Тема 2. Информационное обеспечение финансового менеджмента
Цель занятия – сформировать представление о системе информационного обеспечения финансового менеджмента, выработать навыки составления финансовой отчетности организации.
Тестовое задание
Выбрать правильные ответы.
1. Какие из перечисленных пунктов относятся к основным видам финансовой отчетности?
а) балансовый отчет;
б) отчет о материально-технических запасах;
в) отчет о прибылях и убытках;
г) отчет о накладных расходах;
д) отчет о движении денежных средств;
е) отчет о заработной плате.
2. Финансовые коэффициенты компании обычно сравниваются:
а) с финансовыми коэффициентами лучшей компании отрасли;
б) с финансовыми коэффициентами худшей компании отрасли;
в) со среднеотраслевыми коэффициентами отрасли;
г) с лучшими коэффициентами прошлых лет.
3. Коэффициенты ликвидности показывают соотношение:
а) активов и пассивов компании;
б) текущих активов компании и ее текущих обязательств;
в) внеоборотных активов и долгосрочных обязательств компании;
г) текущих активов и стоимости основных средств.
4. Коэффициенты управления активами позволяют определить:
а) насколько эффективно компания управляет своими активами;
б) уровень прибыльности компании;
в) уровень рентабельности компании;
г) насколько ликвидна компания.
5. Коэффициенты структуры капитала отражают:
а) соотношение между краткосрочным и долгосрочным долгом;
б) степень финансирования компании за счет заемных средств;
в) неспособность компании погасить свои долговые обязательства;
г) соотношение между краткосрочным долгом и заемным капиталом.
6. Коэффициенты прибыльности показывают:
а) эффект ликвидности на результаты компании;
б) эффект качества управления структурой капитала на результаты компании;
в) эффект качества управления активами на результаты компании;
г) совокупный эффект, который оказывают ликвидность, качество управления активами и управление структурой капитала на результаты производственной деятельности компании.
7. Коэффициенты рыночной стоимости соотносят:
а) уровень ликвидности и стоимость компании;
б) цену акции компании с ее прибылями и балансовой стоимостью одной акции;
в) рентабельность продукции и рентабельность активов;
г) первоначальную и остаточную стоимость основных средств.
8. Чистая прибыль – это:
а) доход минус постоянные и переменные затраты;
б) доход минус переменные затраты;
в) доход минус все затраты, проценты и налоги;
г) доход минус все затраты и проценты.
9. Формула коэффициента текущей ликвидности:
а)
;
б)
;
в)
;
г)
.
10. Верны или неверны следующие утверждения?
а) соотношение долга и собственного капитала компании всегда меньше 1;
б) коэффициент срочной ликвидности всегда меньше коэффициента текущей ликвидности;
в) рентабельность собственного капитала всегда меньше рентабельности активов;
г) последовательные значения прибыли не связаны между собой;
д) последовательные изменения прибыли не связаны между собой;
е) прибыли изменяются случайным образом. Это означает, что, если прибыли оказались больше ожидаемого уровня, нам следует пересмотреть свой прогноз в отношении будущих прибылей в такой же пропорции.
Контрольная работа № 1
Составление финансовой отчетности предприятия, анализ финансовых коэффициентов
Вариант 1.
1. Составление отчета о прибылях и убытках
Составьте отчет о прибылях и убытках на основе следующей информации:
- производство пшеницы – 180 000 кг;
- цена за 1 кг – 2,80 руб.;
- товарный запас на начало периода – 0 кг;
- товарный запас на конец периода – 30 000 кг;
- производственные издержки – 0,5 руб. за 1 кг;
- заработная плата управленческого персонала – 72 500 руб.;
- страховой полис – 6000 руб.;
- налоги – 32 500 руб.;
- износ – 8 500 руб.;
- прочие расходы – 45 000 руб.
2. Финансовые коэффициенты
На основе имеющихся данных финансовой отчетности рассчитайте и проанализируйте следующие коэффициенты:
а) долга (задолженности);
б) покрытия процентов;
в) текущей ликвидности;
г) критической (срочной) ликвидности;
д) прибыльности продаж;
е) оборачиваемости запасов;
ж) нормы доходности собственного капитала.
Отчет о прибылях и убытках (тыс. руб.)
Чистая выручка от реализации |
3215 |
Себестоимость реализованной продукции |
3075 |
Прочие расходы |
290 |
Амортизация |
83 |
Прибыль до уплаты процентов и налогов |
? |
Проценты |
49 |
Налоги (40%) |
? |
Чистая прибыль |
? |
Агрегированный бухгалтерский баланс (тыс. руб.)
Актив |
Пассив |
|||
Наличный денежный капитал |
155 |
Кредиторская задолженность |
258 |
|
Дебиторская задолженность |
672 |
Векселя к оплате |
168 |
|
Товарно-материальные запасы |
483 |
Другие текущие обязательства |
234 |
|
Всего текущих активов |
1310 |
Итого текущих обязательств |
660 |
|
Остаточная стоимость основного капитала |
585 |
Долгосрочная задолженность |
513 |
|
|
|
Капитал владельцев обыкновенных акций |
722 |
|
Всего активов |
1895 |
Всего обязательств + СК |
1895 |
|
Вариант 2.
1. Составление отчета о прибылях и убытках
Составьте отчет о прибылях и убытках на основе следующей информации:
- выпуск ткани – 250 000 м;
- цена за 1 м – 5,40 руб.;
- товарный запас на начало периода – 0 м;
- товарный запас на конец периода – 50 000 м;
- производственные издержки – 2,5 руб. за 1 м;
- заработная плата управленческого персонала – 42 500 руб.;
- страховой полис – 3000 руб.;
- налоги – 25 500 руб.;
- износ – 6 500 руб.;
- прочие расходы – 25 000 руб.
2. Финансовые коэффициенты и их анализ
На основе имеющихся данных бухгалтерской и финансовой отчетности организации рассчитать и проанализировать динамику основных групп финансовых коэффициентов.
Агрегированный бухгалтерский баланс (тыс. руб.)
Баланс |
2010 |
2011 |
2012 |
Денежные средства |
30 |
20 |
5 |
Дебиторская задолженность |
200 |
260 |
290 |
Запасы |
400 |
480 |
600 |
Основные средства |
800 |
800 |
800 |
АКТИВ |
1430 |
1560 |
1695 |
Кредиторская задолженность |
230 |
300 |
380 |
Начисления |
200 |
210 |
225 |
Краткосрочные кредиты банка |
100 |
100 |
140 |
Долгосрочная кредиторская задолженность |
300 |
300 |
300 |
Обыкновенные акции |
100 |
100 |
100 |
Нераспределенная прибыль |
500 |
550 |
550 |
ПАССИВ |
1430 |
1560 |
1695 |
Отчет о прибылях и убытках (тыс. руб.)
Отчет о прибылях |
2010 |
2011 |
2012 |
Выручка от продаж Себестоимость реализованной продукции Чистая прибыль |
4000 3200 300 |
4300 3600 200 |
3800 3300 100 |
ЛИТЕРАТУРА
Основная
1. Лапуста М.Г. Финансы организаций (предприятий): учебник. Доп. УМО / М.Г. Лапуста, Т.Ю. Мазурина, Л.Г. Скамай. – М.: ИНФРА-М, 2009
2. Финансовый менеджмент: учебник для вузов / Под ред. Г.Б. Поляка. – 2-е ихд., перераб. и доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008
Дополнительная
1. Данилин В.И. Финансовый менеджмент: задачи, тесты, ситуации: учебное пособие. – М.: Проспект, 2009
2. Суровцев М.Е. Финансовый менеджмент. Практикум. Рек. УМО / Суровцев, Л.В. Воронова. – М.: Эксмо, 2009
3. Финансы организаций (предприятий): Эл.данные, эл. учебник / А.Н. Гаврилова, А.А. Попов. – М.: Кнорус, 2008 – 1 эл. опт.диск (СД)