружения), так и движимым (транспортные средства, ценные бумаги, прочие финансовые активы). Особая спе­цифика, связанная с трудностями избежания уплаты налогов, характерна для опе­раций с недвижимостью. Здесь проявляется неотделимость источника происхож­дения доходов от объекта собственности, что приводит к неизбежности взимания Налогов, удерживаемых у источника образования подобных доходов (налоги на репатриацию в пользу трастовой компании доходов от использования объектов недвижимости).

Если имущество мобильно, то рациональным способом минимизации налогов It» репатриацию будет перемещение такого имущества в другие юрисдикции, где отсутствуют налоги на репатриацию. Если между странами, где используются иму­щественные объекты извлечения дохода, и страной доверительного собственника Ннключены двусторонние налоговые соглашения, то можно минимизировать нало­ги на репатриацию либо полностью избежать их.

Трансфертные налоги (налоги на наследство и дарение)

Многие ведущие страны мира имеют в структуре своих налоговых систем специ-ил ьные налоги, связанные с переходом имущества и имущественных прав по фак­ту наследования или дарения.

Ставка налогов на наследование/дарение имущества обычно зависит от ры­ночной стоимости имущества и может достигать значительной величины. Похо­жие налоговые последствия возникают и при ликвидации индивидуального част­ного предприятия либо партнерства, когда их имущество достается наследникам бывшего собственника. Передача имущества в управление трастовой компании по всех вышеперечисленных случаях может стать законным способом минимиза­ции трансфертных налогов.

Если объектом собственности на основании заключенного соглашения о трасте будет владеть доверительный собственник, то даже при перемене фак­тического собственника имущества его номинальным, но законным владель­цем остается трастовая компания. Формально никакого изменения прав собствен­ности не происходит, поэтому отпадает необходимость в уплате трансфертных налогов. Предыдущий фактический собственник обычно включает в соглаше­ние о трасте положения относительно возможных наследников либо получа­телей дара.

532

4aciii III. Управление финансами и инниелициими и международных фирмМ

I шиш К). Мпждутцюдмчо и. и ни пион пинцирование

533

Удобство трастовых отношений состоит и в том, что, согласно заявлению дпнвд рителя, имущество может быть передано любому лицу вне зависимости от пчч|| ни родства (налогообложение и наследств, и дарений дифференцируется как \т по степени родства). После выхода из игры доверителя имущества трастовая кои пания начинает выполнять опекунство в интересах нового фактического спбгти ника, которого выбирает первоначальный бенефициар. Таким образом, к услуг трастов прибегают многие персоны, имеющие значительные состояния, но Щ \ лающие пополнять государственную казну даже после своей смерти.

При дарении имущества также происходит смена фактического собствеин* но законным собственником, обладающим всеми правами на имущество, прод| жает оставаться трастовая компания. В дальнейшем трастовая компания illf заключает соглашение о трасте (которое обычно заключается на ограничен* по времени срок) с новым собственником имущества, в пользу которого начиЦ ют перераспределяться и доходы, получаемые трастовой компанией от испол^ вания доверенного ей имущества.

Трастовая компания должна беспрекословно подчиняться распоряжени! оставленным ей исходным доверителем. Владение имуществом и капиталом I помощи трастовой компании осуществляется не пассивно. Это связано с тем,' доверитель имеет право на получение доходов от имущества, для чего ему HI ходимо контролировать ход дел и фактически вмешиваться в действия упраМ) ющих, исходя из собственных интересов. Управляющий трастом, по сути является наемным лицом, профессиональным менеджером, служащим интерв! собственника капитала.

МИНИМИЗАЦИЯ НАЛОГОВ НА ПОТРЕБЛЕН!

К числу основных налогов на потребление, представляющих интерес для инД видуального МНП, относятся: НДС, акцизы, налоги на роскошь. Близко по сне му воздействию на потребителей в ряду перечисленных налогов стоят и тамоя ные пошлины на импортные товары и услуги. Механизм минимизации данн| налогов достаточно прост. Товары и услуги надо покупать там, где они стоят J шевле, поскольку в конечную цену продукта уже заранее включены все воэмв ные косвенные налоги.

Для минимизации НДС товары лучше приобретать в зарубежном государе! поскольку даже при полном соответствии внутренних и внешних цен в иност ном государстве можно получить скидку, эквивалентную величине НДС. ДеЛ| том, что при экспорте товаров НДС, являющийся внутренним по своей сути HI гом, вычитается из стоимости товара, тогда как при импорте таможенная стоим<Ц продукта автоматически увеличивается на величину НДС. На подобном расч базируется система магазинов Tax Free, популярных у иностранных туристов. >

Акцизы и налоги на роскошь можно минимизировать, покупая подакцизЩ товары и предметы роскоши в зарубежных юрисдикциях, где величина таких ] логов существенно ниже. При этом надо учитывать разумные пределы колЩ ства приобретаемых товаров с точки зрения их перевозки через границу при | ществующем таможенном контроле.

В качестве популярных у туристов мест покупки дорогостоящих товаров (дра­гоценностей, бытовой техники, автомобилей престижных марок и т. п.) выделяют­ся страны, развивающие специальные торговые зоны для иностранцев. Действие льготного таможенного режима приводит к практическому отсутствию таможен­ных пошлин, а акцизы и налоги на роскошь могут не применяться.

Большой вклад в развитие беспошлинной торговли вносит сеть магазинов Duty i)rc, открытых в пунктах пограничного и таможенного контроля. Первый Duty Free появился в 1947 г. в ирландском аэропорту Шеннон. Система беспошлинной тор­говли была разработана и создана ирландской компанией AerRianta, опыт которой fiметро переняли другие фирмы. Удобство магазинов Duty Free заключается не толь­ко i в минимизации налогов, но и в том, что покупки можно делать на мультивалют­ной основе, используя курсовые разницы. Необлагаемый налогами доход от такой предприимчивости идет целиком в пользу потребителя.

Таким образом, в условиях глобального рынка и мобильности индивидуаль­ных потребителей туристический шоппинг получает довольно большое развитие. Hiii года от двусторонних визитов с целью шоппинга очевидна. Минимизируются косвенные налоги и максимизируется семейный бюджет. Можно заняться на этой почве и предпринимательской деятельностью, получая определенные доходы от приграничной торговли или челночного бизнеса. Частично поощряет такую дея­тельность и государство. Страна-продавец получает дополнительные доходы от покупок, совершаемых иностранцами, создаются новые рабочие места в торговле п платятся налоги, развивается инфраструктура.

МИНИМИЗАЦИЯ НАЛОГОВ НА ЗАРУБЕЖНЫЕ

ПАССИВНЫЕ ДОХОДЫ

I',< ли физическое лицо получает из зарубежной юрисдикции пассивные доходы и форме дивидендов, процентов, роялти, то при перечислении такие доходы бу-лу т облагаться в стране их происхождения налогами на репатриацию по принци­пу удержания налогов у источника образования доходов.

Хотя, как правило, подобные налоги можно кредитовать в стране резидентства конечного получателя доходов, процедура получения налогового кредита может оыть затянута, а физическое лицо может на время понести ощутимые дополни-и-льные налоговые издержки из-за неурегулированного двойного юридического налогообложения. Помочь в решении таких задач может создание трастовой ком­пании) профессионального менеджера для лиц творческих профессий (либо про­фессионального управляющего капиталом. Тогда трастовая компания размещает­ся в стране, имеющей сеть международных налоговых соглашений, и занимается проводкой доходов из страны-источника в юрисдикцию конечного потребления доходов. Здесь будут использованы преимущества международных налоговых со­глашений, позволяющие репатриировать доходы от владения акциями, облигаци­ями, банковскими депозитами, а также доходы от реализации авторских прав (ро­ялти) без удержания налога у источника образования такого дохода. В данном случае будут действовать соответствующие положения международных налого­вых соглашений, основанные на ст. 10, 11 и 12 МНК ОЭСР. По желанию своего

534 Часть III. Управление финансами и инвестициями в международных фирмы