Міністерство освіти і науки, молоді та спорту України
Харківський інститут фінансів
Українського державного університету фінансів
та міжнародної торгівлі
Харківський інститут фінансів
українського державного університету фінансів
та міжнародної торгівлі
Кафедра фінансів і кредиту
«Інвестування»
Методичні вказівки і завдання щодо виконання індивідуального
навчально-дослідного завдання
галузі знань 0305 «Економіка та підприємництво»
напряму підготовки 6.030508 «ФІНАНСИ І КРЕДИТ»
освітньо-кваліфікаційного рівня бакалавр
Укладач ст. ст. викладач Бєлоусова С.В.
Розглянуто та ухвалено
на засіданні кафедри
Протокол від 28.08.2012 № 1
Харків
2012
Методичні рекомендації до виконання
Дослідження проблем інвестування завжди знаходилося в центрі уваги як економічної науки, так і практика. Це обумовлено тим, що інвестиції виступають найважливішим засобом забезпечення структурних зрушень у народному господарстві, стимулятором якісно-кількісних показників фінансово-господарської діяльності, каталізатором науково-технічного прогресу тощо.
Індивідуальна робота з дисципліни «Інвестування» являється самостійною кваліфікованою роботою, яка виконується студентами денної форми навчання.
Метою індивідуальної роботи є закріплення та розширення одержаних у процесі навчання теоретичних знань та практичних навичок з дисципліни «Інвестування» шляхом розв’язання конкретної, актуальної проблеми у сфері фінансових відносин.
Для досягнення вказаної мети студенти повинні вирішити такі завдання:
обґрунтувати вибір теми індивідуальної роботи, визначити її об’єкт, предмет та завдання;
вивчити та узагальнити законодавчу базу, нормативно-правові акти України та міжнародного права, вітчизняну та закордонну фінансово-економічну літературу з обраної теми індивідуальної роботи тощо;
підібрати та обробити статистичні та практичні матеріали з обраної теми індивідуальної роботи;
скласти план індивідуальної роботи;
написати індивідуальну роботу і ;
зробити відповідні висновки з теоретичної та практичної частин індивідуальної роботи;
оформити результати проведеного теоретичного та практичного дослідження у вигляді пояснювальної записки;
захистити індивідуальну роботу.
Тобто в індивідуальній роботі студент повинен показати:
знання закономірностей, які відбуваються в економічному та фінансовому середовищах держави, суб’єктів господарювання та населення в умовах мінливості та невизначеності ринкового середовища;
уміння працювати із законодавчою базою, нормативно-правовими актами України та міжнародного права, вітчизняною та закордонною фінансово-економічною літературою;
здатність використовувати здобуті теоретичні знання у процесі аналізу, оцінювання, планування, прогнозування, організації, регулювання та контролю інвестиційної діяльності.
Індивідуальна робота складається з двох частин: теоретичної та практичної.
Вибір теми теоретичної частини індивідуальної роботи здійснюється за принципом відповідності її номера порядковому номеру прізвища студента в журналі академічної групи. При перебільшені кількості студентів у академічній групі над кількістю тем теоретичної частини індивідуальної роботи останню слід визначати відповідно до номера 1.
Практична частина індивідуальної роботи також узгоджується з порядковим номерам прізвища студента в журналі академічної групи. Тобто цифри, які виділені жирним курсивом в рекомендаціях щодо виконання індивідуальної роботи (стор. 9) мають бути помноженими на (1 + n), де n – порядковий номер прізвища студента в журналі академічної групи.
Наприклад, якщо в журналі академічної групи студент є сьомим, то цифри, які відмічені жирним курсивом в рекомендаціях щодо виконання індивідуальної роботи мають бути помноженими на 1,07.
Якщо в журналі академічної групи студент є одинадцятим, то цифри, які відмічені жирним курсивом в рекомендаціях щодо виконання індивідуальної роботи мають бути помноженими на 1,11.
Результати виконання індивідуальної роботи повинні бути конкретними, містити в собі чіткі висновки про стан та динаміку інвестиційного ринку, інвестиційного клімату, особливості інвестиційної та інноваційної діяльності в умовах мінливості та невизначеності ринкового середовища тощо.
Результати виконання індивідуальної роботи слід оформити у вигляді пояснювальної записки та надати її на перевірку викладачу не пізніше ніж тиждень до дати проходження модульного контролю. До неї також слід додати доповідь та ілюстративний матеріал, оформлений у вигляді презентації. Індивідуальне завдання опрацьовується студентом протягом семестру, оформлюється на аркушах А-4 в друкованій чи рукописній формі з вказівкою використаної літератури.
При виконанні індивідуальної роботи слід дотримуватися такої її структури:
Титульний аркуш (1 стор.);
Зміст (1 стор)
Вступ (2 стор.);
Теоретична частина (10-15 стор.);
Висновки до теоретичної частини (2 стор.);
Практична частина (10 стор.);
Висновки до практичної частини (2 стор.);
Висновки (1 стор.);
Перелік літератури (≥25 джерел інформації);
Додатки (при необхідності).
Титульний лист індивідуальної роботи виконується на уніфікованому бланку (додаток А) з підписами викладача та студента.
Зміст індивідуальної роботи має містити найменування та нумерацію початкових сторінок усіх розділів, підрозділів та пунктів (якщо вони мають заголовки), зокрема вступу, висновків до розділів, загальних висновків, списку літератури, додатків та ін.
У вступі доводиться актуальність обраної теми, розкривається її сутність, стан та значущість для інвестиційного ринку в умовах мінливості та невизначеності ринкового середовища. Формується мета індивідуальної роботи та завдання, які необхідно вирішити для її досягнення, визначається об’єкт та предмет дослідження.
В теоретичній частині індивідуальної роботи обґрунтовується теоретична база обраної задачі (проблеми) та виконується її макроекономічний аналіз, дається огляд літературних джерел, нових розробок, іншої інформації, пов’язаної з обраною темою.
В огляді літератури студент окреслює основні етапи розвитку наукової та практичної думки за своєю задачею (проблемою). Теоретичний розділ розробляється на засадах вивчення спеціальної літератури, нормативно-законодавчої документації та офіційної статистичної інформації.
Огляд джерел інформації для теоретичної частини індивідуальної роботи включає такі види:
- законодавчі та нормативні акти України та міжнародного права;
- підручники та навчальні посібники;
- монографії та наукові статті в спеціальних періодичних друкованих виданнях;
- науково-публіцистичні статті в друкованих засобах масової інформації тощо.
Роботу над оглядом літературних та законодавчих джерел інформації необхідно починати з інформаційного пошуку. Список рекомендованих джерел інформації студенти готують самостійно або спільно з керівником індивідуальної роботи. Використання літературних та нормативних джерел інформації в індивідуальній роботі та наведення цитат з них супроводжується обов’язковим посиланням на відповідне джерело інформації.
В теоретичній частині індивідуальної роботи розглядаються такі аспекти: категорії, характеристики, законодавчі акти, які відображають тему; показники, фактори, алгоритми, формули розрахунків і моделі; стратегічні та тактичні аспекти, пов’язані з проблемою; ступінь їх вивченості.
Свої теоретичні дослідження доцільно обґрунтувати шляхом узагальнення світового та вітчизняного досвіду, залучення результатів наукових досягнень провідних учених тощо.
Результатом написання теоретичної частини індивідуальної роботи являється певна теоретико-методологічна концепція предмета дослідження, яка має бути відображена у висновках до розділу 1.
Після розгляду проблем в теоретичному аспекті студент має перейти до виконання практичної частини індивідуальної роботи. В ній слід провести аналіз та оцінку ефективності інвестиційної діяльності підприємства в умовах мінливості та невизначеності ринкового середовища.
Обов’язковою є власна оцінка автором виявлених тенденцій та обґрунтування пропозицій щодо удосконалення процесу формування, розподілу та використання інвестиційних ресурсів. Ці рекомендації мають бути відображені у висновках до розділу 2.
Висновки – це завершальний етап індивідуальної роботи. В них автор підводить підсумки проведених теоретичних та практичних досліджень.
Студент у логічній послідовності узагальнює результати дослідження, формулює висновки та пропозиції до кожного розділу (підрозділу) та роботи в цілому.
У висновках викладають найбільш важливі наукові та практичні результати, одержані в роботі, які повинні містити квінтесенцію розв’язаної проблеми (задачі), її значення для науки та практики інвестиційного менеджменту.
За змістом та формою висновки повинні бути чітко викладені, аргументовані та співвіднесені з уже відомими науково-практичними розробками.
Перелік літератури – елемент бібліографічного апарату, котрий містить бібліографічні описи використаних джерел і розміщується після висновків.
Бібліографічний опис джерел інформації складають відповідно до чинних стандартів з бібліотечної та видавничої справи. Зокрема, потрібну інформацію можна одержати із таких стандартів: ГОСТ 7.1-84 «Библиографическое описание документа. Общие требования и правила составления», ДСТУ 3582-97 «Інформація та документація. Скорочення слів в українській мові в бібліографічному описі. Загальні вимоги та правила», ГОСТ 7.12-93 «Библиографическая запись. Сокращение слов на руссом языке. Общие требования и правила».
Додатки не є обов’язковим розділом індивідуальної роботи. Доцільність додатків визначається автором роботи за узгодженням з керівником, виходячи з теми індивідуальної роботи та її обсягу.
За необхідністю до додатків доцільно включати допоміжний матеріал, необхідний для повноти сприйняття індивідуальної роботи:
- проміжні математичні доведення, формули та розрахунки;
- таблиці допоміжних цифрових даних;
- допоміжні матеріали, що мають прикладне значення (таблиці, рисунки, тощо).
Матеріал, що надається в додатках, повинен відповідати обраній темі роботи.
Тематика теоретичної частини індивідуальної роботи
Перспективи розвитку в Україні державних облігацій.
Ринок корпоративних облігацій в Україні.
Інвестування ринків дорогоцінних металів.
Нерухомість як інвестиційний інструмент.
Характеристика іпотечних цінних паперів в Україні.
Акції українських емітентів як об’єкт розміщення коштів.
Вкладання коштів вітчизняних інвесторів в іноземні цінні папери.
Формування та розвиток ринку акцій вітчизняних емітентів.
Проблеми та перспективи розвитку ринку корпоративних облігацій.
Банківські метали: реалії сьогодення.
Характеристика акцій та облігацій іноземних емітентів.
Залучення облігацій внутрішньої державної позики для розвитку ринкової економіки
Особливості ринку нерухомості як інвестиційного інструменту в Україні.
Роль муніципальних облігацій для розвитку регіону.
Напрямки створення інвестиційного клімату в Україні.
Функціонування інститутів спільного інвестування.
Біржі в сучасній ринковій економіці.
Роль інвестиційних проектів та програм для економічного розвитку України.
Розвиток факторингового ринку.
Роль спеціальних економічних зон у залученні іноземного капіталу.
Напрямки залучення іноземного капіталу.
«Робота під чужим іменем» (франчайзинг).
Іноземні інвестиції як чинник регіонального розвитку.
Реалізація інвестиційних проектів в Україні.
Державне регулювання інвестиційної діяльності.
Економічна оцінка нерухомості і виробничих активів як об’єктів реального інвестування.
Поняття інновацій та їх види. Форми інноваційної діяльності.
Фінансове забезпечення інновацій. Сучасні підходи до фінансування науково-технічної діяльності і їх організаційні форми. Розвиток венчурного фінансування.
Значення інноваційної форми інвестицій у структурній перебудові економіки України.
Стандарти і правила іноземного інвестування, захист і гарантії іноземних інвестицій.
Інвестиційна діяльність підприємств з іноземним капіталом. Розвиток та функціонування спільних підприємств в Україні.
Поняття портфеля інвестицій, його типи та види, управління ним.
Поняття економічної ефективності інвестицій та її види. Методи оцінки ефективності інвестиційних проектів.
Концепція вартості грошей в часі та її економічна суть. Нарощування та дисконтування грошових потоків.