Тема 5 вопрос 4

30. Анализ доходности предприятия

Показателями оценивают эффективность деятельности предприятия; что представляют собой показатели рентабельности (собственного капитала, совокупных вложений, продаж), а также прибыльности; как рассчитать показатель цены заемных средств и использовать его в оценке рентабельности; какие факторы определяют уровень рентабельности вложений в предприятие,

Как известно, эффективность функционирования любого предприятия зависит от его способности приносить необходимую прибыль. Оценить эту способность позволяет анализ финансовых результатов, в ходе которого следует получить ответы на следующие вопросы:

1. насколько стабильны полученные доходы и произведенные расходы;

2. какие элементы отчета о прибылях и убытках могут быть использованы для прогнозирования финансовых результатов;

3. насколько производительны осуществляемые затраты;

4. какова эффективность вложения капитала в данное предприятие;

5. насколько эффективно управление предприятием.

Эффективность капитала хар.

рентабельность капитала инвестиционного:

Рентабельность Собственного капитала:

или

Рентабельность Заемного капитала:

При анализе доходности предприятия наибольшего внимания требуют: динамика показателя рентабельности собственного капитала и факторы, его определяющие;

причины изменения рентабельности вложения капитала;

соотношение рентабельности вложения капитала и цены заемных средств;

величина и динамика показателя рентабельности продаж;

значение показателей прибыльности, характеризующих эффективность производственных затрат, и их соотношение с показателями рентабельности капитала.

Тема 8 в лекции

31. Анализ конкурентоспособности предприятия и готовой продукции.

Конкурентоспособность предприятия- это его спобность быть платежеспособным и рентабельным обеспечив конкуренцию следующих показателей:

1. рентабельность активов хар. эффективное производство хозяйственной деятельности

2. показатель хар. Эффективность использования основного и оборотного капитала (коэфф. оборачиваемости , соотношение между основными и оборотным капиталом по эффективности маневренности)

3. хар. финансовой деятельности (коэфф. текущий ликвидности , коэффициент финансовой независимости , коэфф. самофинансирования. )

4. Конкурентоспособность продукции – это тот фактор обеспечивает и способствует преимущества товара на рынке, ускоряет его реализацию.

При анализе конкурентоспособности используется ряд следующих показателей:

1. качество и доходность выпуска продукции

2. сравнение темпа роста реализуемом. в натуральном и стоимостном выражении

3. прибыль на 1 руб. реализации

4. сравнение темпа роста объема реализуемой с тнмпами роста производсва запасов остатков готовой продукции.

Результат рентабельности хар. степень её доходности она показывает сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубл. Затраченного на производство и реализацию продукции:

Рентабельность продаж хар. эффективность производства и коммерческой деятельности и показывает сколько прибыли предприятие имеет с 1 руб. проданной продукции

На общий уровень рентабельности продукции оказывает влияние структура выпуска продукции и индивидуальные выплаты рентабельности продукции.

Прибыль = С/с- Выручка, 1-ца продукта его цена * кол-во= выручка

тема 5 3 вопрос + тема 6.

32. Анализ эффективности использования производственных ресурсов.

Производственные ресурсы предприятия включают в себя три составляющие:- основные фонды, оборотные средства и трудовые ресурсы (кадры). Основные фонды принято делить на две большие группы: основные производственные фонды и основные непроизводственные фонды.

Основные фонды — в бухгалтерском балансе это основные средства организации выражаются в денежном выражении, часть внеоборотных активов (статья 190 бух. баланса).

Производственные фонды промышленного предприятия - это средства труда, которые участвуют во многих производственных циклах, сохраняя при этом свою натуральную форму, а их стоимость переносится на изготовляемый продукт частями по мере их износа. К ним относятся промышленные здания и сооружения, силовое и производственное оборудование, передаточные устройства, различные виды производственного транспорта, инвентарь производственный и хозяйственный, нематериальные активы (патенты и ноу-хау), внутрихозяйственные дороги, земельные участки и т.д., то есть основные фонды, функционирующие в сфере производства и прямо или косвенно участвующие в создании продукции предприятия. Другими словами, основные производственные фонды - часть средств производства, которая многократно участвует в производственном процессе, переносит свою стоимость на готовый продукт частями по мере износа, сохраняет свою натуральную форму в течение всего срока службы.

Основные непроизводственные фонды - это находящиеся в ведении предприятий длительно существующие объекты непроизводственного назначения, ни прямо, ни косвенно не участвующие в создании продукции предприятия, а используемые в непроизводственной сфере (в жилищно-коммунальном хозяйстве, торговле, общественном питании, здравоохранении и т.д.).

Эффективность использования ОС характеризует:

Фондоотдача

Фондоёмкость ФЕ=

Фондовооружённость ФВ=

Основные показатели характеризующие предметы труда:

Материалоемкость=

Материалоотдача =

Коэфф. оборачиваемости- для интенсивного приращения капитала.

33. В ходе анализа показателей объёма производства и реализации продукции необходимо:

-дать общую оценку выполненного плана по объёму производства и реализации продукции.

-рассчитать темпы роста или темпы снижения показателей.

-установить причины отклонения от плана.

-установить влияние отдельных факторов на остальные показатели.

-обобщить результаты и посчитать упущенные возможности.

В ходе анализа реализации продукции целесообразно рассмотреть и оценить каждый заключённый договор отдельно. Причинами несоблюдения договорных обязательств может быть:

-неритмичность работы предприятия.

-несбалансированность объёма производства и объёма материальных запасов, которые имеются на складе.

-за счёт снижения качества продукции.

-за счёт несоблюдения трудовой дисциплины.

-необеспеченность необходимыми ресурсами (т.е. средствами труда, предметами труда и рабочей силой).

34.

Анализ структуры продукции.

В ходе анализа структуры продукции рассчитываются следующие показатели:

1)показатель выполнения плана (Ф:П8100%).

2)показатели структуры (%-ое отношение отдельного вида продукции к общему итогу). Этот вид анализа используется при осуществлении планирования и прогнозирования объёма производства и объёма реализации продукции.

Важным показателем деятельности предприятия является качество продукции. Высокий урровень качества продукции способствует повышению спроса и увеличению объёмов прибыли не только за счёт объёма продаж, но и за счёт высоких цен. Качество продукции характеризует параметрические , эксплуатационные , потребительские технологические , дизайнерские свойства изделий. Обобщающие показатели характеризуют качество всей производственной продукции независимо от её вида и назначения: 1.удельный вес новой продукции в общем объёме её выпуска. 2)удельный вес продукции высшей категории качества, 3)средний коэффициент сортности, 4) удельный вес сертифицированной продукции, 5) удельный вес продукции, соответствующий мировым стандартам, 6)удельный вес экспортируемой продукции.

Индивидуальные показатели качества продукции характеризуют одно из её свойств, т.е. полезность, надёжность, технологичность, эстетичность. Косвенные показатели качества продукции- это штрафы за некачественную продукцию, объём и удельный вес забракованной продукции, удельный вес за рекламированной продукции, потери от брака. Основными задачами качества готовой продукции являются: 1) изучение динамики перечисленных показателей , выполнение плана по их уровню, причины их изменения, оценка выполнения плана по уровню качества продукции.2) определение влияния качества продукции на стоимостные показатели работы предприятия (на товарную продукцию, выручку , прибыль)

35.

Себестоимость- это стоимостная оценка используемых в процессе производства продукции сырья, материалов, топлива, электроэнергии, основных средств, трудовых ресурсов и других затрат на производство и реализацию.

Основным источником информации при анализе с/с продукции явл Форма №2 «Отчёт о прибылях и убытках» и Форма №5 «приложение к бухгалтерскому балансу», калькуляция отдельных видов изделий, действующие нормы и нормативы , материальных, трудовых и денежных затрат, затрат на содержание и эксплуатацию оборудования.

Объектами анализа явл:

1) полная с/с продукции в целом и по отдельным видам затрат;

2)уровень затрат на один рубль выпускаемой продукции;

3) с/с отдельных изделий;

4)отдельные статьи затрат.

Общая сумма затрат, на производство продукции зависит от след. факторов:

-от объёма производства продукции

- от структуры выпускаемой продукции

-от уровня переменных затрат на единицу продукции

-от суммы постоянных затрат.

Переменные издержки- издержки, общая величина кот непосредственно зависит от объёма производства и реализации продукции (затраты на потреблённое сырьё, материалы, зп рабочих, топливо).

Постоянные издержки- издержки, сумма кот на данный момент времени не зависит от величины и структуры производимой продукции (амортизация, аренда помещений, повременная зп).

Общая сумма затрат=Сумма(Вп*в)+А, где :

ВП- объём производства продукции

В – уровень переменных расходов на единицу продукции

А –абсолютная сумма постоянных затрат на весь выпуск продукции.

Затраты на единицу произведённой продукции:

Зед=Зобщ/ВП.

Анализ с/с продукции ведут по след. элементам затрат:

1)Материальные затраты

2)Затраты на оплату труда

3)Отчисления на соц.нужды

4)Амортизация ден.средств

36.

Для исчисления с/с отдельных видов изделия затраты принято группировать по статьям калькуляции.

Так, прямые затраты- это затраты , связанные с процессом производства продукции, большой удельный вес в с/с продукции занимают материальные затраты, общая сумма кот в целом по предприятию определяется по ф-ле:

МЗобщ=сумма (ВПобщ*Уi*УРi*Цi), где:

ВПобщ-общий объём выпуска продукции

Уi-структуры выпускаемой продукции

YPi-уровень расходуемых материальных ресурсов на ед.продукции

Цi- средняя стоимость единицы материальных ресурсов

Общая сумма прямых трудовых затрат определяется по формуле:

ТЗобщ=сумма(ВПобщ*Уд*ТЕi*ОТi), где:

Уд-удельный вес

ТЕi-трудоёмкость определённого вида продукции

ОТi-уровень оплаты труда за 1 человекочас.

Косвенные расходы- расходы, связанные с управлением и обслуживанием производственного процесса. Они включают расходы на содержание и эксплуатацию машин и оборудования (амортизация, затраты на ремонт, эксплуатацию), общехозяйственные и общепроизводственные расходы (з/п руководителя, специалистов среднего звена, командировочные расходы, канцелярские расходы, расходы на отгрузку, расходы на рекламу).

При анализе с/с продукции находят пути снижения с/с:

1)увеличение объёма производства продукции, за счёт полного использования производственных мощностей предприятия;

2)сокращение затрат на производство продукции за счёт повышения уровня производительности труда, экономического использования сырья, материалов, электроэнергии, топлива).

37 Маржинальный анализ базируется на изучении соотношения между 3-мя группами важнейших экономических показателей:

1.издержки

2.объем производства и прибыли

3.прогнозирование величины каждого из этих показателей при заданном значении других показателей

Маржинальный доход-выручка переменных издержек.

Основными этапами маржинального анализа явл:

1.сбор,подготовка исходной информации для необходимого анализа

2.определить сумму постоянных затрат

3.расчитывается анализ из следуемых показателей

4..сравнить анализ уровня исследования показателей факторного анализа, изменение уровня исследованного показателя

5.прогнозирование их величины в изменяющей среде

Ключевыми элементами маржинального анализа явл:

1.финансовые операционные рычаги

2.порог рентабельности(точка безубыточности)

3.запас финансовой прочности предприятия

Чем больше уровень постоянных издержек тем больше сила операционного рычага.

Действие финансового рычага состоит в том что предприятие использует заемные средства,изменяет чистую рентабельность средств в своих девидентных возможностях.

Источниками информации в ходе провидения марженального анализа являются отчетные данные ,формы плана ,соц. и экон. развитие, бизнес план по формированию прибыли .

В зарубежной практике большое внимание уделяется прогнозному анализу предприятия заинтересованному в том чтобы выжить в конкурентной борьбе и получить максимальную прибыль которая должна быть обоснована в соответствии с аналитическими расчетами.

Большую роль в обосновании управленческих решений и максимизации прибыли играет маржинальный анализ в основу которого положены денежные затраты в зависимости от объема производства на переменные и постоянные использование категории маржинального дохода.

В процессе маржинального анализа рассчитывается:

1.точка безубыточного объема продаж

2.зона безубыточности

3.необходимый объем продаж для получения прибыли.

Эти показатели анализируют использование способа сравнения и производственные расчеты влияния факторов.

Для исчисления выше перечисленного показатели могут использоваться графически и аналитическим способом.