Экономика_Горяинова Л.В_ЕАОИ, 2009 -432с

Тема 12. Государство в рыночной экономике

Подобно частным инвестициям правительственные рас- ходы и налоги обладают множительным, мультипликативным эффектом.

Рис. 12.4. Влияние налогов на объем

национального производства

Рост государственных расходов ведет к росту ВВП, при- чем росту большему, чем первоначальный импульс. Мульти-

пликатор правительственных расходов ( MULT ) характери-

зует отношение прироста ВВП к приросту правительственных расходов и равен величине, обратной предельной склонности к сбережению.

MRS

Мультипликативный эффект обусловлен тем, что увели- чение государственных расходов повышает доход и ведет к росту потребления, что в свою очередь увеличивает доход, который способствует дальнейшему увеличению потребления

281

Экономика

и т.д. Этот переход от потребления к доходу и вновь к потреб- лению продолжается бесконечно.

Поскольку мультипликатор действует в обоих направле- ниях, очевидно, что сокращение правительственных расходов приведет к сокращению ВВП и доходов на величину боль- шую, чем уменьшились правительственные расходы.

Изменение налогов также порождает мультипликативный эффект. Однако налоговый мультипликатор отличается от мультипликатора правительственных расходов. Последний «сильнее», больше первого. Дело в том, что, правительствен- ные расходы непосредственно входят в совокупный спрос и их изменение полностью отражается на величине совокупного спроса. Что касается налогов, то они, воздействуя на величину располагаемого дохода, влияют как на потребление, так и на

сбережение. Отсюда налоговой мультипликатор за-

висит от соотношения, в котором предельный доход распада- ется на потребление и сбережение, т.е. он равен отношению предельной склонности к потреблению МРС к предельной склонности к сбережению МРS:

T MRS

Налоговый мультипликатор имеет знак «минус». Это свидетельствует о том, что изменения налогов вызывают про- тивоположные изменения доходов и продукта.

Дальнейший анализ предполагает объединение мульти- пликационных эффектов бюджетно-налоговой политики.

Фискальная политика, предусматривающая равное уве- личение налогов и правительственных расходов, приводит к эффекту сбалансированного бюджета, суть которого состоит в том, что одинаковое по величине изменение государственных расходов и налогов приводит к изменению равновесного ВВП на ту же величину. Иными словами, мультипликатор сбалан- сированного бюджета равен 1.

282

Тема 12. Государство в рыночной экономике

12.5. Виды и эффективность фискальной политики

Изменения в налогах и правительственных расходах, следовательно, и состояние бюджета, могут происходить либо автоматически (без специальных законодательных решений) на основе изменения экономической ситуации в стране, либо в результате целенаправленных мероприятий законодательной или исполнительной власти. В зависимости от режима функ- ционирования инструментов фискальной политики ее под- разделяют на недискреционную (политику встроенных ста- билизаторов) и дискреционную политику.

Недискреционная политика основана на том, что нало-

говые поступления и значительная часть правительственных расходов связаны с активностью частного сектора и измене- ния экономической конъюнктуры автоматически вызывают изменения в относительном уровне налогов и госбюджетных расходов. Подоходный налог, пособия по безработице изме- няются автоматически в зависимости от расширения или со- кращения производства и доходов.

Если в экономике наблюдается спад, т.е. личные доходы и доходы фирм снижаются, то при прогрессивном налогооб- ложении налоговые изъятия автоматически уменьшаются, что при прочих равных условиях смягчает последствия падения доходов и сокращения совокупного спроса, помогает стабили- зировать, расширить объем производства. При этом переход к более низкой налоговой ставке (в связи с падением дохода) повышает значение налогового мультипликатора. Однако в результате снижения налоговых изъятий возникает или воз- растает бюджетный дефицит. Таким образом, бюджетный дефицит становится спутником падения производства.

Во время бума и инфляции доходы повышаются, налого- вые ставки возрастают, что способствует сокращению сово- купного спроса и объема выпуска, препятствует «перегреву» конъюнктуры. Способность налоговой системы сокращать на- логовые изъятия во время спада и повышать их в период ин-

283

Экономика

фляции являются мощным автоматически действующим фак- тором, стабилизирующим экономику.

Аналогичное воздействие на экономику оказывают по- собия по безработице. Когда занятость высока, фонд занято- сти (отчисления в фонд занятости осуществляются постоянно, независимо от состояния экономики) не расходуется и оказы- вает сдерживающее влияние на совокупный спрос, в период низкой занятости средства фонда интенсивно расходуются (выплаты безработным увеличиваются), поддерживая потреб- ление и смягчая падение производства. Таким образом, стаби- лизаторы работают в обоих направлениях – и в сторону по- вышения, и в сторону понижения.

Однако встроенные стабилизаторы не могут полностью разрешить макроэкономические проблемы. Они смягчают коле- бания цикла, но не могут устранить их причину, поэтому авто- матическая фискальная политика дополняется дискреционной политикой. Дискреционная политика – это сознательное изме- нение налогов и правительственных расходов законодательной властью для обеспечения макроэкономической стабильности, достижения макроэкономических целей. Основными инстру- ментами дискреционный фискальной политики являются:

изменение объема налоговых изъятий путем введения или отмены налогов или изменения налоговой ставки. Меняя налоговую ставку, правительство может удержать доходы от сокращения в период спада или наоборот, снизить рас- полагаемый доход в период бума. Изменение налоговой ставки может быть использовано также в целях воздейст- вия на инфляцию;

осуществление за счет средств государственного бюджета программ занятости, ставящих своей целью обеспечение безработных работой;

реализация социальных программ, которые включают в себя выплату пособий по старости, инвалидности, пособий малоимущим семьям, расходы на образование и т.п. Эти программы позволяют поддерживать совокупный спрос и стабилизировать экономическое развитие, когда сокраща- ются доходы и обостряется нужда.

284

Тема 12. Государство в рыночной экономике

Взависимости от состояния экономики и стоящих перед правительством целей фискальная политика может носить стимулирующий или сдерживающий характер. Стимули- рующая фискальная политика проводится в период спада. Она предполагает снижение налогов и увеличение государствен- ных расходов, что ведет к возникновению или увеличению бюджетного дефицита. Сдерживающая фискальная полити- ка проводится в период инфляции и предполагает увеличе- ние налогов и сокращение правительственных расходов. Следствием проведения сдерживающей фискальной полити- ки становится появление бюджетного излишка. Бюджетный излишек, как правило, направляется на погашение государст- венного долга или изымается из обращения.

При проведении фискальной политики упор может де- латься либо на изменение расходов, либо на изменение налогов. Выбор основного инструмента фискальной политики зависит от общего курса, проводимого правительством. Если это «либе- ральный» курс, предполагающий широкое участие государства

врегулировании смешанной экономики, то предпочтение от- дается правительственным расходам; если это «консерватив- ный» курс, ориентированный на сужение роли государства и делающий упор на чисто рыночный механизм, то в целях ста- билизации экономики более широко используются налоги.

Взаключение, оценивая действенность, эффективность фискальной политики, необходимо отметить ограниченность ее возможностей, обусловленную следующими обстоятельствами:

изменение (рост или сокращение) государственных расхо- дов, необходимое для проведения стимулирующей или сдерживающей политики, может приходить в противоре- чие с другими целями расходования государственных средств, например, такими, как: укрепление обороноспо- собности страны, охрана окружающей среды, финансиро- вание научных исследований и т.п.;

положительные результаты фискальной политики дает в краткосрочном периоде, в долгосрочном плане – может приводить к отрицательным результатам;

285

Экономика

для фискальной политики характерен так называемый эффект запаздывания. Требуется определенное время, прежде чем она окажет ожидаемое воздействие на эконо- мику. Часть времени уходит на принятие решения о про- ведении тех или иных мер бюджетно-налогового характе- ра (время прохождения соответствующего закона через властные структуры), затем пройдет еще время, прежде чем эти меры начнут давать результат. К этому моменту экономическая ситуация может измениться и меры по расширению экономики начнут давать эффект в период подъема, а сдерживающие меры придутся на период спа- да. В таком случае фискальная политика будет играть дес- табилизирующую роль.

Эффективность фискальной политики значительно воз-

растает, если она сочетается с проведением соответствующей денежно-кредитной политики.

12.6. Бюджетный дефицит

Превышение доходов над расходами образует бюджет- ный профицит (или излишек), превышение расходов над доходами означает бюджетный дефицит (или недостаток). Как правило, и профицит, и дефицит выражаются в процен- тах к ВВП.

Если в прошлом бюджетный дефицит возникал редко и был связан с чрезвычайными обстоятельствами, прежде всего с войнами, то сегодня, и в мирное время, бюджетный дефицит стал типичен для многих стран рыночной экономики.

Бюджетный дефицит возникает вследствие многих причин объективного и субъективного характера. Наиболее часто – из-за невозможности мобилизовать необходимые доходы в результате спада или падения темпов производст- ва, низкой производительности труда и других причин, вы- зывающих нестабильность экономики, снижение эффек- тивности производства.

286

Тема 12. Государство в рыночной экономике

Причина бюджетного дефицита кроется и в безудерж- ном росте расходов без учета финансовых возможностей, в недостаточной их целесообразности, эффективности. Высо- кий уровень расходов непроизводительного характера (воен- ные расходы, содержание административного аппарата, по- крытие убытков предприятий и др.) приводит к «проеданию» бюджетных средств, а не к умножению общественного богат- ства. Отрицательное влияние на сбалансированность бюджета оказывают инфляция, расшатывание денежного обращения и системы расчетов, нерациональная налоговая и инвестицион- но-кредитная политика.

Однако бюджетный дефицит не может служить показа- телем, характеризующим состояние экономики страны, и без- дефицитный бюджет еще не означает экономического благо- получия. Поскольку макроэкономическое равновесие может достигаться при разном состоянии бюджета, то бюджетный дефицит (до определенных пределов) не опасен.

Сегодня многие экономисты исходят из того, что в пери- од спадов вполне допустим значительный бюджетный дефи- цит, а небольшой бюджетный дефицит может существовать и длительное время. Проблемой становится продолжительный

изначиельный бюджетный дефицит, следствием которого может стать инфляция. Международный Валютный Фонд признает допустимым дефицит в пределах 3-4% ВВП.

Бюджетная несбалансированность может быть полезной с точки зрения стабилизации экономики. Планируемое рас- хождение между доходами и расходами государственного бюджета может использоваться как средство борьбы с инфля- цией и спадом производства. Наоборот, твердый курс на сба- лансированность бюджета потребовал бы повышения налогов

иснижения государственных расходов в период спада эконо- мики и в результате привел бы к дальнейшему сокращению совокупного спроса.

Характер бюджетного сальдо (остатка) – дефицит или излишек – определяется состоянием экономики в целом. При данном объеме государственных расходов и данной ставке

287

Экономика

налогообложения бюджетное сальдо зависит от масштабов на- ционального производства. Чем больше объем производства и уровень доходов, тем выше налоговые поступления. В то же время, правительственные расходы (на оборону, социальные нужды, управление) не зависят от уровня дохода. Таким обра- зом, при низком уровне дохода будет наблюдаться бюджетный дефицит, при высоком – бюджетный излишек (рис. 12.5).

Рис. 12.5. Дефицит и излишек

государственного бюджета

При ВВП, равном Qe, бюджет сбалансирован, при ВBП < Qe, бюджет будет сводиться с дефицитом (G > T); при ВBП > Qe, возникает излишек (G < T).

То или иное бюджетное сальдо не всегда является свиде- тельством изменения макроэкономической ситуации, оно мо-

жет быть следствием проводимой правительством фискальной по-

литики, направленной на решение тех или иных макроэко- номических задач.

Для того чтобы выделить воздействие на бюджетное сальдо целенаправленных мероприятий правительства,

288

Тема 12. Государство в рыночной экономике

используют «бюджет полной занятости» – состояние бюджета в условиях функционирования экономики при естественном уровне безработицы.

Дефицит бюджета полной занятости (структурный дефи-

цит) характеризует разность между доходами и расходами государственного бюджета при данном уровне налогообло- жения и государственных затрат и потенциальном ВВП (соот- ветствующем естественному уровню безработицы). Дефицит бюджета полной занятости элиминирует (исключает) влияние экономического на величину бюджетного дефицита.

Разность между фактическим бюджетным дефицитом и дефицитом бюджета полной занятости называется цикличе- ским дефицитом. Циклический дефицит – это дефицит, вы- званный спадом производства, превышением фактической безработицей своего естественного уровня (рис. 12.6).

Рис. 12.6. Фактический, структурный

и циклический дефицит

289

Экономика

Если в условиях полной занятости ВВП равняется Qp, то при существующей системе налогообложения и данном уров- не правительственных расходов дефицит бюджета равен ab. При уровне производства, равном Q1, той же системе налого- обложения и таких же правительственных расходах фактиче- ский бюджетный дефицит будет равен се, в том числе, сd – это структурный дефицит, а dе – циклический – результат паде- ния объемов производства (Q1 меньше Qp).

Рост структурного дефицита означает, что правительст- во проводит стимулирующую политику: увеличивает расходы и сокращает налоги, что вызывает рост совокупного спроса и положительно влияет на выпуск продукции. Сокращение структурного дефицита, напротив, свидетельствует о прове- дении сдерживающей фискальной политики.

При данной величине бюджетного дефицита его воздей- ствие на экономику зависит от методов финансирования де- фицита, источников покрытия расходов, превышающих до- ходы. Государственные расходы, не имеющие под собой до- ходной базы, могут финансироваться за счет эмиссии денег и правительственных займов.

12.7. Государственный долг

Устойчивый бюджетный дефицит, финансируемый за счет займов, приводит к возникновению государственного долга.

Государственный долг – это то, что государство взяло взаймы, чтобы покрыть дефицит бюджета, он представляет собой сумму бюджетных дефицитов прошлых лет за вычетом бюджетных излишков. Государственные займы существенно отличаются от частных займов. Последние используются, как правило, для целей производственного назначения. Выплата процентов по такому кредиту производится за счет прироста дохода. Государственный кредит, используемый для покры- тия бюджетного дефицита, не связан в преобладающей своей части с производственной деятельностью. Государство пога-

290