2.3. Анализ платежеспособности предприятия

Платежеспособность – это способность предприятия покрывать текущие обязательства в полном объеме и в срок.

Предприятие считается платежеспособным, если структура его баланса является удовлетворительной. Для признания структуры баланса удовлетворительной рассчитывают два основных показателя:

-коэффициент текущей ликвидности (нормативное значение >2);

-коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (нормативное значение >0,1).

Если оба показателя удовлетворяют нормативным значениям, то структура баланса считается удовлетворительной. При этом рассчитывают коэффициент утраты платежеспособности на срок 3 месяца.

К_утр. = (К_ТЛкг + 3/Т*(К_ТЛкг – К_ТЛнг))/2

Если этот коэффициент меньше 1, то есть вероятность утраты платежеспособности в ближайшие 3 месяца.

Если один из коэффициентов не отвечает нормальным ограничениям, то определяют возможность восстановления платежеспособности предприятия не период до 6 месяцев.

К_{восстан.} = (К_ТЛкг + 6/Т*(К_ТЛкг – К_ТЛнг))/2

Если этот коэффициент меньше 1, то предприятие в ближайшие 6 месяцев не имеет реальной возможности восстановить платежеспособность.

2.4. Анализ использования оборотных активов

Таблица4- Расчет наличия собственных оборотных средств

Показатели	На начало года	На конец года	Изменения (+;-)
1	2	3	4
1способ
Источники собственных средств
Долгосрочные кредиты банков
Долгосрочные займы и прочие долгосрочные пассивы
Источники собственных и долгосрочных заемных средств (стр.1+стр.2+стр.3)
Внеоборотные активы
Наличие собственных оборотных и долгосрочных заемных средств (стр.4-стр.5)
2 способ
Величина запасов и затрат
Денежные средства, дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, НДС и прочие оборотные активы
Итого оборотных средств (стр7+стр.8)
Краткосрочные заемные средства, кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы
Наличие собственных оборотных средств (стр.9-стр.10)

Таблица 5- Анализ использования оборотных средств

Показатели	Условное обозначение	Предыдущий период (0)	Отчетный период (1)	Отклонения (+;-)
1. Выручка от реализации продукции, работ и услуг, (т.р.)	В
2. Средняя величина всех оборотных средств, (т.р.)	СО
3. Коэффициент оборачиваемости, (число оборотов)	Коб
4. Продолжительность одного оборота (дней)	П

На основании данных таблицы дать заключение :

Способствуют ли полученные показатели сокращению потребности в оборотных средствах или требуется привлечение дополнительных средств для продолжения финансово- хозяйственной деятельности предприятия.

Величину абсолютной экономии или привлечения оборотного капитала можно определить по формуле:

+-Э = Вф/Д * ( Потч.– Ппр.)

Сделать вывод.