66.Саморегулируемые организации в Казахстане

Статус саморегулируемой организации присваивается уполномоченным органом юридическому лицу на основании документов, подтверждающих, что членами данного юридического лица являются не менее 30 процентов лицензиатов, осуществляющих определенный вид деятельности на рынке ценных бумаг.

Юридическое лицо утрачивает статус саморегулируемой организации в случае несоответствия требованиям.

Порядок присвоения юридическому лицу статуса саморегулируемой организации, его утраты устанавливается нормативным правовым актом уполномоченного органа.

2. Наименование саморегулируемой организации должно содержать указание на основной вид деятельности членов этой организации, а также слова "Ассоциация", "Союз" или "Объединение".

Важным элементом системы регулирования фондового рынка Казахстана становятся саморегулируемые организации. До 1999 г. единственной была Национальная фондовая биржа (KASE), а первые две лицензии на осуществление фондовой деятельности были выданы ассоциациям профессиональных участников рынка ценных бумаг в конце 1999 г. Ассоциация Управляющих активами была создана КУПА (комитетами по управлению пенсионными активами), и круг ее деятельности был определен следующими целями: обеспечение условий для эффективной деятельности организаций-учредителей и развитие свободной конкуренции на рынке услуг по инвестиционному управлению накопительными пенсионными фондами; разработка стандартов деятельности и профессиональной этики членов ассоциации; защита их интересов. Членами ассоциации стали 7 комитетов, т.е. практически все организации, имеющие лицензию, за исключением Государственного накопительного пенсионного фонда.

Другая организация - КАРД, членами которой стали 58,3% общего числа регистраторов в республике. Цели создания этой ассоциации в целом аналогичны Ассоциации Управляющих активами лишь применительно к институту регистраторов: координация их деятельности; защита и разработка стандартов профессиональной этики; содействие развитию национального фондового рынка и предотвращение мошеннических действий на рынке ценных бумаг.

67.Финансовые инструменты рынка ценных бумаг

В настоящее время существует множество финансовых инструментов рынка ценных бумаг, используемых инвесторами для получения прибыли. При выборе финансового инструмента на рынке ценных бумаг нужно обращать внимание на его инвестиционные характеристики, прежде всего, на ликвидность и обращаемость.

Одним из самых популярных финансовых инструментов рынка ценных бумаг являются акции различных предприятий. Акция представляет собой документ, который подтверждает внесение инвестором денежных средств в уставной фонд акционерного общества, а также право на получение некоторого дохода от коммерческой деятельности компании.

Существует несколько различных видов акций, как правило, акции подразделяются на обычные и привилегированные, а также на именные и акции на предъявителя. В зависимости от вида акции определяется как уровень дохода их владельца, так и право на участие в управлении компанией.

Еще одним популярным финансовым инструментом на рынке ценных бумаг являются облигации, представляющие собой ценную бумагу, в соответствии с которой заемщик обязан возместить владельцу облигации ее стоимость и выплатить фиксированный процент.

Облигации могут выпускаться как государством, так и различными предприятиями

Депозитный сертификат также является одним из популярных финансовых инструментов на рынке ценных бумаг. Депозитный сертификат представляет собой документ, в соответствии с которым, по истечении определенного срока, вкладчик может получить внесенную сумму денежных средств, а также начисленный процент.

Вексель представляет собой обязательство, в соответствии с которым заемщик обязуется выплатить векселедержателю определенную сумму денег.