Часть 2: произвести анализ использования капитала.

Источник информации: бухгалтерский баланс и приложения к нему, статистическая отчётность и оперативная отчётность. (представлен в табл.1 – исходных данных)

1.Методические указания к выполнению работы.

Вложение капитала должно быть эффективным. Под эффективностью использования капитала понимается величина прибыли, приходящаяся на один рубль капитала.

Речь идёт о комплексном понятии, включающем в себя движение оборотных средств, основных фондов, нематериальных активов. Поэтому анализ использования капитала проводится по отдельным частям, затем делается сводный анализ.

1. Эффективность оборотных средств.

Эффективность использования оборотных средств характеризуется их оборачиваемостью. Для оценки оборачиваемости используются следующие показатели:

• продолжительность одного оборота (дни);

• коэффициент оборачиваемости средств;

• средний остаток оборотных средств (руб.);

• коэффициент загрузки средств в обороте.

1. Продолжительность одного оборота представляет отношение суммы среднего остатка оборотных средств, к сумме однодневной выручки за анализируемый период:

Z = O * t / T ; (1)

где Z – оборачиваемость оборотных средств (дни);

O – средний остаток оборотных средств (руб.);

t – число дней анализируемого периода (360);

T – выручка, от реализации продукции за год.

1.1.2. Средний остаток оборотных средств определяется, как средняя хронологического моментного ряда, исчисляемая по совокупности значения показателя в разные моменты времени:

O = ;

где O_1, O₂, O_n – остаток оборотных средств на 1-е число каждого месяца (руб.);

n – число месяцев.

1.1.3. Коэффициент оборачиваемости средств характеризует размер объёма выручки от реализации в расчёте на один рубль оборотных средств. Он определяется как отношение суммы выручки от реализации продукции к среднему остатку оборотных средств по формуле:

Кo = T / O ; (2)

где Кo – коэффициент оборачиваемости (обороты);

T – выручка от реализации продукции за анализируемый период (руб.);

O – средний остаток оборотных средств (руб.).

Одновременно, коэффициент оборачиваемости показывает число оборотных средств за анализируемый период и может быть рассчитан делением количества дней анализируемого периода на продолжительность одного оборота в днях:

Кo = t / Z ;

где Кo – коэффициент оборачиваемости средств (обороты);

t – число дней анализируемого периода (360);

Z – оборачиваемость оборотных средств (дней).

1.1.4. Коэффициент загрузки средств в обороте характеризует сумму оборотных средств, авансируемых на 1 руб. выручки от реализации продукции, т.е. затраты оборотных средств для получения 1 руб. реализованной продукции:

Кз = O / T ; (3)

где Кз – коэффициент загрузки средств в обороте;

O – средний остаток оборотных средств (руб.);

T – выручка от реализации продукции за анализируемый период (руб.).