Организация финансовой работы на предприятии.
Финансовый отдел (декларация) является самостоятельным подразделением в системе управления предприятием. Его размер зависит напрямую от величины самого предприятия. На больших предприятиях финансовая работа может быть сосредоточена в финансовой дирекции со своими отделами. На малых предприятиях эта работа может проводиться в бухгалтерии и даже одним человеком.
Типовая схема формирования финансового отдела.
Финансовый отдел.
Планово-экономический
отдел
Отдел банковских
и кассовых операций
Расчетный отдел
Расчеты с покупателя-
ми и поставщиками
Финансово-кредитное
планирование ланирование
Оперативное
планирование
Работа с
претензиями
Экономический
анализ
Одна из важнейших задач финансового менеджмента состоит в организации управления финансовыми потоками в целях наиболее эффективного использования собственного и привлеченного капиталов и получении максимальной прибыли, в разработке финансовой стратегии и тактики на основе анализа финансовой отчетности по системе показателей, прогнозирование доходов (расходов) в зависимости от изменяющейся структуры активов и пассивов.
Функции финансовой дирекции:
обеспечение хозяйственной деятельности предприятия;
разработка финансовой программы развития хозяйственного субъекта (предприятия);
определение кредитной политики;
установление смет расходов денежных средств для всех подразделений предприятия;
разработка валютной политики и обеспечение валютной деятельности;
разработка финансовых планов и составление бизнес-планов;
проведение расчетов с поставщиками, потребителями и подрядчиками, банками и бюджетом;
обеспечение страхования финансовых рисков;
проведение залоговых, трастовых и лизинговых операций;
ведение финансового учета, составление бухгалтерского баланса и других финансовых документов.
20.1 Финансовое планирование на предприятии.
Финансовое планирование – это определение всех возможных доходов и направлений расходов для обеспечения развития предприятия.
С этой целью разрабатываются финансовые планы различных назначений и содержания в зависимости от задач и объектов планирования.
По временному принципу планы бывают:
оперативные (дневные, декадные, месячные);
текущие (месяц-год, 2 года);
перспективные (до 3-х лет).
В целях выявления перспективности и целесообразности инвестиций какого-либо проекты или новый вид продукции разрабатывается бизнес-планом.
Бизнес-план формирует цель инвестирования и определяет способы ее осуществления, увязывая финансовые, материальные и трудовые ресурсы. Проводится анализ возможностей, прогнозируются вероятные риски и пути их снижения, в том числе исключение возможности банкротства.
Основная часть бизнес-плана – организационно-производственная. В ней по разделам раскрывается представление о продукции, ее основных качествах, технология производства и производственная база, возможные объемы производства, организация сбыта, послепродажное обслуживание, определяются затраты на производство и обосновываются цены, детально прорабатываются производственные планы и анализируются маркетинговые исследования, в том числе методика рекламной компании.
Юридический раздел.
Здесь обосновывается организационно-правовая форма осуществления инвестирования. Раздел позволяет решить вопрос о способах привлечения капитала. Определяются виды возможной параллельной деятельности. Определяется необходимость получения лицензий.
Оценка рисков.
Определяются возможные риски и необходимость соответствующих страховок, в том числе риски кредитные, валютные, хозяйственные, конъюнктурные.
Финансовый план.
Завершающая часть. Обобщаются предыдущие части в стоимостном выражении. Отражается объем продаж и общей прибыли, объем инвестиций с делением на собственные средства и заемные с указанием источников поступления, сроков, условий погашения, сроков окупаемости инвестиционного капитала, издержки производства и обращения, отношения доходов и расходов в процентах и условия распределения чистой прибыли.
Перспектива бизнес-плана на 2-3 года определяется на основе маркетинговых исследований и очень важна для определения объемов закупок оборудования, сырья и привлечения рабочей силы, а также с точки зрения организации устойчивого сбыта.
При формировании балансов доходов и расходов надо помнить, что на первом этапе в первый год расходы много больше доходов.
В состав финансового плана входят:
план доходов;
план расходов;
баланс активов и пассивов (для 1 года составляется помесячно, на 2-й год поквартально, на 3-й год в целом).
План доходов:
остаток денежных средств на начало периода (в кассе и в банке);
поступления:
выручка от продаж;
дебиторы;
заемные средства.
всего наличных средств;
расходы (издержки):
прямые затраты;
управленческие;
на сбыт;
арендные платежи;
платные услуги;
затраты на маркетинг;
проценты за капитал;
страховые взносы;
прочие расходы.
итого расходов;
общий доход (убыток) до уплаты налогов (стока 3 минус стока 5).
План расходов:
весь капитал;
доход (убыток) до уплаты налогов;
приобретение активов;
выплаты по займам;
резервы;
организационные и прочие расходы;
итого (строка 1 + строка 2 – строка3 – строка4 – строка5 – строка6).
Баланс активов и пассивов.
Баланс активов пассивов предприятия составляется для оценки того в какие виды активов направляются денежные средства и за счет каких видов пассивов предполагается финансировать приобретение или создание этих активов.
Активы:
счет в банке;
касса;
прочие поступления;
дебиторская задолженность;
наиболее мобильные части ОПФ и производственных запасов, ценных бумаг, которые ликвидны.
Пассивы:
это собственные и заемные средства, т.е. все источники покрытия расходов на
приобретение и создание активов.
20.2 Разделы финансового плана по основным статьям доходов и расходов.
Доходы и поступления средств.
прибыль от реализации продукции, услуг и работ;
прибыль от прочей реализации (основных средств, т.е. ОПФ или других активов);
планирование не реализационных доходов, в том числе:
доходы от долевого участия уставных капиталов других предприятий;
доходы по ценным бумагам;
доходы от хранения денежных средств (депозит);
доходы от аренды.
амортизационные отчисления:
на полное восстановление ОПФ;
на полное восстановление нематериальных активов.
поступление средств от других предприятий по хозяйственным договорам на НИР;
поступления из внебюджетных фондов;
прочие доходы.
Расходы и отчисления средств.
налоги, выплачиваемые из прибыли;
распределение чистой прибыли, в том числе:
на накопление (по направлениям использования), т.е. на дивиденды, распределение;
на потребление между учредителями и т.д.
долгосрочное инвестирование, по формам инвестирования:
за счет амортизационных отчисления;
за счет прибыли;
за счет других источников (кредиты и пожертвования).
прочие расхода.
20.3 Содержание долгосрочного планирования.
Определение потребности в капитале.
Это позволяет осуществить выбор кредитов, установить сорки их получения и распределения по времени.
Позволяет распределить капитал на собственный и заемный в зависимости от его рентабельности.
Позволяет определить распределение капитала на основные и оборотные средства.
И на основе финансовой статистики определить составляющие капитала на расширение, реконструкцию, ремонт и модернизацию.
План капитальных вложений (инвестиционный план).
Для его составления проводится анализ рентабельности направлений и сроков окупаемости всех капитальных вложений (смотри методы определения экономической эффективности).
Долгосрочное планирование ликвидности баланса.
Дает картину финансового положения предприятия в рассматриваемой перспективе. В его основу кладутся данные планов сбыта и поступлений средств при постоянном анализе и контроле ликвидности.
20.4 Содержание краткосрочного планирования.
Очередной финансовый план.
Доходы от оборота, текущие расходы, выигрыши и потери от текущей деятельности.
Финансовый план нейтральной области деятельности.
Доходы от продажи старого оборудования и т.п.
Кредитный план.
План капитальных вложений.
План обеспечения ликвидности.
Он охватывает выигрыши или потери предыдущих планов. Сравнение выигрышей, потерь и имеющейся ликвидности средств дает резерв ликвидности средств.
В составлении финансовых планов должны доминировать общие правила финансирования:
Первое правило (Золотое банковское правило).
Принцип финансового соотношения сроков, т.е. использование и получение средств должен происходить в установленные сроки.
Второе правило (Принцип платежеспособности).
Планирование должно обеспечивать платежеспособность в любой момент времени.
Третье правило.
Для всех капиталовложений надо выбирать самые дешевые способы финансирования. Заемный капитал можно привлекать лишь только в том случае, если это повышает рентабельность использования собственных средств.
Четвертое правило (Принцип сбалансированности рисков).
Все капиталовложения связанные с рисками должны финансироваться из собственных средств.
Пятое правило (Принцип приспособления к потребностям рынка).
Необходимо учитывать конъюнктуру рынка и свою зависимость от предоставленных кредитов.
Шестое правило (Принцип предельной рентабельности).
Следует выбирать капиталовложения с наибольшей (предельной) рентабельностью.
20.5 Определение критического (минимального) объема производства.
Объем производства минимальный с точки зрения окупаемости затрат на производство. Данный вопрос решается аналитически и графически.
З атраты З
V
C
N
З = V + C – суммарные затраты.
V = V / N
C = C / N
N = C / (Ц – V)
З
атраты
Ц*N
З
