- •Тема 9: Управление оборотными активами
- •9.1 Управление денежными средствами.
- •Меры по увеличению потока денежных средств
- •Тема 9.2 Управление запасами
- •Этап 2. Цели, задачи политики управления запасами.
- •Этап 3. Оптимизация размера материальных запасов.
- •Этап 4. Построение эффективных систем контроля за движением запасов на предприятии.
- •Этап 5. Реальное отражение в финансовом учете стоимости запасов материалов в условиях инфляции.
- •9.3 Управление дебиторской и кредиторской задолженностью
Меры по увеличению потока денежных средств
|
Увеличение притока |
Уменьшение оттока |
Краткосрочные меры |
|
|
Долгосрочные меры |
|
|
Бюджетирование потока денежных средств — это комплекс мер и инструментов прогнозирования и систематического регулирования или оперативного управления кругооборота денежных средств предприятия. Бюджет движения денежных средств представляет собой собственно план финансирования, который составляется на год с разбивкой по месяцам.
Тема 9.2 Управление запасами
Одним из элементов оборотных средств предприятия являются производственные запасы.
Величина необходимых предприятию запасов, их состав, структура зависят от характера и сложности организуемого производства, длительности производственного цикла.
Запасы выполняют важнейшие функции, повышая гибкость и надежность управления производством.
Первая и главная функция запасов - это накопление ресурсов и их распределение в целях повышения надежности и синхронизации движения и преобразования материальных потоков на предприятии.
Важнейший принцип при организации движения материальных потоков в производстве - обеспечение их непрерывности.
В соответствии с выполняемыми функциями находящиеся на хранении запасы могут быть разделены на три группы:
Страховые запасы. Призваны обезопасить предприятие от влияния различных неблагоприятных факторов, таких, как повышение цен на ресурсы, срывы поставок. Обычно они создаются на входе в систему. Существуют: - Резервные запасы. Создаются на случай резких отклонений интенсивности поступления или потребления ресурса по ходу производственного процесса или на выходе из системы. - Сезонные запасы. Создаются в случаях наличия сезонных колебаний поступления ресурсов или спроса на готовую продукцию.
Текущие (оборотные) запасы. Возникают вследствие несинхронности работы смежных звеньев логистической цепи, разного характера поступления и потребления ресурсов (например, приход партией, а расход поштучный) и т.д.
Спекулятивные запасы. Приобретаются с целью дальнейшей перепродажи при повышении цен на ресурс и служат для сохранения и преумножения денежных средств организации.
Кроме перечисленных выше запасов, находящихся на хранении, можно назвать еще: транспортный - это предметы, которые находятся в процессе транспортировки и поэтому практически недоступны для работы с ними; технологический (цикловой) состоящий из предметов, находящихся в процессе преобразования (обработки), и, по сути, не являющийся запасом.
Эффективное управление запасами позволяет снизить продолжительность производственного и всего операционного цикла, уменьшить текущие затраты на их хранение, высвободить из текущего хозяйственного оборота часть финансовых средств, реинвестируя их в другие активы.
Политика управления запасами представляет собой часть общей политики управления оборотными активами предприятия, заключающейся в оптимизации общего размера и структуры запасов товарно-материальных ценностей, минимизации затрат по их обслуживанию и обеспечении аффективного контроля за их движением.
Разработка политики управления запасами охватывает ряд последовательно выполняемых этапов:
1. Анализ запасов материалов в предшествующем периоде
2. Определение целей формирования запасов материалов
3. Оптимизация размера материальных запасов
4. Построение эффективных систем контроля за движением запасов на предприятии
5. Реальное отражение в финансовом учете стоимости запасов материалов в условиях инфляции
Этап 1. Анализ запасов материалов в предшествующем периоде.
Основной задачей данного этапа является выявление уровня обеспеченности производства и реализации продукции соответствующими запасами материалов в предшествующем периоде и оценка эффективности их использования. Анализ проводится в целом по материалам и в разрезе основных видов материальных запасов.
В рамках этапа осуществляются следующие процедуры:
Анализ динамики и выполнения плана материальных запасов. На данном этапе рассчитываются такие показатели, как абсолютное отклонение, коэффициент выполнения плана, темпы роста, темпы прироста. Выявляются сезонные колебания размеров материальных запасов.
Изучение структуры материалов в разрезе их видов и основных групп. Также определяется удельный вес материалов в общей сумме запасов предприятия, структурные сдвиги.
Оценка влияния основных факторов на величину и динамику материалов. Основные факторные модели:
V= Материалы*Коэф-т оборачиваемости материалов;
МО=V/материалы;
МЕ=материалы/V.
При помощи основных приемов детерминированного факторного анализа определяется количественное влияние факторов на величину и динамику материальных запасов.
Оценка эффективности использования различных видов и групп запасов и их объема в целом, которая характеризуется показателями их оборачиваемости.
V= Материалы*Коэф-т оборачиваемости;
Материалы = V*Коэф-т закрепления материалов.
При анализе оборачиваемости оборотных средств необходимо обратить внимание на следующее:
- длительность операционного цикла предприятия и его составляющие;
- обоснованность сложившегося срока хранения товарно-материальных ценностей.
Эффективное использование материалов в процессе производства продукции, интенсификация их использования приводит к экономии материалов.
Э отн =Материалы 1 – материалы 0*Темп роста V
Изучение объема и структуры текущих затрат по обслуживанию запасов в размере отдельных видов этих затрат. К данным затратам относятся: заработная плата работников склада, аренда складского помещения, расходы на поддержание необходимых условий хранения. Следует отметить, что затраты на содержание запасов — один из наиболее существенных факторов, определяющих целесообразность сокращения последних.
Несмотря на то, что содержание запасов сопряжено с определенными затратами, предприниматели вынуждены их создавать, так как отсутствие запасов может привести к еще большей потере прибыли.
Для каждого изделия, имеющегося в запасе, расходы, связанные с его наличием, должны быть ниже расходов, связанных с его отсутствием. Запасы должны создаваться только по этой причине.