Завдання для самостійного виконання
1. За вихідними даними, наведеними в Додатку А і Додатку Б, розрахувати показники рейтингової оцінки підприємства за групами і показниками, наведеними в табл. Д.2 Додатку Д.
2. За вихідними даними, наведеними в табл. 2.7 і 2.8, необхідно:
2.1 Виконати фінансовий аналіз підприємства за показниками табл. Д.1 Додатку Д.;
2.2 Розрахувати показники рейтингової оцінки підприємства за групами й показниками, наведеними в табл. Д.2 Додатку Д.
Тестові завдання з теми
1. Ринок, на якому продаються різноманітні об'єкти й інструменти інвестування, має назву:
а) фінансовий;
б) інвестиційний;
в) ринок інструментів інвестування;
г) ринок об’єктів інвестування.
2. Форма прояви на інвестиційному ринку або окремих його сегментах системи факторів, що визначають співвідношення обсягу попиту й пропозиції, рівня цін і конкуренції має назву:
а) інвестиційний клімат;
б) кон’юнктура;
в) інвестиційна привабливість;
г) інвестиційне середовище.
Таблиця 2.7 – Баланс ЗАО Готель «N»за період 2008-2009 р.р.
Актив |
Код рядка |
На кінець звітного періоду |
||
2007 |
2008 |
2009 |
||
1 |
2 |
3 |
4 |
6 |
І. Необоротні активи |
|
|
|
|
Нематеріальні активи: |
|
|
|
|
залишкова вартість |
010 |
4,6 |
- |
|
первісна вартість |
011 |
14,9 |
4,6 |
|
знос |
012 |
10,3 |
4,6 |
|
Незавершене будівництво |
020 |
230,8 |
470,3 |
2 601,9 |
Основні засоби: |
|
|
|
|
залишкова вартість |
030 |
19 578,6 |
19 711,1 |
19 199,3 |
первісна вартість |
031 |
24 959,9 |
26 443,6 |
27 531,5 |
знос |
032 |
5 381,3 |
6 732,5 |
8 332,2 |
Д |
040 |
- |
- |
965,1 |
що обліковуються за методом участі в капіталі інших підприємств |
45 |
1 301,4 |
- |
|
Усього за розділом І |
080 |
21 115,4 |
20 181,4 |
22766,3 |
ІІ. Оборотні активи |
|
|
|
|
Запаси: |
|
|
|
|
виробничі запаси |
100 |
229,1 |
504,8 |
145,5 |
товари |
140 |
7,9 |
6,7 |
|
Векселі одержані |
150 |
25,7 |
18,0 |
18,0 |
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги: |
|
|
|
|
чиста реалізаційна вартість |
160 |
2 543,9 |
2617,3 |
1 229,8 |
первісна вартість |
161 |
2 543,9 |
2617,3 |
1 229,8 |
Інша поточна дебіторська заборгованість |
210 |
567,8 |
967,0 |
262,2 |
Грошові кошти та їх еквіваленти в національній валюті |
230 |
33,9 |
20,8 |
15,5 |
Інші оборотні активи |
250 |
21,9 |
- |
217,6 |
Усього за розділом ІІ |
260 |
3 430,2 |
4 134,6 |
1 888,6 |
ІІІ. Витрати майбутніх періодів |
270 |
0,9 |
258,9 |
- |
Баланс |
280 |
24 546,5 |
24 574,9 |
24 654,9 |
овгострокові
фінансові інвестиції:
Продовження табл. 2.7
1 |
2 |
3 |
4 |
6 |
Пасив |
|
|
|
|
І. Власний капітал |
|
|
|
|
Статутний капітал |
300 |
3 095,0 |
8 100,0 |
9 |
Додатковий вкладений капітал |
320 |
445,0 |
|
|
Інший додатковий капітал |
330 |
3 120,4 |
3 120,4 |
3 032,8 |
Резервний капітал |
340 |
363,2 |
373,5 |
376,1 |
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) |
350 |
1 282,2 |
1 282,2 |
- |
Усього за розділом І |
380 |
8 305,8 |
12 876,1 |
18 828,4 |
ІІ. Забезпечення наступних витрат і платежів |
|
|
|
|
Усього за розділом ІІ |
430 |
|
|
|
ІІІ. Довгострокове зобов’язання |
|
|
|
|
Довгострокові кредити банків |
440 |
12 327,4 |
6 744,7 |
1 666,2 |
У |
480 |
12327,4 |
6 744,7 |
1 666,2 |
IV. Поточні зобов’язання |
|
|
|
|
Векселі видані |
520 |
2 044,4 |
2 066,4 |
2 044,4 |
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги |
530 |
962,7 |
882,1 |
804,2 |
Поточні зобов’язання за розрахунками: |
|
|
|
|
з одержаних авансів |
540 |
80,6 |
168,0 |
125,9 |
з бюджетом |
550 |
110,8 |
126,0 |
101,7 |
зі страхування |
570 |
48,0 |
69,7 |
31,1 |
з оплати праці |
580 |
137,6 |
177,9 |
93,5 |
Інші поточні зобов’язання |
610 |
529,2 |
1 464,0 |
959,5 |
Усього за розділом IV |
620 |
3 913,3 |
4 954,1 |
4160,3 |
V. Доход майбутніх періодів |
630 |
|
|
|
Баланс |
640 |
24 546,5 |
24 574,9 |
24 654,9* |
сього
за розділом ІІІ
Таблиця 2.8 -Звіт про фінансові результати
Стаття |
Код рядка |
На кінець звітного періоду |
||
2007 |
2008 |
2009 |
||
1 |
2 |
4 |
3 |
5 |
І Фінансові результати |
|
|
|
|
Доход (виручка) від реалізації (товарів, робіт, послуг) |
010 |
8 879,2 |
8 185,2 |
6554,4 |
Податок на додану вартість |
015 |
1 479,9 |
1364,2 |
1092,4 |
Акцизний збір |
020 |
|
|
|
Інші відрахування з доходу |
030 |
194,7 |
153,6 |
90,1 |
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) (010 – (015 +020+030)) |
035 |
7204,6 |
6667,4 |
5371,9 |
Собівартість реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) |
040 |
3909,0 |
4068,9 |
3592,3 |
Валовий: |
|
|
|
|
прибуток (035-040) |
050 |
3295,6 |
2598,5 |
1779,6 |
|
055 |
|
|
|
Інші операційні доходи |
060 |
3192,6 |
3769,8 |
5714,7 |
Адміністративні витрати |
070 |
1133,4 |
1155,8 |
1149,6 |
Витрати на збут |
080 |
126,0 |
119,1 |
129,9 |
Інші операційні витрати |
090 |
2643,4 |
3332,2 |
4555,6 |
Фінансові результати від операційної діяльності: |
|
|
|
|
прибуток (050+(060-090)-(070+080)) |
100 |
2585,4 |
1761,2 |
1659,2 |
прибуток (050(055)+(060-090)-(070+080) |
105 |
|
|
|
Доход від участі в капіталі (Др.інв) |
110 |
|
|
|
Інші фінансові доходи (Дф.інв) |
120 |
|
|
|
Інші доходи (Дінш=Дрф.інв+Днеоб+Дмайн+Дзв) |
130 |
3729,0 |
1301,8 |
- |
Фінансові витрати (Вфін) |
140 |
2233,1 |
1507,6 |
986,2 |
Інші витрати (Вінш=Сф.інв+Сноб+Смайн+Вкурс+Вуцінк+Сішн) |
160 |
3767,4 |
1451,8 |
|
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування: |
|
|
|
|
прибуток (100+(110-150)+(120-140)+(130-160) |
170 |
313,9 |
103,6 |
221,4 |
збиток (100(105)+(110-150)+(120-140)+(130-160) |
175 |
|
|
|
Податок на прибуток від звичайної діяльності, відповідно до податкового обліку |
180 |
99,2 |
93,3 |
168,3 |
збитки
(03-040)
Продовження табл. 2.8
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
Фінансові результати від звичайної діяльності: |
|
|
|
|
прибуток (170-180) |
190 |
214,7 |
10,3 |
52,3 |
збитки (175+ сума податку на прибуток) |
195 |
|
|
|
Податки з надзвичайного прибутку (200- сума податку на прибуток з надзвичайних подій) |
210 |
|
|
|
Чистий: |
|
|
|
|
прибуток (190+(200-205-210)) |
220 |
214,7 |
10,3 |
52,3 |
збитки (195+200-(205+ податок на прибуток (3б(%)) |
225 |
|
|
|
ІІ Елементи операційних витрат |
|
|
|
|
Матеріальні затрати |
230 |
2 373,0 |
2 814,3 |
3 451,9 |
Витрати на оплату праці |
240 |
1 788,3 |
2 148,3 |
1 822,4 |
Відрахування на соціальні заходи |
250 |
600,5 |
746,3 |
637,3 |
Амортизація |
260 |
1 411,2 |
1 462,0 |
1 745,7 |
І |
270 |
1 638,8 |
1 474,1 |
1 754,1 |
Разом |
280 |
7 811,8 |
8645,0 |
9 411,4 |
ІІІ розрахунок показників |
|
|
|
|
Середньорічна кількість простих акцій |
300 |
12380000 |
12380000 |
36000000 |
Скоригована середньорічна кількість простих акцій |
310 |
12380000 |
12380000 |
36000000 |
Чистий прибуток (збиток) на одну просту акцію |
320 |
0,01734 |
0,00083 |
0,00145 |
Скоригований чистий прибуток (збиток) на одну просту акцію |
330 |
0,01734 |
0,00083 |
0,00145 |
Дивіденди на одну акцію |
340 |
|
|
|
нші
операційні витрати
3. Значне зростання попиту на всі об’єкти інвестування, попит не повністю задовольняється пропозицією на ринку, зростання доходів інвесторів і посередників, це ознаки стадії кон’юнктури, що має назву:
а) підвищення кон’юнктури;
б) кон'юнктурний бум;
в) послаблення кон’юнктури;
г) кон'юнктурний спад.
4. Система правових, економічних і соціальних, географічних умов здійснення інвестиційної діяльності на всіх рівнях має назву:
а) інвестиційний клімат;
б) кон’юнктура;
в) інвестиційна привабливість;
г) інвестиційна політика.
5. Інтегральний показник рейтингової системи оцінок держави за певними показниками має назву:
а) інвестиційний клімат;
б) інвестиційна привабливість;
в) кон’юнктура;
г) інвестиційне середовище.
6. Забезпеченість усіма видами ресурсів, наявність ринків збуту, наявність спеціального режиму інвестиційної діяльності, прогноз соціальних, економічних і технологічних умов цих територій, обсяг реалізації готової продукції підприємств міста, податки, сплачені підприємствами, доходи і витрати підприємств, обумовлені інвестиційною діяльністю; все це напрямки, за якими визначається:
а) інвестиційна привабливість держави;
б) інвестиційна привабливість галузі;
в) інвестиційна привабливість регіону;
г) інвестиційна привабливість невеликих територіально – адміністративних одиниць.
7. Агреговані індекси динаміки поточних ринкових цін, що відображують стан кон'юнктури в розрізі окремих сегментів інвестиційного ринку, це:
а) індикатори інвестиційного ринку;
б) інвестиційна привабливість;
в) кон’юнктура;
г) інвестиційне середовище.
8. Інвестиційна діяльність підприємства – це:
а) максимізація добробуту власників підприємства в поточному й перспективному періодах, забезпечення найбільш ефективних шляхів реалізації стратегії розвитку підприємства на окремих стадіях його життєвого циклу;
б) система принципів і методів розроблення й реалізації управлінських рішень, пов'язаних зі здійсненням різних аспектів інвестиційної діяльності підприємства;
в) комплекс питань, що пов'язані зі здійсненням інвестиційної діяльності підприємства, які потребують знань теорії і практики прийняття управлінських рішень щодо процесу інвестування;
г) процес пошуку необхідних інвестиційних ресурсів, вибору ефективних об'єктів (інструментів) інвестування, формування збалансованої за вибраними параметрами інвестиційної програми (інвестиційного портфеля) й забезпечення її реалізації.
9. Суб’єкти фінансування, які мають профіцит бюджету, це:
а) позичальники;
б) кредитори;
в) брокери;
г) не наведено вірної відповіді.
10. Процес перетворення прямих фінансових зобов’язань з визначеними характеристиками в інші з другими характеристиками має назву:
а) інвестиційна діяльність;
б) інвестиційна привабливість;
в) фінансове посередництво;
г) інвестиційне середовище.