Сущность и виды балансов международных расчетов

Баланс (от франц. — весы) — это установление равновесия или количественное выражение отношений между сторонами какой-либо деятельности, которые должны уравновешивать друг друга.

Балансы международных расчетов — это отчетность, отражающая соотношение денежных требований и обязательств, поступлений и платежей одной страны по отношению к другим странам.

В международной практике выделяют три вида балансов международных расчетов:

расчетный баланс;

баланс международной задолженности;

платежный баланс.

В расчетном балансе отражается отчетность о соотношении требований и обязательств данной страны к другим странам независимо от сроков поступлений платежей, т. е. включаются как погашенные, так и непогашенные платежи.

Баланс международной задолженности широко используется в международной практике и отличается от расчетного баланса набором статей. Так, он включает золотовалютные резервы страны, частные активы, расположенные за рубежом.

В платежном балансе отражаются качественно и количественно масштабы, структура и характер внешнеэкономических связей страны.

Платежный и расчетный балансы имеют существенные различия:

платежный баланс включает только фактически произведенные поступления и платежи, тогда как в расчетном учитываются и непогашенные;

платежный баланс включает только реально произведенные (полученные или выданные) кредиты и инвестиции, а расчетный — и неосуществленные еще фактически;

платежный баланс включает только оплаченный экспорт и импорт товаров и услуг, а расчетный баланс — и неоплаченную часть внешнеторговой сделки.

Платежный баланс страны:

- это систематизированная запись всех экономических сделок резидентов данной страны с резидентами других стран, т. е. с остальным миром, в течение определенного промежутка времени, обычно календарного года (чаще, на ежеквартальной основе).

отражает истинную картину, характеризующую реальный эффект или потери внешней торговли.

дает возможность оценивать объем и качество участия страны в международном обмене товарами, услугами и капиталом.

Информация, содержащаяся в платежном балансе, требуется, прежде всего, правительству для формирования валютной, торговой, фискальной политики, принятия политических решений.

Платежный баланс страны является:

В платежном балансе отражаются совокупные международные товарные и финансовые потоки.

Под международными сделками обычно понимают обмен товарами, услугами и активами между резидентами разных стран, предполагающий встречное движение платежей.

Резидентом считается любое физическое (и юридическое) лицо, имеющее основное место жительства (нахождения) в данной стране, независимо от гражданства. Обычно имеется в виду пребывание в данной стране более одного года. Однако дипломаты, туристы, военный персонал, международные организации (ООН, МВФ, МБРР и др.), временные мигранты резидентами не являются.

Один из главных принципов составления платежного баланса – двойной учет (любая сделка отражается в платежном балансе дважды: как кредит и как дебет).

К кредиту относятся сделки, предполагающие получение платежей от иностранцев за проданные им товары и услуги (сделки, сопровождающиеся притоком денежных средств). В платежном балансе они отражаются со знаком «плюс».

К дебету относятся сделки, предполагающие платежи иностранцам (отток денежных средств из страны), и они отражаются в платежном балансе со знаком «минус».

Структура платежного баланса

Платежный баланс состоит из двух основных частей:

счета текущих операций;

счета операций с капиталом и финансовыми инструментами (счет движения капитала).

Наиболее важной составной частью платежного баланса выступает счет текущих операций, включающий в себя:

торговый баланс,

баланс услуг,

баланс факторных доходов,

чистые трансферты.

Торговый баланс - одна из важнейших частей платежного баланса. В торговом балансе отражается соотношение экспорта и импорта товаров.

Методы государственного воздействия на платежный баланс:

3. Изменения обменного курса, включает:

Следствием девальвации (падение курса национальной валюты) является стимуляция экспорта, поскольку экспортёр при обмене вырученной иностранной валюты на свою обесцененную валюту получает девальвационный доход.

Воздействие изменений в обменном курсе на движение капиталов различно:

На ввозе долгосрочного капитала в страну слабо отражаются изменения обменного курса.

Для ввоза краткосрочного капитала в страну увеличивается перед возможной ревальвацией, а после нее увеличивается вывоз капитала.

4. Изменение ставки рефинансирования (учетной ставки) ЦБ – направлено на регулирование валютного курса и платежного баланса путем воздействия на международное движение капитала, с одной стороны, и динамику внутренних кредитов, денежной массы, цен, совокупного спроса — с другой.

Повышение учетной ставки способствует привлечению в страну иностранного краткосрочного капитала, а в итоге активизируется платежный баланс, увеличивается предложение иностранной валюты, соответственно снижается курс иностранной и повышается курс национальной валюты.

5. Диверсификация валютных резервов — политика государства, банков, ТНК, направленная на регулирование структуры валютных резервов путем включения в их состав разных валют с целью обеспечить международные расчеты, проведение валютной интервенции и защиту от валютных потерь.

Эта политика обычно осуществляется путем продажи нестабильных валют и покупки более устойчивых.