2.1 Горизонтальный анализ баланса
Горизонтальный анализ отчетности заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых приводятся величины изменений статей отчетности в абсолютном выражении.
Горизонтальный анализ начинается с анализа изменений валюты баланса как суммарной стоимости всех авансированных средств компании и их источников финансирования. В ходе анализа сопоставляются данные по валюте баланса на начало и конец отчетного периода (либо данные за несколько лет). При этом уменьшение валюты баланса в динамике свидетельствует о сокращении предприятием хозяйственного оборота.
Проводя горизонтальный анализ, следует двигаться от общего к частному – от изменения валюты баланса, основных разделов, к изменению основных статей, в них входящих.
Таблица 2.3
Горизонтальный анализ активов баланса (тыс. Руб.)
|
Актив |
31.12.07–31.12.06 |
31.12.08–31.12.07 |
31.12.09–31.12.08 |
31.12.10–31.12.09 |
|
|
|
I. Постоянные активы |
||||||
|
I.1. Нематериальные активы |
854 101 |
1 206 313 |
777 688 |
1 378 763 |
||
|
I.2. Основные средства |
278 735 673 |
110 164 559 |
87 702 638 |
-101 198 370 |
||
|
I.3. Незавершенное строительство |
55 793 632 |
65 135 977 |
-19 577 593 |
97 452 407 |
||
|
I.4. Долгосрочные финансовые вложения |
109 029 560 |
44 787 723 |
153 204 509 |
84 242 251 |
||
|
I.5. Прочие постоянные активы |
7 634 094 |
5 832 920 |
9 256 752 |
-250 542 |
||
|
I.6. Итого по разделу I |
452,277051 |
226,897501 |
231,363994 |
81,624509 |
||
|
II. Текущие активы |
||||||
|
II.1. Незавершенное производство |
-246 298 |
1 475 111 |
-2 456 662 |
-134 192 |
||
|
II.2. Готовая продукция |
-926 480 |
-31 132 |
-202 904 |
-131 098 |
||
|
II.3. Производственные запасы |
14 065 138 |
11 842 515 |
67 859 |
4 050 399 |
||
|
II.4. НДС |
-14 580 057 |
-303 359 |
-2 209 573 |
-2 708 152 |
||
|
II.5. Дебиторская задолженность |
24 128 307 |
35 585 493 |
-19 773 931 |
28 124 001 |
||
|
II.6. Денежные средства |
-12 141 157 |
58 200 023 |
-37 705 661 |
35 104 149 |
||
|
II.7. Прочие текущие активы |
3 020 348 |
-2 689 970 |
4 078 786 |
2 500 015 |
||
|
II.8. Итого по разделу II |
13 |
104 |
-58 |
67 |
||
|
БАЛАНС |
465,596852 |
330,886182 |
173,251879 |
148,429660 |
||
Поправить расчеты после исправления первых таблиц
Рис. 2.8 Горизонтальный анализ активов баланса
В горизонтальном анализе баланса, прирост валюты к 2010г. прирост составил 148 млрд. руб.
Рис 2.9 Элементы постоянных активов горизонтального баланса
Наибольшее влияние на увеличение валюты баланса оказывают постоянные активы, прирост которых в 2007 составил 452 млрд. руб., в 2008 году - 226 млрд. руб., в 2009г. их прирост составил 231 млрд. руб. и в 2010г. их прирост составил 81,6 млрд.руб.
В свою очередь наибольшее влияние на увеличение постоянных активов оказали основные средства. За 2008 год их прирост составил 279 млрд. руб., 2008 году - 110 млрд. руб. и долгосрочные финансовые вложения, прирост которых в 2009г. 153 млрд. руб., а в 2010 – 84 млрд.руб.
Прирост незавершенного строительства с 2007- 2008 гг. увеличился с 55 млрд. руб. до 65 млрд. руб., а в 2009г. снизилась и составила 20 млрд. руб. и в 2010 вновь увеличился и составил – 97 млрд.руб.
Рис 2.10 Элементы текущих активов горизонтального анализа
Текущие активы имеют прирост только в 2007г. – 13 млрд. руб. и в 2008г. – 104 млрд. руб., а в 2009 снижение прироста на 58 млрд. руб. и в 2010г. увеличение на 67 млрд. руб.
Наибольшее влияние на изменение текущих активов оказывают: сокращение НДС с 14 млрд. руб. до 2 млрд. руб. с 2006 -2009 гг. и увеличение прироста дебиторской задолженности с 2007-2008 гг. с 24 млрд. руб. до 36 млрд. руб. и сокращение в 2009г. на 20 млрд. руб. и увеличение в 2010 – на 28 млрд.руб.
Таблица 2.4
|
Пассив |
31.12.07–31.12.06 |
31.12.08–31.12.07 |
31.12.09–31.12.08 |
31.12.10–31.12.09 |
|
III. Собственный капитал |
||||
|
III.1. Уставной капитал |
5 997 819 |
41 500 000 |
11 318 400 |
103 611 848 |
|
III.2. Добавочный капитал |
296 873 784 |
-7 406 938 |
-7 390 061 |
19 657 360 |
|
III.3. Накопленный капитал |
86 733 172 |
26 380 780 |
21 947 903 |
88 106 113 |
|
III.4. Итого по разделу |
389,604775 |
60,473842 |
25,876242 |
211,375321 |
|
IV. Долгосрочные заемные средства |
||||
|
IV.1. Займы и кредиты |
-4 747 726 |
89 353 571 |
166 357 067 |
-35 795 753 |
|
IV.2. Отложенные налоговые обязательства |
12 214 779 |
5 974 755 |
13 849 745 |
9 585 029 |
|
IV.3. Прочие обязательства |
-2 716 782 |
-18 235 |
-6 746 |
0 |
|
IV.4. Итого по разделу |
4,750271 |
95,310091 |
180,200066 |
-26,235886 |
|
V. Текущие пассивы |
||||
|
V.1. Кредиты и займы |
23 549 205 |
129 233 240 |
-136 487 001 |
12 475 753 |
|
V.2. Кредиторская задолженность |
46 999 700 |
46 251 685 |
98 870 900 |
-50 792 637 |
|
в том числе: |
|
|
|
|
|
– поставщики и подрядчики |
21 351 584 |
35 533 947 |
-37 441 287 |
43 231 943 |
|
V.3. Прочие текущие пассивы |
692 901 |
-382 676 |
4 791 701 |
1 607 080 |
|
V.4. ИТОГО по разделу |
71,241806 |
175,102249 |
-32,8244 |
-36,709804 |
|
БАЛАНС |
465,596852 |
330,886182 |
173,251908 |
148,429631 |
Рис 2.11 Горизонтальный анализ пассивов баланса
В пассивах баланса прирост СК с 389 млрд. руб. снижается до 26 млрд. руб. Собственный капитал в большей степени изменяется под влиянием добавочного капитала. Его прирост с 2007-2008 гг. снизился и составил 74 -73млрд. руб.
Также происходит прирост накопленного капитала в 2008-2009гг. – 26 и 21 млрд.руб, но в 2010 г. он увеличивается до 88 млрд. руб.
Прирост уставного капитала произошел только в 2007г. (на 6 млрд. руб.), до этого времени величина уставного капитала не изменялась., а в 2010г. прирост составил 103 млрд.руб. дописать про припущенные года
Рис 2.12 Элементы собственного капитала горизонтального анализа пассивов
Прирост долгосрочных заемных увеличивался с 2007г. до 2009г. На сколько?, затем он сократился на 26 млрд.руб. что повлияло?
Рис. 2.13 Элементы ДЗС горизонтального анализа пассивов
Прирост текущих пассивов в 2007г. и 2008г. составил 71 и 175 млрд. руб., а в 2009 г. и 2010г. снизился и составил 33 и 36млрд. руб. дописать
Рис 2.14 Элементы текущих пассивов горизонтального анализа пассивов