Гла‭ва‭ 2. Анализ практики проведения валютных операций в Российской Федерации 2.1 Динамика объемов валютных операций коммерческих банков Российской Федерации

Валютный рынок участвует в регулировании, поддержании и  формировании  валютного курса рубля - цены национальной иностранной валюты, выраженной  в иностранной валюте, который необходим²²: ·        при осуществлении внешней торговли товарами и услугами, при перемещении через границу капиталов и кредитных ресурсов; ·        при обмене  российских рублей на иностранную валюту и наоборот; ·        для сопоставления национальных и   мировых цен; ·        для переоценки  иностранной валюты, находящейся на счетах хозяйствующих субъектов; ·        для определения таможенной стоимости товаров, пересекающих границу России; ·        для других целей. С точки зрения институциональной структуры валютный рынок России подразделяется на два основных сектора: биржевой и внебиржевой .  Биржевой валютный рынок относится к   категории организованных рынков. При этом торги валютой проводятся на валютных биржах. Роль валютных бирж заключается также в том, что на них осуществляется котировка валют, формируется курс рубля  по отношению к иностранным валютам. Биржевой валютный рынок представлен ММВБ и региональными биржами  в Санкт-Петербурге, Екатеринбурге, Нижнем Новгороде, Ростове-на-Дону, Самаре, Новосибирске, Владивостоке и имеет ряд достоинств: является наиболее дешевым источником иностранной валюты; обладает абсолютной ликвидностью, высокой степенью организации и контроля²³. Внебиржевой рынок России (межбанковский) относится к категории неорганизованных рынков. На межбанковском валютном рынке валютные сделки совершают уполномоченные банки между собой, так и со своими клиентами, имеющими валютные счета  в этих банках. К основным достоинствам внебиржевого валютного рынка относятся  более высокая скорость расчетов, чем при торговле на валютных биржах, достаточно низкая себестоимость затрат.  Биржевой и внебиржевой межбанковский валютные рынки взаимосвязаны и дополняют друг друга. С функциональной точки зрения  валютные рынки  обеспечивают²⁴: ·        своевременное осуществление международных расчетов; ·        страхование валютных и кредитных рисков; ·        взаимосвязь  с мировыми валютными, кредитными, финансовыми рынками; ·        диверсификацию валютных резервов банков; ·        регулирование валютных курсов; ·        получение спекулятивной прибыли их участниками в виде  курсовой разницы; ·        проведение валютной политики, направленное на государственное регулирование экономики. В странах, где национальная валюта неконвертируема (или частично конвертируема), на валютном рынке оперируют только банки, которым государством предоставлено право на проведение валютных операций²⁵. Активность банков на валютном рынке зависит от величины банка, его репутации, степени развития зарубежной сети отделений и филиалов, оснащенности ЭВМ, телефонной и телеграфной связью. Основная доля валютных операций приходится на крупнейшие коммерческие банки. Они не только покупают и продают валюту, осуществляют международные расчеты, но и хранят запасы иностранной валюты, определяют курсы валют. Другие банки обращаются к ним за котировкой и покупают у них валюту для своих клиентов²⁶. В большинстве стран (Японии, ФРГ, Франции, Италии, Австралии, Нидерландах, России) существуют специальные валютные биржи. С 70-х гг. распространилась торговля валютой на фондовых и товарных биржах.

Таблица 1.

Внебиржевой кассовый оборот валютного рынка Российской Федерации c 25.06.2011 по 25.06.2011

Дата

SPOT

SWAP

RUB/USD (млн. USD)

RUB/EUR (млн. EUR)

USD/EUR (млн. USD)

RUB/USD (млн. USD)

RUB/EUR (млн. EUR)

USD/EUR (млн. USD)

с резидентами

с нерезидентами

с резидентами

с нерезидентами

с резидентами

с нерезидентами

с резидентами

с нерезидентами

с резидентами

с нерезидентами

с резидентами

с нерезидентами

25.06. 2011

647

51

6

0

199

63

265

89

40

0

87

22

         Операции с валютой осуществляются банками как за свой счет, так и за счет своих клиентов (на комиссионных началах) с использованием электронной техники, телекса, телефона. Инструментами валютных сделок являются в основном безналичные платежные средства, выраженные в иностранной валюте: переводы, чеки, векселя. Объем сделок с наличной иностранной валютой (банкнотами, монетами) невелик²⁷.

Таблица 2. Основные показатели оборота валютного рынка Российской Федерации за 2011 год (По данным отчетности № 0409701 "Отчет о конверсионных операциях") Общий средний дневной оборот валют по межбанковским срочным конверсионным операциям на внутреннем валютном рынке Российской Федерации (млн. долл. США)

Период	Общий (сумма всех валют/2)	Россий- ский рубль (RUB)	Доллар США (USD)	Евро (EUR)	Фунт стер- лингов (GBP)	Йена (JPY)	Швей- царский франк (CHF)	Австра- лийский доллар (AUD)	Канад- ский доллар (CAD)	Бело- русский рубль (BYR)	Гривна (UAH)	Тенге (Казах- ский) (KZT)	Прочие
январь	1 735	790	1691	897	41	8	25	4	2	1	-	-	12
февраль	1694	818	1666	644	8	214	15	1	3	0	-	7	11
март	2013	663	1898	1267	72	50	51	7	1	1	-	5	10
апрель	2164	878	2097	1159	42	79	26	35	1	1	-	-	8
май	2434	1088	2379	1314	10	26	28	10	6	1	-	0	7