Практический раздел.
1. Уставный капитал компании в размере 1840 млн. руб. разделен на привилегированные акции (30%) и обыкновенные (70%) с одинаковой номинальной стоимостью 184 тыс. руб. По привилегированным акциям установлены дивиденды в размере 9% номинала. Определить, какие дивиденды могут быть объявлены по обыкновенным акциям, если на выплату дивидендов совет директоров направляет 95 млн. руб. чистой прибыли.
2. Определите полную себестоимость товарной продукции и затраты на рубль товарной продукции на основе данных:
- затраты на производство 85 600 тыс. руб.
- Уменьшение остатков незавершенного производства 200 тыс. руб.
- Коммерческие расходы 1 400 тыс. руб.
Товарная продукция в отпускных ценах
(без косвенных налогов) 120 000 тыс. руб.
3. Используя нижеприведенные данные, составьте годовой финансовый план предприятия.
Показатель |
Сумма, млн. руб.
|
Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) |
1000
|
Прибыль от инвестиционной деятельности |
80 |
Прибыль от финансовой деятельности |
76 |
Амортизационные отчисления |
150 |
Долгосрочные кредиты и займы на капитальные вложения |
54 |
Средства, поступающие в порядке долевого участия в строительстве |
56 |
Прирост устойчивых пассивов |
20 |
Прочие доходы и поступления |
10 |
Отчисления в резервные фонды, образуемые в соответствии с законодательством |
116 |
Долгосрочные инвестиции в основные средства |
336 |
Долгосрочные финансовые вложения |
112 |
Погашение долгосрочных ссуд и процентов по ним |
50 |
Инвестиции на увеличение оборотных средств |
108 |
Содержание объектов непроизводственной сферы, числящихся на балансе предприятия |
114 |
Выплата дивидендов |
120 |
Расходы на социальную поддержку и материальное стимулирование работников |
68 |
Отчисление на благотворительные цели |
10 |
Прочие расходы и отчисления |
10 |
Налог на недвижимость |
102 |
Налог на прибыль |
300 |
4. Определите выручку от реализации продукции в плановом году по следующим данным. Представить формулы и расчеты.
Показатели |
Значение |
1. Объем товарной продукции в отпускных ценах в VI-м квартале отчетного года, млн. руб. |
1280 |
2. Производственная себестоимость товарной продукции в VI-м квартале отчетного года, млн. руб. |
880 |
3. Коэффициент пересчета входных остатков на начало планового года |
? |
4. Величина входных остатков товарной продукции на начало планового года по производственной себестоимости, млн. руб. |
15 |
5. Входные остатки товарной продукции на начало планового года в отпускных ценах, млн. руб. |
? |
6. Объем товарной продукции в отпускных ценах в плановом году, млн. руб. |
5 120 |
7. Остатки готовой продукции на конец планового года в отпускных ценах, млн. руб. |
71 |
8. Выручка от реализации продукции в плановом году, млн. руб. |
? |
5. Заполните таблицу, рассчитав прибыль от реализации продукции методом прямого счета:
Показатели |
Сумма, тыс. руб.
|
Остатки готовых изделий на складе и в отгрузке на начало года |
|
1. по производственной себестоимости |
50 000 |
2. в отпускных ценах |
88 000 |
Выпуск товарной продукции |
|
3. по полной себестоимости |
1 030 000 |
4. в отпускных ценах |
1 300 000 |
Остатки готовых изделий на складе и в отгрузке на конец года |
|
5. по полной себестоимости |
40 000 |
6. в отпускных ценах |
60 000 |
Реализация продукции |
|
7. по полной себестоимости |
? |
8. в отпускных ценах |
? |
9. НДС (20%) |
? |
10. прибыль от реализации |
? |
|
|
6. Рассчитайте общую норму запаса (в днях) и норматив оборотных средств по материалам, используя следующие данные:
время на разгрузку, приемку, складирование – 2 дня
время на подготовку материалов к запуску в производство - 3 дня
поставки осуществляются 2 раза месяц
расход материалов в целом по предприятию на VI-ый квартал планируемого года – 400 млн. руб.
7. Используя данные таблицы, составьте смету затрат на производство и реализацию продукции по предприятию и охарактеризуйте тип отрасли производства:
Показатель |
Сумма, млн. руб.
|
Сырье и основные материалы (за вычетом отходов) |
506 400 |
Покупные полуфабрикаты и услуги со стороны |
284 600 |
Вспомогательные материалы |
58 800 |
Топливо |
112 000 |
Энергия |
502 000 |
Заработная плата основная |
160 000 |
Заработная плата дополнительная |
40 000 |
Отчисления на социальные нужды |
72 000 |
Среднегодовая стоимость амортизируемых основных фондов |
900 000 |
Средняя норма амортизационных отчислений, сложившаяся на предприятии |
10% |
Командировочные расходы в пределах норм |
60 000 |
Страховые взносы по обязательному страхованию |
70 000 |
Оплата услуг связи |
110 000 |
Арендная плата |
120 000 |
Затраты на работы и услуги, не включаемые в валовую продукцию (списанные на непроизводственные счета) |
4 000 |
Прирост (уменьшение) остатков резервов предстоящих расходов и платежей |
-2 000 |
Прирост (уменьшение) себестоимости остатков незавершенного производства |
+6000 |
Коммерческие расходы |
2200 |
8. Определите на плановый год эффективность краткосрочного кредитования финансирования потребности в оборотных средствах по производственным запасам: общий объем расхода производственных запасов – 1 440 млн р., количество дней в году – 360, средний интервал между поставками - 8 дней.; подготовительный запас - 2 дня.; страховой запас планируется в размере 50% текущего запаса; доля собственных средств в формировании оборотных средств – 65%; проценты по краткосрочному кредиту – 12%; прибыль от реализации продукции, работ, услуг – 27 млн. руб.
9. Предприятие приобрело объект амортизируемой стоимостью 120 тыс. руб. со сроком полезного использования в течение 5 лет. Определите сумму амортизационных отчислений по годам линейным способом и методом суммы чисел лет. Постройте сравнительный график денежных потоков при различных методах.
10. На основе нижеприведенных данных рассчитать сумму и величину прироста (уменьшения) амортизационных отчислений основных средств, используемых на предприятии в плановом году (указать какое влияние окажет на себестоимость выпускаемой продукции). Стоимость основных средств на начало планируемого года составила- 812,0 млн.рублей, в том числе: полностью амортизированных средств – 25,6 млн. рублей; непроизводственных фондов – 34,4 млн. рублей. Сумма амортизационных отчислений, начисленных в отчетном году составила 107,2 млн. рублей при среднегодовой стоимости амортизируемых основных средств отчетного года - 893,33 млн.рублей. В планируемом году в июне предусматривается ввод в действие амортизируемых основных средств стоимостью 192,0 млн.руб.. Выбытие основных средств планируется в августе на сумму - 88,0 млн.руб.
11. На основании данных из таблицы рассчитайте коэффициенты общей ликвидности, срочной ликвидности и абсолютной ликвидности:
Показатели |
Сумма, млн. руб. |
1. Оборотные средства |
20 500 |
1.1 Запасы |
3 270 |
1.2. Денежные средства |
1 500 |
1.3. Краткосрочные финансовые вложения |
231 |
2. Краткосрочные обязательства |
5 820 |
12. Номинал векселя равен 10 млн. руб., годовая процентная ставка по векселю составляет 10%. С начала начисления процентов до момента предъявления векселя к оплате прошло 90 дней. Найдите сумму начисленных процентов по векселю.
13. Составьте платежный календарь хозяйствующего субъекта на первую неделю месяца по следующим данным: ожидаются поступления денежных средств от реализации продукции (1420 тыс. руб.), просроченной дебиторской задолженности (5 тыс. руб.), прочие поступления (45 тыс. руб.). Планируются следующие расходы: неотложные нужды – 200 тыс. руб., выплата заработной платы – 440 тыс. руб., налоги и платежи в бюджет – 120 тыс. руб., оплата счетов за ТМЦ – 320 тыс. руб., оплата процентов за кредит – 70 тыс. руб., прочие расходы – 60 тыс. руб.
14. Заполните платежный календарь:
Показатели |
Млн. руб. |
1. Расходы |
|
1.1. Неотложные нужды |
180 |
1.2. Заработная плата |
1 300 |
1.3. Оплата счетов за ТМЦ |
920 |
1.4. Налоги |
? |
1.5. Погашение ссуд банка |
100 |
1.6.Уплата процентов |
1 |
1.7. Прочие расходы |
40 |
ИТОГО РАСХОДОВ: |
? |
2. Поступления денежных средств |
|
2.1. От реализации продукции |
2 980 |
2.2. От реализации основных фондов |
80 |
2.3. Прочие поступления |
10 |
ИТОГО ПОСТУПЛЕНИЙ: |
? |
3. Балансирующие статьи |
|
3.1. Превышение поступлений над расходами |
250 |
3.2. Превышение расходов над поступлениями |
- |
15. Проведите анализ структуры оборотного капитала с помощью сравнительного вертикального анализа. Постройте аналитическую таблицу и сделайте выводы о рациональности структуры оборотного капитала:
Показатель |
На начало года |
На конец года |
Запасы и затраты |
6000 |
12000 |
Готовая продукция |
120 |
700 |
Дебиторская задолженность |
650 |
2000 |
Денежные средства |
300 |
800 |
16. Определить размер выручки от реализации продукции и услуг автохозяйства на плановый год по предприятию на основе приведенных данных. Объем товарной продукции отчетного года – 18 000 млн. руб. Прогнозируется рост объема товарной продукции в отпускных ценах в плановом году на 12%. Планируемая выручка от услуг автохозяйства – 1460 млн. руб. Представить формулы и расчеты.
Показатели |
Значение |
1. Остатки продукции на начало планового года в отпускных ценах, млн. руб. |
1240 |
2. Объем товарной продукции в отпускных ценах на плановый год, тыс. руб. |
? |
3. Остатки готовой продукции на конец планового года в отпускных ценах, млн. руб. |
530 |
4. Выручка от реализации продукции в плановом году, млн. руб. |
? |
5. Общая выручка от реализации продукции и услуг, млн. руб. |
? |
17. Найдите затраты на рубль реализованной продукции и рентабельность продаж по следующим данным. Представить формулы и расчеты.
Показатели |
Значение |
1. Объем реализованной продукции в отпускных ценах, млн. руб. |
2940 |
2. Общая сумма косвенных налогов, млн. руб. |
490 |
3. Прибыль от реализованной продукции, млн. руб. |
104 |
4. Себестоимость реализованной продукции |
? |
5. Затраты на рубль реализованной продукции |
? |
6. Рентабельность продаж |
? |
18. На основе данных за отчетный период рассчитать показатели эффективности использования оборотных активов. Представить формулы и расчеты.
Показатели |
Значение |
1. Стоимость товарной продукции, млн. руб. |
4 800 |
2. Среднегодовая стоимость оборотных активов, млн. руб. |
860 |
3. Число дней в периоде, дни |
360 |
4. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов |
? |
5. Длительность одного оборота оборотных активов, дней |
? |
6. Коэффициент загрузки оборотных средств, дней |
? |
19. Составьте финансовый план хозяйствующего субъекта на предстоящий год по нижеприведенным плановым финансовым показателям. Определите величину недостающих источников финансирования и предложите мероприятия по оптимизации структуры плана: амортизационные отчисления – 46,9 млн. руб., капитальные вложения – 362,2 млн. руб., платежи по долгосрочному кредиту – 19,8 млн. руб., общая сумма прибыли – 237,8 млн. руб., налог на прибыль – 34 млн. руб., долгосрочный кредит банка на капитальные вложения – 122 млн. руб., налог на недвижимость – 4,7 млн. руб
20. В предстоящем периоде предприятие планирует за счет собственных и заемных средств осуществить финансирование капитальных вложений на общую сумму 11600 млн. руб. Определить сумму заемных средств, необходимую предприятию для финансирования капитальных вложений в полном объеме. Рассчитать удельный вес заемных средств в общей сумме финансирования капитальных вложений. Представить формулы и расчеты.
Показатели |
Значение |
1. Среднегодовая стоимость амортизируемых основных фондов, млн. руб. |
23810 |
2. Средняя норма амортизационных отчислений, сложившаяся на предприятии, % |
9% |
3. Сумма амортизационных отчислений за год, млн. руб. |
? |
4. Чистая прибыль предприятия, млн. руб. |
3440 |
5. Прибыль, направляемая на финансирование капитальных вложений (50% от чистой прибыли), млн. руб. |
? |
6. Долгосрочный кредит банка, млн. руб. |
? |
7. Удельный вес заемных средств в общей сумме финансирования капитальных вложений, % |
? |
21. Объем реализации продукции составляет 20 000 штук. Цена единицы реализованной продукции (с учетом косвенных налогов) – 24,8 тыс. руб., себестоимость единицы реализованной продукции – 16,8 тыс. руб. Общая сумма косвенных налогов на весь объем реализации составила 41332 тыс. руб. Расходы на реализацию составили 6000 тыс. руб. Рассчитать прибыль от реализации продукции и рентабельность продукции. Представить формулы и расчеты.
22. Сформировать отпускную цену с НДС единицы изделия предприятия-изготовителя на основании приведенных данных: полная себестоимость товарной продукции – 26800 млн. руб., рентабельность – 7%, объем товарной продукции – 3300 штук. Предприятие является плательщиком НДС по ставке 20%. Представить расчеты и формулы.
23. Рассчитать коэффициент финансовой независимости и финансовый рычаг на конец отчетного периода на основе приведенных данных. Представить формулы, расчеты и сделать выводы.
Показатели |
млн. руб. |
1. Собственный капитал |
10944 |
2. Долгосрочные обязательства |
2096 |
3. Краткосрочные обязательства |
5200 |
4. Общая сумма капитала |
? |
5. Коэффициент финансовой независимости |
? |
6. Финансовый рычаг |
? |
24. За отчетный период выручка предприятия от реализации услуг составила 2400000 тыс. руб. (в т.ч. НДС по ставке 20%). Сумма налога на добавленную стоимость, уплаченная поставщикам при приобретении сырья и материалов за данный период, составила 160000 тыс. руб. Рассчитать сумму налога на добавленную стоимость к уплате в бюджет. Представить формулы и расчеты.
25. На основе представленной характеристики состояния оборотных средств предприятия рассчитайте общий норматив оборотных средств, который обеспечит выполнение намеченных планов. Количество дней в году- 360. Представить формулы и расчеты.
Показатели |
Значение |
1. Расход сырья и материалов в плановом году, млн. руб. |
34560 |
2. Норма запаса по сырью и материалам, дни |
8 |
3. Норматив по сырью и материалам, млн. руб. |
? |
4. Норматив по НЗП, млн. руб. |
332,5 |
5. Выпуск продукции по себестоимости, млн. руб. |
61200 |
6. Норма запаса по готовой продукции, дни |
6 |
7. Норматив по готовой продукции, млн. руб. |
? |
8. Прочие нормируемые оборотные средства, млн. руб. |
140 |
9. Общий норматив оборотных средств, млн. руб. |
? |
Приложение 4