План продаж

Год	Количество пользователей портала – трафик (чел.)	Количество проданных курсов (шт.)	Доля рынка (%)
1	150 000	25 000	0,5
2	2 500 000	1 000 000	2
3	10 000 000	2 500 000	5

Таблица 3

Показатели экономической эффективности проекта

Показатель	Значение
Чистая приведенная стоимость (NPV) за 3 года	14,1 млн. руб.
Годовая ставка дисконтирования	20%
Дисконтированный срок окупаемости (PBP)	2 года
Внутренняя норма рентабельности (IRR)	143%

Потребность в инвестициях – 5 млн. руб.

Предполагаемая доля инвестора в создаваемой организации– 40%.

Срок реализации проекта – 3 года.

Через 3 года выход инвестора возможен из проекта путем продажи доли компании разработчику либо стратегическому инвестору.

Идентификация рисков

Идентификация рисков проводится с точки зрения разработчика. Риски инвестора при участии в проекте не рассматриваются.

Оценка рисков начинается с этапа поиска инвестиций для реализации проекта.

Факторы риска:

• увеличение сроков исполнения основных работ по проекту;

• сбой в работе портала;

• выход из строя серверного оборудования;

• рост цен на оборудование;

• рост затрат на выполнение основных работ по проекту;

• ухудшение качества разработки образовательного контента;

• привлечение инвестора на невыгодных условиях;

• недостижение запланированного объема продаж;

• недостижение запланированного трафика посетителей;

• появление аналогичного проекта;

• выход из проекта ведущих специалистов;

• неблагоприятные изменения нормативно-правового регулирования в области дистанционного образования;

• противодействие внедрению проекта со стороны администрации школы.

В соответствии с выделенными факторами риска экспертным методом был составлен перечень возможных рисков реализации проекта:

1. Выход из строя серверного оборудования вследствие ненадлежащих условий эксплуатации оборудования.

2. Выход из строя серверного оборудования вследствие перегрузки из-за большого количества посещений.

3. Выход из строя серверного оборудования вследствие перегрузки из-за DDOS-атаки.

4. Возникновение дополнительных издержек вследствие увеличения стоимости закупаемого оборудования.

5. Возникновение дополнительных издержек вследствие увеличения стоимости разработки контента.

6. Программный сбой в работе портала в результате атаки портала хакерами.

7. Программный сбой в работе портала из-за недостаточной квалификации специалистов компании.

8. Недостижение запланированного объема продаж вследствие неверной интерпретации предпочтений потребителей.

9. Недополучение прибыли вследствие занижения стоимости предоставляемых услуг.

10. Сокращение прибыли вследствие появления проекта-аналога.

11. Снижение прибыли вследствие увеличения сроков программирования портала.

12. Снижение прибыли разработчика вследствие привлечения инвестора за долю в компании более 40%.

13. Снижение прибыли вследствие увеличения срока ведения переговоров с инвестором и более позднего выхода на рынок.

14. Снижение качества исполнения основных работ по проекту вследствие привлечения объема средств меньше запланированного.

15. Возникновение дополнительных издержек вследствие необходимости адаптации проекта к изменившейся нормативно-правовой базе в области дистанционного образования.

16. Возникновение дополнительных издержек в связи с необходимостью официальной интеграции работы портала в сферу школьного образования.

17. Увеличение сроков реализации проекта вследствие ухода из проекта ведущего программиста.

18. Снижение прибыли вследствие увеличения сроков подбора квалифицированной команды специалистов для реализации проекта и более позднего выхода на рынок.

19. Недостижение запланированного количества пользователей портала вследствие низкого рейтинга портала в поисковых сетях.

20. Недостижение запланированного уровня трафика вследствие неправильной разработки оформления сайта.

21. Недостижение запланированного уровня трафика вследствие недостаточного удобства пользовательского интерфейса.

22. Снижение объемов продаж из-за некачественного образовательного контента вследствие недостаточной квалификации специалистов.