19.3. Санація (фінансове оздоровлення) підприємства

Слово "санація" походить від латинського "запаге", що означає оздоровлення або одужання. Закон України "Про відновлення платоспро­можності боржника або визнання його банкрутом" дає визначення тер­пінів санація та досудова санація.

Санація — система заходів, що здійснюється під час провадження у справі про банкрутство з метою запобігання визнання боржника банкрутом та його ліквідації, спрямована на оздоровлення фінансово-господарського становища боржника, а також задоволення в повному обсязі або частково вимог кредиторів шляхом кредитування, реструктуризації підприємства, боргів і капіталу та (або) зміну організаційно-правової і виробничої структури боржника.

Отже, санація — система заходів щодо попередження оголошеним підприємства-боржника банкрутом і його ліквідації.

Санацію підприємство проводить у трьох основних випадках:

• до порушення кредиторами справи про банкрутство, якщо підприємство звертається до зовнішньої допомоги у спробі вийти кризового стану;

• якщо підприємство, звернувшись до господарського суду із заявою про банкрутство, одночасно пропонує умови своєї спніщіі (характерно для державних підприємств);

• якщо рішення про проведення санації виносить господарський суд на основі одержаних пропозицій задовольнити вимоги кредиторів до боржника і виконати його зобов'язання перед бюджетом Залежно від масштабів кризового стану підприємства й умов надання йому зовнішньої допомоги виділяють два види санації:

а) без зміни статусу юридичної особи. Таку санацію здійснюють і метою усунення неплатоспроможності підприємства, якщо йот кризовий стан — тимчасове явище;

б) зі зміною статусу юридичної особи підприємства. Ця форма має назву реорганізації підприємства і передбачає здійснений процедур зміни форми власності, організаційно-правових форм діяльності та ін. Реорганізацію підприємства проводять при йот глибокому кризовому стані.

Згідно із законодавством України санація вводиться на строк ні" більше як дванадцять місяців. На клопотання комітету кредиторів чи керуючого санацією або інвесторів цей строк може бути продовжено до шести місяців або скорочено.

Протягом трьох місяців із дня винесення ухвали про санацію борж­ника керуючий санацією зобов'язаний подати комітету кредиторів для схвалення план санації боржника.

План санації повинен містити заходи щодо відновлення платоспро­можності боржника, умови участі інвесторів, за їх наявності, у повному або частковому задоволенні вимог кредиторів, зокрема шляхом переве­дення боргу (частини боргу) на інвестора, строк та черговість виплати боржником або інвестором боргу кредиторам та умови відповідальності інвестора за невиконання взятих згідно з планом санації зобов'язань.

План санації повинен передбачати строк відновлення платоспро­можності боржника. Платоспроможність вважається відновленою за відсутності ознак банкрутства.

У разі наявності інвесторів план санації розробляється та погоджу­ється за участі інвесторів.

Заходами щодо відновлення платоспроможності боржника, які містять план санації, можуть бути:

реструктуризація підприємства;

перепрофілювання виробництва;

закриття нерентабельних виробництв;

відстрочка та (або) розстрочка платежів, списання частини бор­гів, про що укладається мирова угода;

ліквідація дебіторської заборгованості;

реструктуризація активів боржника;

продаж частини майна боржника;

зобов'язання інвестора про погашення боргу (частини боргу) борж­ника, зокрема шляхом переведення на нього боргу (частини боргу) та його відповідальність за невиконання взятих на себе зобов'язань;

виконання зобов'язань боржника власником майна боржника та його відповідальність за невиконання взятих на себе зобов'язань;

продаж майна боржника як цілісного майнового комплексу (для недержавних підприємств);

одержання кредиту для виплати вихідної допомоги працівникам боржника, які звільняються згідно з планом санації, що відшко­довується в першу чергу за рахунок реалізації майна боржника;

звільнення працівників боржника, які не можуть бути залучені в процесі реалізації плану санації. Вихідна допомога в цьому разі виплачується за рахунок інвестора, а за його відсутності — за ра­хунок реалізації майна боржника або за рахунок кредиту, одер­жаного для цієї мети;

інші способи відновлення платоспроможності боржника.

Якщо протягом шести місяців з дня винесення ухвали про санацію в господарський суд не буде подано плану санації боржника, господарсь­кий суд має право прийняти рішення про визнання боржника банкрутом і відкриття ліквідаційної процедури.

У разі схвалення комітетом кредиторів плану санації, який передба­чає більший строк санації боржника, ніж початково встановлений, гос­подарський суд подовжує строк санації, якщо є підстави вважати, що по­довження строку санації і виконання плану санації приведе до відновлення платоспроможності боржника.