Тема 5. Современные формы финансового оздоровления экономики

1. Понятие неплатежеспособности, экономической несостоятельности и банкротства

Под неплатежеспособностью должника понимается его неспособность удовлетворять требования кредитора (кредиторов) по его обязательствам, а также обязательствам, вытекающих из трудовых и связанных с ними отношениями и исполнению обязанностей по уплате обязательных платежей.

Обязательными платежами являются налоги, сборы, пошлины и другие платежи в бюджет соответствующего уровня и государственные внебюджетные фонды, которые должник обязан уплатить в соответствии с законодательством.

В том числе экономические и финансовые санкции, примененные к должнику. Под экономической несостоятельностью понимается неплатежеспособность, имеющая или приобретающая устойчивый характер, признанная решением хозяйственного суда, имеющая перспективу и преодолеваемая путем санации.

Банкротство – устойчивая неплатежеспособность, признанная решением хозяйственного суда, имеющая или приобретающая масштабы, исключающие санацию и преодолеваемая только ликвидацией должника.

Следует различать следующие виды банкротства:

1. Реальное

Характеризует полную неспособность предприятия восстановить в предстоящем периоде финансовую устойчивость и платежеспособность в силу катастрофических потерь своего капитала;

2. Фиктивное

Означает заведомо ложное объявление предприятием свое финансовой несостоятельности с целью введения в заблуждение кредиторов и получение от них отсрочки, рассрочки, скидок и т.д.

3. Преднамеренное

Предполагает преднамеренное, умышленное создание руководителем предприятия или его собственником состояния неплатежеспособности с целью нанесения предприятию экономического ущерба в личных интересах или интересах группы лиц.

Сам термин «банкротство» итальянского происхождения и в буквальном переводе означает «сломанная скамья». В 15-16 вв. все обменные операции совершались на скамье, и термин «сломанная скамья» свидетельствовал о нарушении обменных, а значит, хозяйственны операций или о ликвидации хозяйствующего субъекта как такового.

В русском обиходе этот термин появился гораздо позднее, чем в европейских странах. Только к концу XVIII века, когда специальным указом Павла I был принят Устав о банкротах.

Банкротство во всех словарях толкуется как неспособность должника расплатится по своим долгам и обязательствам.

При этом отмечается, что наличие кредиторской задолженности не всегда свидетельствует о банкротстве предприятия должника, а лишь в том случае, если сумма задолженности превышает стоимость его имущества.

2. Факторы, элементы, модели банкротства и признаки кризисного состояния предприятия

2.1 Факторы банкротства

Факторы банкротства нужно делить на внешние, не зависящие от деятельности предприятия и внутренние.

Внешние, ведущие к возникновению кризисного состояния, можно классифицировать:

1. общегосударственные социально-экономические факторы

– рост инфляции;

– нестабильность налоговой системы;

– нестабильность финансового законодательства;

– рост безработицы.

2. рыночные факторы

– снижение емкости внутреннего рынка;

– усиление монополизма на рынке;

– нестабильность валютного рынка.

3. прочие внешние факторы

– политическая нестабильность;

– стихийные бедствия;

– ухудшение криминогенной ситуации.

Внутренние факторы:

1. управленческие

– высокий уровень коммерческого риска;

– недостаточное знание конъюнктуры рынка;

– неэффективный финансовый менеджмент;

– отсутствие гибкости в управлении.

2. производственные

– изношенные и устаревшие основные средства;

– низкая производительность труда;

– высокие энергозатраты

3. прочие внутренние факторы

– низкая конкурентоспособность продукции;

– зависимость от ограниченного круга поставщиков и потребителей

2.2 Элементы банкротства

Обязательными элементами в системе банкротства являются:

1. законодательная база банкротства;

2. судебная система, специализирующаяся на ведении дел по банкротству;

3. институт специалистов по реализации процедуры банкротства (антикризисный и временные управляющий)

4. органы государственного управления по делам банкротства.

В РБ законодательная база банкротства представлена Законом РБ «Об экономической несостоятельности (банкротстве)» от 18.07.2000 г. и Указом Президента РБ «О некоторых вопросах экономической несостоятельности (банкротства)» от 12.11.2003 г.

Названные документы четко обозначили основные термины. Которые сопровождают процедуру банкротства в РБ и отразили особенности ее реализации и применения в реалиях национальной экономики.

Специальную судебную систему, непосредственно осуществляющую судебное производство по делам о банкротстве в РБ образует совокупность хозяйственных судов, действующих в соответствии с Хозяйственно-процессуальным кодексом РБ.

Институт специалистов обеспечивает реализацию процедур банкротства в РБ и включает антикризисных и временных управляющих, их помощников, советников и консультантов.

Органы государственного управления по делам о банкротстве наделены регулирующими и надзорными функциями. Основным органом является Департамент по санации и банкротству Министерства экономики РБ.

Среди государственных органов, представляющих в делах о банкротстве интересы государства, кредитора являются налоговые службы, местные исполнительные и распорядительные органы государственной власти.

Департамент выполняет следующие функции:

1. в пределах своей компетенции проводит государственную политику по предупреждению банкротства, а также обеспечивает условия для реализации процедур банкротства.

2. организует систему подготовки управляющих;

3. разрабатывает и устанавливает профессионально-квалификационные требования к управляющим;

4. проводит аттестацию физических лиц–кандидатов в управляющие;

5. проводит в пределах своей компетенции аккредитацию (признание полномочий):

• юридических и физических лиц на осуществление экспертной деятельности по вопросам банкротства и улучшению финансового состояния должника;

• организаций по осуществлению подготовки управляющих или проведение психофизиологического тестирования кандидатов в управляющие;

• обеспечивает осуществление банкротства отсутствующего должника.