3. Планирование риска на примере предприятия

3.1 Краткая характеристика предприятия

Почтовый адрес: Харьковская , г. Изюм, ул. Свердлова 34.

Уставный капитал: 10000 гривен.

Учредителями являются:

Шакуров Ильнур Загитович - 46 %;

Бабкина Ольга Геннадьевна - 27 %;

Мамеев Ильяс Анварович - 27 %.

Организация имеет самостоятельный баланс, вправе открывать банковские счета на территории Украины и за ее пределами.

Организация имеет право создавать, реорганизовывать и упразднять филиалы и представительства с соблюдением требований действующего законодательства Украины.

Основной вид деятельности:

выполнение строительно-монтажных работ;

земляные работы;

работы по защите конструкций и оборудования;

работы по отделке конструкций и оборудования;

иные виды деятельности, незапрещенные законом.

Для обеспечения выполнения указанных выше работ предприятие располагает арендованным оборудованием, производственными площадями, трудовыми ресурсами.

22 ноября 1995 г. зарегистрировано по адресу ул. Свердлова 34.

Поставщики: ООО «Строительные материалы» (трубы, ГСМ, спец одежда), ООО «ЗЖБИ-4» (железобетонные изделия и конструкции), ООО «Профиль», ИП Голубцов (электроды, провод ПУНП, кабель), ООО «ГАЗавтозапчасти».

Основными заказчиками работ и услуг предприятия являются ООО «Вольница», МУП «ЖКХ», ООО «Жилсервис-Юг».

ООО «Атлант» утверждает показатели, разрабатывает годовые, месячные планы производственно-хозяйственной деятельности. ООО «Атлант» имеет свой штамп и печать со своим наименованием.

Руководителями ООО «Атлант» являются:

директор Шакуров И.З.;

главный инженер Даутов Р.Х.;

главный бухгалтер Каримова Г.П.;

Для выполнения строительно-монтажных работ (укладка инженерных коммуникаций, земляные работы, благоустройство территории, монтаж металлических и железобетонных конструкций и т.д.) в управлении созданы:

участки №1 и №2

Среднесписочная численность работников за 2008 год составила 45 человек.

Под территорией занимаемая площадь составляет 10 000 кв.м.

Бухгалтерская отчётность по ООО «Атлант» сформирована, исходя из действующих в Украине Правил бухгалтерского учёта и отчётности в соответствии с учётной политикой общества с ограниченной ответственностью и действующими нормативными документами.

Годовая бухгалтерская отчетность ООО «Атлант» включает:

бухгалтерский баланс (форма № 1)

отчет о прибылях и убытках (форма № 2)

отчет об изменениях капитала (форма № 3);

отчет о движении денежных средств (форма № 4);

приложение к бухгалтерскому балансу (форма № 5);

пояснительная записка к годовому отчёту;

аудиторское заключение.

3.2 Планирование риска предприятия на основе показателей финансовой

отчетности

Один из способов планирования степени риска – планирование риска на основе финансового анализа.

Количественная оценка риска позволяет получить наиболее точные решения. Однако осуществление количественной оценки встречает и наибольшие трудности, связанные с тем, что для количественной оценки рисков нужна соответствующая исходная информация. В России рынок информационных услуг развит пока очень слабо и, зачастую, трудно получить фактические данные, которые надо собирать и обрабатывать.

Из-за этих трудностей, связанными с недостатком информации, времени, а иногда и с невозможностью проведения данного расчета из-за отсутствия необходимых данных, относительная оценка риска на основе анализа финансового состояния предприятия представляет сегодня особый интерес. Это один из самых доступных методов оценки риска, как для предпринимателя-владельца фирмы, так и для его партнеров.

Оценку финансового положения предприятия следует осуществлять, основываясь на главных документах финансовой отчетности, таких, как бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках.

Оценку риска на основе анализа финансового состояния фирмы можно провести в два этапа: исследование результативных критериев деятельности предприятия и анализ на основе специальных коэффициентов.

Этап первый. Результативные критерии – это основные итоговые показатели деятельности фирмы, такие, как оборот или объем продаж, сумма активов и ликвидность.

Активы фирмы удобнее анализировать на основе балансового отчета фирмы: можно сказать о том, что стоимость всех активов организации в 2008 году составила 58091,5тыс. грн., в 2009 году она увеличилась на 3473,5 тыс. грн. и составила 61564,5 тыс. грн. В 2010 году произошло довольно ощутимое уменьшение на 4148,5 тыс. грн., что составило 86% прироста по сравнению с предыдущим годом. На данные уменьшения повлиял рост оборотных активов предприятия, которые увеличились в 2009 году по сравнению с 2008 годом на 2945,5 тыс. грн., а в 2010 году по сравнению с 2009 – на -4303 тыс. грн. Доля оборотных средств во всех активах организации составляет 99%.

Что касается внеоборотных активов, которые составляют только основные средства, то их стоимость осталась почти на прежнем уровне в 2008 году она составила 586 тыс. грн., в 2009 году – 1113,5 тыс. грн. и 2010 году – 1268 тыс. грн. Вероятность возникновения имущественного риска организации невысока, так как всё имущество предприятия и арендованное им охраняется, перенапряжения технической и технологической систем не наблюдаются.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом на предприятии происходит снижение запасов (сырья, материалов и других аналогичных ценностей), что является отрицательной тенденцией. У предприятия возникает большая вероятность риска материальных потерь. Если в 2009 году величина запасов в ООО «Атлант» составляла 10804 тыс. грн., то в 2010 году – 12433 тыс. грн. Уменьшение составило 1629 тыс. грн. Снижение запасов – признак недостаточности у предприятия источников их формирования (собственных, долгосрочных и краткосрочных).

Самой весомой статьёй актива является статья «Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчётной даты)». Она составляет по результатам 2008, 2009 и 2010 годов соответственно 44907 тыс. грн, 46063 тыс. грн., 43095 тыс. грн. от стоимости всех активов организации. ООО «Атлант» постоянно подвержено риску прямых финансовых потерь, который заключается в опасности неуплаты клиентами и заказчиками своих задолженностей за предоставленные услуги, ведь из-за непогашения долгов происходит уменьшение прибыли предприятия.

Величина собственного капитала отрицательна и составляет: в 2008 году 5296 тыс. грн., в 2009 году 6118 тыс. грн. и в 2010 году 6232 тыс. грн. Это происходит за счёт средств чистой прибыли, полученной по результатам деятельности. Величина рабочего капитала (разница между величиной оборотных средств и величиной краткосрочных обязательств) в 2008 году составила -5882 тыс. грн., в 2009 году -2231,5 тыс. грн. и в 2010 году -7500 тыс. грн. Следовательно, оборотные активы не покрывают текущие обязательства. Удельный вес собственного капитала в стоимости активов снижается в 2010 году по сравнению с 2009 годом на 5%. У предприятия имеется риск зависимости, т.к. заёмный капитал (сумма долгосрочных и краткосрочных обязательств) из года в год продолжает расти за счёт краткосрочной кредиторской задолженности, темп роста которой в 2010 году составил 90,21%. Темп роста же дебиторской задолженности на конец 2010 года составляет 133,23 %, что говорит об опережении темпов роста дебиторской задолженности. Но темпы роста собственного капитала не превышают темпов роста заёмного капитала, что говорит о не совсем стабильной финансовой ситуации.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Прогнозирование банкротства ООО «Атлант» за 2008,2009,2010 года по системе показателей Бивера приведена следующими формулами:

Коэффициент Бивера = Чистая прибыль + Амартизация / Заемный капитал

2008 = -329+27333 / 63387,5 = 0,43

2009 = -1416+24692 / 67682,5 = 0,34

2010 = -228+27082 / 63648 = 0,42

- более 0,35 - нормальное финансовое положение;

- от 0,17 до 0,3 - среднее (неустойчивое) финансовое положение;

- от 0,16до -0,15 - кризисное финансовое положение.

Экономическая рентабельность = R4 = Чистая прибыль / баланс * 100%;

2008= 329 / 58091,5 * 100 = -0,57

2009 = -1416 / 61564,5 * 100 = -2,3

2010 = -228 / 57416 = -0,4

- 6 %-8 % и более – нормальное финансовое положение

- 5 %-2 % - среднее (неустойчивое) финансовое положение

- от 1 % до –22% - кризисное финансовое положение

Коэффициент покрытия оборотных активов собственными оборотными средствами = ((собственный капитал) - (внеоборотные активы)) / оборотные активы;

2008 = (-5296-586) / 57505,5 = -0,10

2009 = (-6118-1113,5) / 60451 = -0,12

2010 = (-6232-1268) / 56148 = -0,13

- 0,4 и более – нормальное финансовое положение

- 0,3-0,1 - среднее (неустойчивое) финансовое положение

- менее 0,1 (или отрицательное значение) - кризисное финансовое положение.

На основе анализа можно сказать о том, что коэффициент Бивера за три анализируемых года не соответствует норме. Это позволяет сделать вывод о том, что у организации нет реальной возможности восстановить платежеспособность. Расчет коэффициента покрытия оборотных активов собственными оборотными средствами за три анализируемых года показывает, что данное предприятие находится в кризисном финансовом положении.

Анализируя отчет о прибылях и убытках ООО «Атлант» за три периода, можно сделать следующий вывод: выручка от продажи товаров, продукции, работ и услуг в 2008 году составила 117054тыс. грн., в 2009 году она увеличилась на 12537 тыс. грн. или на 13% и составила 129591тыс. грн. и в 2010 году произошёл рост данного показателя на 27048 тыс. грн. Но это не означает, что организация в меньшей степени подвержена риску неполучения выручки. У показателя себестоимости проданных товаров, продукции, работ и услуг наблюдается та же динамика: в 2008 году от составил 95274тыс. грн., в 2009 году – 103373 тыс. грн., в 2010 году – 126378 тыс. руб. Валовая прибыль в 2009 году по сравнению с 2008 годом увеличилась до 4438 тыс. грн., а в 2010 году она составила 30261тыс. грн. Управленческие расходы предприятия из года в год растут. Поэтому прибыль от продаж имеет ту же динамику, что и валовая прибыль, только вот темпы прироста этого показателя намного выше: в 2009 году по сравнению с 2008 годом снижение составило 0,58%, а в 2010 году по сравнению с 2009 годом прирост составил 2,43%.

При планировании рисков предприятия важно также оценить такой показатель, как чистая прибыль. По результатам в 2008 года чистая прибыль составила 329тыс. грн., в 2009 году - 1416 тыс. грн., в 2010 году чистая прибыль составила 228 тыс. грн. Организация все же находится в шатком финансовом положении и риск уменьшения прибыли имеет очень высокую степень возникновения.

Таким образом, в целях стабилизации положения и снижения кризисности, необходимо осуществлять управление рисками. Для реализации функции управления риском на предприятии необходимы значительные организационные усилия, затраты времени и других ресурсов.

Наиболее целесообразно осуществлять эту функцию с помощью специальной подсистемы в системе управления предприятием. Этим специализированным подразделением должен являться отдел управления риском, который был бы логичным дополнением к традиционно самостоятельным функциональным подсистемам предприятия.

Ведь полностью избежать риска в хозяйственной деятельности невозможно, но, зная, где и при каких обстоятельствах он может возникнуть, менеджерский персонал может его предотвратить, снизить угрозу потерь, уменьшая действие неблагоприятных факторов. Поэтому важно знать, где могут возникнуть те или иные потери.