28. Погашение частичными платежами

В кредитном контракте может быть оговорено условие выплаты основного долга D равными платежами.

При годовом погашении размеры платежей по основному долгу будут равны D/n=R1=R2=…=Rn=const=R Остаток основнго долга в начале каждого расчетного периода (D_к) определится как Dк = D – R (к – 1) D - сумма первоначального долга, к - номер расчетного периода. При погашении задолженности чаще, чем раз в год при расчете появляется параметр р, отражающий частоту платежей в течение года, корректирующий размер выплаты по долгу R = D/np И размер выплаты процентов соответственно Iк = Dк*i/p

29. Актуарный метод

Суть метода (который, кстати, называется «актуарным») проста и заключается в следующем. Если величина частичного платежа по кредиту превосходит сумму начисленных к данному моменту процентов, то сначала погашаются проценты, а остаток идёт на уменьшение основного долга. После этого проценты начисляются уже на уменьшенную сумму основного долга. Если же частичный платёж меньше, чем начисленные проценты, то он присоединяется к следующему платежу. Последний частичный платёж должен полностью погасить задолженность.

30. «Правило торговца».

Смысл этого метода достаточно прост и заключается в следующем. На каждый внесённый частичный платёж, так же, как и на основной долг, начисляются проценты. В момент окончания сделки сравниваются итоговая задолженность и все частичные платежи с начисленными на них процентами. Если необходимо, то делается последний погашающий платёж.

31. Погашение равными частями основного долга

В практике финансовой деятельности долг часто погашается в рассрочку, т.е. распределенными во времени платежами. При погашении основной суммы долга частями его текущее значение будет уменьшаться и, следовательно, сумма процентных платежей также будет уменьшаться. Погашение долга частями также может осуществляться различными способами. В зависимости от преследуемых интересов стороны могут выбирать различные, удобные для них режимы в виде постоянных или переменных финансовых рент, а также нерегулярных потоков платежей.

Погашение основной суммы долга равными частями. Одним из вариантов погашения долга в рассрочку является погашение основной суммы долга равными частями. При этом величина погашения долга определяется следующим образом: d_t = D : n = const, где d_t – величина погашения основной суммы долга; D – первоначальная сумма долга; n – срок долга в годах; t – номер года, t = 1, 2, :, n. Проценты начисляются на уменьшаемую сумму основного долга: I_t =D_t •q, где D_t – остаток долга на начало очередного года; q – ставка процентов, начисляемых на сумму долга.

Тогда размер срочной уплаты можно представить как сумму процентов и сумму погашения долга: Y_t = I_t + d_t, где Y_t – срочная уплата на конец текущего года.

32. Погашение равными частями общей задолженности

Долг также можно погашать в рассрочку равными срочными уплатами, которые включают в себя как погашение основной суммы долга, так и величину процентов по нему: Y_t = I_t + d_t = const. При погашении долга в рассрочку величина долга систематически убывает, что приводит к уменьшению процентов и, соответственно, увеличению сумм, идущих на погашение долга, – это так называемое прогрессивное погашение. Поскольку срочные уплаты равны, то их последовательность представляет собой финансовую ренту, современное значение которой должно быть равно сумме долга. По формуле для определения размера платежа постоянной годовой финансовой ренты с выплатами в конце периода, размер срочной уплаты равен:

где Y_t – величина срочной уплаты; D – первоначальная сумма долга; q – процентная ставка на сумму долга; n – срок долга в годах; t – номер года, t = 1, 2, :, n.