Тема 1. Теоретические концепции риска

Факторы и причины риска.

Факторы риска рассматриваются как условия, способствующие проявлению причин риска. В то время как причины риска - это источники их возникновения.

Факторы риска по признаку среды их возникновения разделяются на внешние и внутренние. В целом выделяют следующие внешние факторы риска: политические, социально-экономические, экологические, научно-технические.

Различают внешние факторы косвенного и прямого воздействия. К факторам косвенного воздействия относятся: политическая и экономическая обстановка в стране, экономическое положение отрасли, международные события, стихийные бедствия. Под факторами прямого воздействия экономисты подразумевают: законодательство, регулирую­щее предпринимательскую деятельность; действия органов государст­венного и местного управления; налоговую систему; взаимоотношения с партнерами; конкуренцию предпринимателей; коррупция и т.д

В отличие от внешнихвнутренние факторы риска возникают непосредственно в ходе функционирования предприятия. Воздействие факторов внутренней среды в основном связано с нарушениями, недостатками в организации, планировании и управлении производством. Это так называемый фактор «ННН» - некомпетентности, недобросовестности и нерадивости.

В большинстве случаев факторы внутренней среды носят субъективный характер.К ним относятся: стратегия фирмы; принципы деятельности фирмы; ресурсы и их использование; качество и уровень использования маркетинга.

Выделяют также объективные факторы внутренней среды предприятия, а именно: производственной и воспроизводственной деятельности, управления и обращения.

К внутренним факторам производственной деятельности предприятия относятся:

•перерывы в технологическом цикле из-за вынужденной переналадки

оборудования;

•перебои в энергоснабжении и аварии вспомогательных систем; •превышение плановых сроков ремонта, чрезвычайные ситуации и происшествия в складском хозяйстве;

•выход из строя вычислительной техники, систем обработки информации и•выход из строя вычислительной техники, систем обработки информации идр.

Внутренние воспроизводственные факторы связаны с вопросами инвестиций, подготовки и набора кадров.

В сфере обращения внутренние факторы риска проявляются при нарушении договорных условий поставки сырья, материалов и готовой продукции.

Внутренние Факторы управленческой деятельности разделяются на стратегические, тактические и оперативные.

Группировка внутренних факторов по сферам деятельности предприятия позволяет выявить характер их влияния на риск.

Взаимосвязь и взаимозависимость внутренних и внешних факторов определяют возникновение причин и воздействие различных видов рисков.

Причины риска - конкретные незапланированные события, которые потенциально могут осуществиться и привести к отклонению от намеченного результата.

В целом к причинам возникновения риска относят: спонтанность природных процессов и явлений, стихийные бедствия; случайность; наличие противоборствующих тенденций, столкновение противоречивых интересов; вероятностный характер НТП; неполнота, недостаточность информации об объекте, процессе, явлении и др.

Могут быть выделены также объективные и субъективные причины риска. Субъективные риски достаточно часто возникают при асимметричности информации, когда достаточным и полным ее объемом располагает лишь часть участников экономических процессов. Например, при недостаточном знании конъюнктуры рынка может быть принято неверное решение по формированию ассортиментной политики предприятия, что, в свою очередь, будет являться причиной возникновения риска нереализации произведенной продукции.

Задача 1.

Определить причины и факторы риска для следующих ситуацийриска:

1. Риск остановки производства (не реализации профильной технологии) из-за отсутствия сырья (не заключения договора на его поставку);

2. Риск не реализации производственных планов или инновационных проектов;

3. Риск неполучения внешних инвестиций и кредитов

Задача 2.

По представленной ниже информации (см.табл.) оценить риск управленческого решения руководства на следующий год, рассчитав основные характеристики риска (средний и среднеожидаемый доходы, вероятности доходов, дисперсию, стандартное отклонение и коэффициент вариации). Руководство предприятия считает, что данные о выпуске продукции за прошлые года являются представительными.

года	20…	20…	20…	20…	20…	20…	20…	20…	20…	20…
доход, млн. руб.	9	14	14	8	15	17	17	10	14	22

Порядок решения

1. Расчет среднего дохода за период времени

2. Расчет вероятности B_i – получения ежегодного дохода

3. Расчет средне ожидаемого дохода

4. Расчет дисперсии

Pi	Bi
Итого:	1			Д2

5. Расчет стандартного отклонения (%):

6. Расчет вариации для серии дохода:

7. Расчет коэффициента вариации