1. ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ (ЦБ РФ) КАК ОРГАН ДЕНЕЖНО - КРЕДИТНОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ

План занятия:

1.1. Кредитная реформа 1987 года и закрепление функции по регулированию денежного обращения за государственным банком

1.2. Эмиссионная функция Центрального банка РФ как основа в механизме денежно-кредитного регулирования. Первичная эмиссия денежных средств

1.3. Состав и структура баланса ЦБ РФ

Контрольные вопросы:

1. Назовите особенности создания Государственного банка Российской Империи, их отличие от центральных банков зарубежных стран.

2. Охарактеризуйте правовой статус Банка России, независимость Центрального Банка.

3. Назовите особенности взаимоотношений между Банком России и органами государственной власти.

4. Назовите особенности взаимоотношений Центрального банка РФ с кредитными и не кредитными финансовыми организациями.

5. Уточните количество департаментов функционирующих в настоящее время в структуре Центрального банка Российской Федерации. Согласуйте их с целями деятельности и функциями Банка России.

6. Охарактеризуйте эмиссионную деятельность Банка России/

7. Назовите основные статьи баланса Центрального банка Российской Федерации по их значимости в регулировании банковской деятельности.

Задания для самостоятельной работы

Задание 1

Особенностью статуса Банка России является его двойственность. Интересы каких двух сторон защищает Центральный Банк РФ? Как это закреплено в Федеральном законе «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)» от 10 июля 2002 года? Результаты представить в виде таблицы, отражающей две характеристики статуса Банка России.

Задание 2

С использованием ФЗ «О Центральном банке РФ (Банке России)» от 10.07.02 г. выделить в составе функций Банка России (статья 4) функции относящиеся к:

- денежно-кредитной политике;

- эмиссионному регулированию объема наличных денег;

- регулированию и контролю за банковской системой и не кредитными финансовыми организациями;

- обслуживанию счетов государства.

Результаты представить в табличном виде по четырем названным направлениям.

Задание 3

Независимость центральных банков определяется группами показателей:

а) политическая независимость:

1) назначение (не назначение) председателя центрального банка исполнительной властью;

2) назначение (не назначение) правительством членов совета директоров;

3) сопряженность сроков полномочий председателя, членов совета директоров центрального банка, со сроками полномочий президента, премьер-министра;

б) независимость принятия решений:

1) увязывается (не увязывается) цель деятельности центрального банка со стабильностью цен;

2) обязательность (не обязательность) утверждения основных направлений денежно-кредитной политики;

3) обязательность (не обязательность) утверждения

текущих решений денежно-кредитной политики;

в) экономическая независимость:

1) обязательность (не обязательность) прямого кредитования бюджетного дефицита;

2) участие (запрещение участия) в первичном размещении государственных ценных бумаг;

3) возможность предоставления кредитных ресурсов по льготным (рыночным) процентным ставкам.

Проанализировав статьи Федерального закона «О Центральном банке РФ (Банке России)», по каждому показателю найти характеристику. Определить степень независимости Банка России.

Справочно: Под независимостью Центрального банка понимается автономность его деятельности от органов исполнительной власти. Независимость может быть абсолютной, относительной, высокой, низкой.

Задание 4

Охарактеризуйте цели, задачи и функции какого-либо из департаментов Банка России.

Практические задания:

Задание 1

Баланс Банка России

млн.руб.

Наименование статей	Данные
	01.01.09	01.01.10	01.08.16
1. Драгоценные металлы	450332	764646
2. Средства в иностранной валюте, размещенные у нерезидентов	12091074	12383329
3. Кредиты и депозиты	3871335	1705755
4. Ценные бумаги	441019	465936
- ценные бумаги Правительства Российской Федерации (кроме ценных бумаг, приобретенных на условиях РЕПО)	353205	357100
5. Прочие активы	109954	100293
Итого по активу	16963714	15419959
1. Наличные деньги в обращении	4378238	4629863
2. Средства на счетах в Банке России	10237559	7979724
- Правительства Российской Федерации	7093937	4980193
- кредитных организаций – резидентов	2010099	1731339
3. Средства в расчетах	16119	8396
4. Выпущенные ценные бумаги	12493	283124
5. Обязательства перед ВМФ
6. Прочие пассивы	319165	168319
7. Капитал	1902352	2099113
Итого по пассиву	16963714	15419959

Данные взять из статистического бюллетеня Банка России на последнюю дату

1. Рассчитать структуру и динамику статей баланса Банка России

2. Сделать выводы о приоритетности направлений деятельности Центрального банка за 2008-2016 годы

Задание 2

Баланс Центрального банка на 1 октября имеет следующие позиции:

Активы		Пассивы	условные единицы
1. Золото	10	1. Капитал	1
2. Наличные деньги	20	2.Деньги в обращении	100
3. Валюта	10	3. Средства на счетах банков	80
4. Кредиты	120	4. Обязательные резервы	20
5. Ценные бумаги	40	5. Счета клиентов	20
6. Прочие активы	50	6. Прочие пассивы	29
Всего:	250	Всего:	250

В 4 квартале предусмотрено осуществление следующих операций:

- предоставление кредитов банкам 10 ед.

- уменьшение норм резервирования с 10% до 5 %

• пополнение валютных резервов за счет

положительного сальдо платежного баланса 5 ед.

1. Составить баланс Центрального банка на 1 января.

2. Как изменится денежная база за IV квартал?

Задание 3

Составить баланс на основе следующих данных:

Статьи баланса	млн. руб.
Драгоценные металлы	391
Средства в иностранной валюте	1893
Кредиты и депозиты	1725
Ценные бумаги	2599
Наличные деньги в обращении	2317
Средства на счетах в Банке России	1944
Средства в расчетах	78
Капитал	4189

Задание 4

В сентябре месяце Банк России осуществил следующие действия:

млн. руб.

457

470

313

259

- выдал ломбардные кредиты - продал облигации БР

- выпустил в обращение денежные средства

- купил на вторичном рынке государственные ценные бумаги

Определить изменение денежной базы.

Рекомендуемая литература:

1. О Центральном банке Российской Федерации (Банке России). Федеральный закон РФ в редакции от 10.07.02 №86-ФЗ с изменениями и дополнениями.

2. Г. Г. Фетисов, О. И. Лаврушин, И. Д. Мамонова Организация деятельности Центрального банка.- М.: Кнорус, 2010. - 440 с.

3. Организация деятельности Центрального банка: Учебник / Ю. С. Голикова. М. А. Хохленкова. - 2-е изд., перераб. и доп. - (Высшее образование), Издательство: Инфра-М, 2010 г.

4. Организация деятельности Центрального банка / Под ред. Белоглазовой Г. Н. - С - Пб.: Издательство С — Пб ГУЭФ, 2009 г.

5. Государственный банк Российской империи: из истории мелиорационного кредита [Текст] / А. В. Бугров // Деньги и кредит: теоретич. и научно-практич. журнал. - 2014. N 1. - С. 63-68.

6. Официальный сайт ЦБ РФ [Электронный ресурс]: Режим доступа: http://www.cbr.ru

2. Денежно – кредитная политика (дкп) банка россии

План занятия:

2.1. Вторичная эмиссия денежных средств. Совокупное предложение денег

2.2. Общая характеристика спроса на деньги

2.3. Понятие денежно-кредитной политики, ее цели

2.4. Трансмиссионный механизм ДКП Банка России

Контрольные вопросы:

1. Определите место и роль денежно-кредитной политики в структуре экономической политики государства.

2. Назовите основополагающие цели и задачи кредитно-денежной политики. Покажите их взаимосвязь.

3. Объясните механизм первичной и вторичной эмиссии денежных средств.

4. Каким образом инструменты денежно-кредитной политики влияют на объем денежной массы (объясните, используя схему «Механизм действия денежно-кредитной политики»

5. Назовите примеры проведения Банком России политики «дорогих» и «дешевых» денег. Подумайте, какого типа денежно-кредитную политику осуществляет в настоящее время Банк России.

6. Охарактеризуйте результаты денежно-кредитной политики в современных условиях.

Задания для самостоятельной работы:

Задание 1

Могут ли цели экономической политики правительства и цели деятельности Центрального банка противоречить друг другу? Обосновать и привести примеры. Схематично обозначить зависимость целей.

Задание 2

В зарубежной практике для анализа денежной массы не используется агрегат М0. Почему Банк России выделяет в составе совокупной денежной массы объем наличных денег? Рассчитать динамику доли наличных денег в совокупной денежной массе России за последние 5 лет, используя данные Статистического бюллетеня ЦБРФ.

Задание 3

Охарактеризуйте механизм воздействия операций на открытом рынке на стоимость кредитных ресурсов. Приведет ли это к изменению денежной массы?

Задание 4

Отметьте отличительные особенности денежно – кредитного регулирования при использовании монетаристского и кейнсианского подходов.

Задание 5

Сравните цифровые показатели основных направлений ДКП за прошлый год со значениями их выполнения (по отчетным статистическим данным).

Практические задания:

Задание 1

Какие характеристики денежной массы можно рассчитать на основе следующих данных (определить их цифровое значение)

Показатели	Млрд. руб.
- Наличные деньги выпущенные в обращение	134
- Обязательные резервы коммерческих банков в Центральном банке	2
- Средства коммерческих банков на корреспондентских счетах в РКЦ	7
- Наличные деньги в кассах РКЦ	22
- Наличные деньги в кассах КО	16
- Средства на расчетных счетах предприятий в коммерческих банках	23
- Вклады и депозиты в коммерческих банках, в том числе: 1) вклады населения на срок до 3-х месяцев 2)срочные депозиты юридических лиц	22 10 8
- Срочные вклады в Сбербанке	23
- Средства для расчетов с использованием пластиковых карт	4

Задание 2

В отчетном периоде имеем следующие показатели:

- норма обязательного резервирования - 5%

- норма избыточного резервирования - 10%

- отношение наличной денежной массы к депозитам - 25%

- дополнительный прирост денежной базы -1000млн.руб.

Рассчитать депозитный, денежный и банковский мультипликатор, а также прирост денежной массы за отчетный период.

Задание 3

Денежная база, эмитированная Центральным банком составляет 6000 единиц, денежная масса – 24000, наличные деньги – 4000. Норма обязательного резервирования установлена на уровне 3 %.

Определить коэффициент обналичивания и норму избыточного резервирования.

Задание 4

млрд.руб.

Валовой внутренний продукт за год 1398

Совокупная денежная масса на конец года 928

Определить коэффициент монетизации (ликвидности) экономики, выразив его в процентах

Литература:

1. О Центральном банке Российской Федерации (Банке России). Федеральный закон РФ в редакции от 10.07.02 №86-ФЗ с изменениями и дополнениями.

2. Булатов А. С. «Денежно – кредитная политика».

3. Г. Г. Фетисов, О. И. Лаврушин, И. Д. Мамонова «Организация деятельности Центрального банка». – М.: Кнорус, 2010. – 440 с.

4. Годовой отчет Банка России – [Электронный ресурс] – режим доступа: http://www.cbr.ru.

5. Основные направления единой государственной денежно – кредитной политики Банка России – [Электронный ресурс] – режим доступа: http://www.cbr.ru.

6. Доклад о «Денежно кредитной политике» – [Электронный ресурс] – режим доступа: http://www.cbr.ru.

7. Центральный банк и его роль в экономике. Современные аспекты денежно – кредитного регулирования [Текст] / А. А. Марченко // Деньги и кредит: теоретич. и научно – практич. журнал. – 2012. – N 11. – С. 72-73.