879

ББК 65.26

Зиновьева, И.С. Финансовые риски [Электронный ресурс]: методические указания для самостоятельной работы студентов по направлению подготовки 38.04.01 Экономика, направленность Экономика и финансы / И. С. Зиновьева, С. А. Кузнецов; ВГЛТУ. - Воронеж, 2020. - 12 с. - Электронная версия в ЭБС ВГЛТУ.

Печатается по решению редакционно-издательского совета ВГЛТУ

Рецензент: декан факультета Экономики и управления Воронежского института (филиала) АНО ВО "МГЭУ", к.э.н. Солодовникова М.П.

2

ВВЕДЕНИЕ

Целью изучения дисциплины «Финансовые риски» является формирование у студентов знаний, умений и навыков для качественной и количественной оценки финансовых рисков и управления ими в процессе осуществления финансово-хозяйственной деятельности экономических субъектов.

Для достижения поставленной цели решаются следующие задачи:

изучение сущности и классификации финансовых рисков;

выявление финансовых рисков в общей системе предпринимательских рисков;

ознакомление с основными факторами финансовых рисков;

изучение способов идентификации финансовых рисков,

сопутствующих предпринимательской деятельности, определение их

качественных и количественных характеристик и управление ими на

основе концепции допустимого риска;

исследование методов оценки и управления финансовыми рисками.

Дисциплина «Финансовые риски» относится к дисциплинам вариативной части основной профессиональной образовательной программы,

индекс по учебному плану Б1.В.04.

Студент по результатам освоения дисциплины «Финансовый мониторинг» должен обладать следующими компетенциями:

способностью анализировать и использовать различные источники информации для проведения экономических расчетов (ПК-9);

способностью составлять прогноз основных социально-

экономических показателей деятельности предприятия, отрасли, региона и

экономики в целом (ПК-10).

Врезультате освоения дисциплины студент обязан:

–знать: сущность и классификацию финансовых рисков;

источники информации для проведения анализа и оценки различных финансовых рисков организации; методы управления финансовыми рисками; способы измерения и оценки финансовых рисков; направления использования результатов анализа финансовых рисков в прогнозировании деятельности предприятия;

– уметь: анализировать и использовать различные источники информации для оценки финансовых рисков и проведения экономическихрасчетов; использовать полученные теоретические знания по дисциплине в практической деятельности при решении конкретных задач, а также при составлении прогнозов основных социально-

экономических показателей деятельности предприятия, отрасли, региона и экономики в целом;

– владеть: навыками финансового анализа при оценке финансовых рисков с применением конкретных подходов и методов; навыками практического применения знаний для принятия организационно-

управленческих решений.

4

МЕТОДИЧЕСКИЕ РЕКОМЕНДАЦИИ ПО ПРИМЕНЕНИЮ УЧЕБНОЙ ЛИТЕРАТУРЫ И РЕКОМЕНДАЦИИ ПО ОРГАНИЗАЦИИ САМОСТОЯТЕЛЬНОЙ РАБОТЫ СТУДЕНТОВ ПРИ ИЗУЧЕНИИ ДИСЦИПЛИНЫ

Аудиторные и внеаудиторные (самостоятельные) формы учебной работы студента имеют своей целью приобретение им целостной системы знаний по дисциплине. К его услугам лекционный курс, ориентированный на выяснение кардинальных, стержневых проблем данной учебной дисциплины.

Используя лекционный материал, доступный учебник или учебное пособие,

дополнительную литературу, проявляя творческий подход, студент готовится к практическим занятиям, рассматривая их как пополнение, углубление,

систематизация своих теоретических знаний. Ряд тем учебного курса полностью переносится на самостоятельную работу. Их количество, значительно возрастает для студентов заочного обучения.

Студент должен прийти в вуз с полным пониманием того, что самостоятельное овладение знаниями является главным, определяющим. Высшее учебное заведение лишь создает для этого необходимые условия.

Самостоятельная работа студента начинается с внимательного ознакомления с Федеральным государственным образовательным стандартом высшего образования и Рабочей программой учебной дисциплины. Изучение каждой темы следует начинать с внимательного ознакомления с набором вопросов. Они ориентируют студента, показывают, что он должен знать по данной теме. Вопросы темы как бы накладываются на соответствующую главу избранного учебника или учебного пособия. В итоге должно быть ясным, какие вопросы темы Рабочей программы учебной дисциплины, и с какой глубиной раскрыты в данном учебном материале, а какие вообще опущены.

Требуется творческое отношение и к самой Программе учебного курса.

Вопросы, составляющие ее содержание, обладают разной степенью важности.

Есть вопросы, выполняющие функцию логической связки содержания темы и

5

всего курса, имеются вопросы описательного или разъяснительного характера,

а также исторического экскурса в область экономических знаний. Все эти вопросы не составляют сути, понятийного, концептуального содержания темы, но необходимы для целостного восприятия изучаемых проблем.

Любая наука, следовательно, и «Финансовые риски», имеет свой категориально-понятийный аппарат. Научные понятия – это та база, на которой «стоит» каждая наука. Понятия – узловые, опорные пункты как научного, так и учебного познания, логические ступени движения в учебе от простого к сложному, от явления к сущности. Без ясного понимания понятий учеба крайне затрудняется, а содержание приобретенных знаний становится тусклым, расплывчатым, напоминая недостроенное здание или, еще хуже – здание без фундамента.

Понятия в широком смысле – есть обобщенная концептуальная характеристика определенного явления. Когда в заголовок темы, параграфа вносится слово «понятие», то это первый признак того, что в данном случае речь идет не о дефиниции (определении), а о сжатой, обобщенной концептуальной характеристике изучаемого явления.

В некоторых учебниках, учебных пособиях к характеристике экономических отношений, связей, процессов применяются понятия «закона», «закономерностей», дается характеристика некоторых, на взгляд автора,

экономических законов и закономерностей.

Если студент изучает систематический курс по учебнику, где даются те или иные законы, ему ни в коем случае не следует просто «опускать» соответствующие страницы учебника, а необходимо внимательно вникнуть в их содержание. Не возбраняется пользоваться изложенными в учебнике характеристиками законов, вникая при этом в их содержание.

Нелишне иметь в виду и то; что каждый учебник или учебное пособие имеет свою логику построения, которая, естественно, не совпадает с логикой данной Рабочей программы учебной дисциплины. Одни авторы более широко, а

6

другие более узко рассматривают ту или иную проблему. Одни выделяют ее в отдельную главу, а другие, включают в состав главы. Учебник или учебное пособие целесообразно изучать последовательно, главу за главой, как это сделано в них. При этом, обращаясь к Программе учебного курса, следует постоянно отмечать, какие ее вопросы (пусть в иной логической последовательности) рассмотрены в данной главе учебника, учебного пособия, а какие опущены. По завершении работы над учебником у студентов должна быть ясность в том, какие темы, вопросы Программы учебного курса они уже изучили, а какие предстоит изучить по другим источникам.

ВОПРОСЫ И ЗАДАНИЯ ДЛЯ САМОСТОЯТЕЛЬНОГО ИЗУЧЕНИЯ ТЕМА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ

Вопросы для самостоятельного изучения

1.Классификация финансовых рисков.

2.Характеристика отдельных видов риска.

3.Риски бизнеса в реальном секторе экономики.

4.Кредитный риск.

5.Риск ликвидности.

6.Рыночный риск.

7.Факторы риска и их разновидности.

8.Внешние и внутренние факторы риска.

Литература

1. Управление финансовыми рисками : учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / И. П. Хоминич [и др.] ; под редакцией И. В.

Пещанской. — Москва : Издательство Юрайт, 2019. — 345 с. — Текст :

электронный // ЭБС Юрайт [сайт]. — URL: https://www.biblioonline.ru/bcode/433674

2. Финансы организаций: управление финансовыми рисками : учебник и практикум для среднего профессионального образования / И. П. Хоминич [и

7

др.] ; под редакцией И. В. Пещанской. — Москва : Издательство Юрайт, 2019.

— 345 с. — Текст : электронный // ЭБС Юрайт [сайт]. — URL: https://www.biblio-online.ru/bcode/442106

ТЕМА 2. МЕТОДОЛОГИЯ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВЫМИ РИСКАМИ

Вопросы для самостоятельного изучения

1.Алгоритм управления финансовыми рисками и его основные этапы.

2.Способы измерения и оценки финансовых рисков.

3.Формализация условий ситуации риска.

4.Применение методов оценки в отношении финансовых рисков.

5.Косвенные методы учета риска.

6.Критерии оценки рисковых решений.

7.Информационно-аналитическая система финансового риск-

менеджмента.

8.Оценка результатов деятельности и эффективности использования

капитала организации с учетом риска.

Литература

1. Управление финансовыми рисками : учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / И. П. Хоминич [и др.] ; под редакцией И. В.

Пещанской. — Москва : Издательство Юрайт, 2019. — 345 с. — Текст :

электронный // ЭБС Юрайт [сайт]. — URL: https://www.biblioonline.ru/bcode/433674

2. Финансы организаций: управление финансовыми рисками : учебник и практикум для среднего профессионального образования / И. П. Хоминич [и

др.] ; под редакцией И. В. Пещанской. — Москва : Издательство Юрайт, 2019.

— 345 с. — Текст : электронный // ЭБС Юрайт [сайт]. — URL: https://www.biblio-online.ru/bcode/442106

8

ТЕМЫ РЕФЕРАТОВ (ДОКЛАДОВ)

1.Эволюция взглядов на понятия «риск» и «неопределенность».

2.Основные причины возникновения риска.

3.Финансовый риск как объект управления.

4.Характеристика отдельных видов риска.

5.Риски бизнеса в реальном секторе экономики.

6.Кредитный риск.

7.Риск ликвидности.

8.Рыночный риск.

9.Внешние и внутренние факторы риска

10.Портфельный подход и диверсификация

11.Лимитирование

12.Самострахование

13.Страхование

14.Хеджирование

15.Риск-аппетит и способы его определения

16.Формализация условий ситуации риска

17.Косвенные методы учета риска

18.Критерии оценки рисковых решений

19.Информационно-аналитическая система финансового риск-

менеджмента

20. Оценка результатов деятельности и эффективности использования капитала организации с учетом риска Требования к написанию реферата:

Объем реферата составляет 14-16 страниц (шрифт Times New Roman,

кегль 14, интервал 1,5). Текст работы следует писать, соблюдая следующие размеры полей: левое – 30 мм, правое – 10 мм, верхнее – 15 мм, нижнее – 20

мм.

9

Содержательная структура работы должна состоять из введения, двух глав,

заключения, библиографического списка. При необходимости в содержательную структуру работы включаются и приложения.

В реферате должны быть ссылки на используемые источники информации. Ссылка ставится после упоминания источника информации,

приведенной цитаты, указанного мнения, факта и т.п. Ссылка оформляется с помощью квадратных скобок, где пишется номер, под которым данный источник значится в библиографическом списке и номер страницы, откуда взяты данные. Например, [8, c. 10], [7, с. 4–9; 9, с. 253].

При ссылках на таблицы, рисунки, приложение следует, к примеру, писать: «в соответствии с данными таблицы 1», (Приложение 4), «… по формуле (5)».

Во введении работы должны быть освещены следующие вопросы:

Актуальность рассматриваемой основополагающей проблемы.

Цель и задачи реферата.

Объект и предмет исследования.

Первая глава должна быть посвящена объекту исследования, во второй главе необходимо раскрыть вопросы, касающиеся предмета вашего исследования.

В заключении следует изложить общие выводы по теме вашей работы.

10