Тема 7 и тема 8.

Финансовая политика и система управления финансами.

Финансовая политика – это комплекс мероприятий, включающий в себя следующие группы:

1. – Разработка общей концепции финансовой политики. Определение ее основных направлений, целей и главных задач.

2. – Связаны с созданием соответствующего финансового механизма

3. – Связаны с оперативным управлением финансовой деятельность государства и других субъектов экономики.

Первая группа мероприятий связана с формированием стратегических направлений и определением тактических задач необходимых для мобилизации и эффективного использования финансовых ресурсов, регулирование экономических и социальных процессов, стимулирование передовых направлений, развития производительных сил, отдельных территорий, и отраслей экономики. Стратегические направления определяют долгосрочную и среднесрочную перспективу использования финансов и предусматривают решение главных задач вытекающих из особенностей функционирования экономики и социальной сферы страны. Например, увеличение прироста ВВП до 4 % в год.

Стратегические цели формулируются и устанавливаются ежегодным бюджетным посланием президента, там же сформулированы и тактические задачи по достижению стратегических целей.

Вторая группа – формирование соответствующего финансового механизма.

Финансовый механизм – это совокупность видов, форм организации финансовых отношений, специфических методов формирования и использования финансовых ресурсов и способов их количественного определения. Вид организации финансовых отношений определяет способ их выражения и проявления в соответствующих финансовых ресурсах.

Форма организации финансовых отношений – это внешний порядок их организации, то есть механизм аккумуляции перераспределения и использования финансовых ресурсов. Например, принудительно мобилизуемые – государство, самофинансирование – организация, кредитование и так далее.

Методы организации финансовых отношений – это способы формирования финансовых ресурсов и практического осуществления операций, связанных с финансами. Выделяют 4 метода:

• Финансовый метод – используется для формирования финансовых ресурсов на безвозмездной и безвозвратной основе. Таким методом формируются, как правило, собственные финансовые ресурсы коммерческих и не коммерческих организаций.

• Метод кредитования – связан с предоставление денежных средств на условиях срочности, платности и возвратности. На уровне государства используется при предоставлении бюджетных кредитов, на уровне предприятий – при получении банковских или государственных кредитов, а так же при выпуске долговых ценных бума (вексель)

• Налоговый метод – подразумевает аккумулирование денежных средств для финансового обеспечения деятельности государства и муниципальных образований в форме денежных платежей юр и физ лиц, на обязательной, принудительной и безвозмездной основе. Этот метод является преобладающим при формировании финансовой базы государственных и муниципальных органов.

• Страховой метод – предполагает формирование финансовых ресурсов за счет поступления страховых взносов. Получает широкое распространение в условиях когда возрастает возможность наступления непредвиденных событий в социально – экономической жизни общества.

Способы количественного определения параметров финансового механизма – это наиболее подвижная часть финансового механизма. К способам относятся: способы исчисления бюджетных доходов определения необходимого объема финансовой помощи соответствующим бюджетам, способы начисления амортизации и так далее.

Воздействие финансового механизма на общественное производство обусловило его подразделения на следующие звенья:

1- механизм мобилизации и использования финансовых ресурсов

2- механизм финансового регулирования общественного производства

3- механизм финансового стимулирования общественного производства

Выделяют количественное и качественное воздействие финансового механизма.

Количественное воздействие выражается через объем и пропорции мобилизации субъектами хозяйствования и органами власти финансовых ресурсов и их распределение между сферами и звеньями финансовой системы государства.

Качественное воздействие связано с использованием всех элементов финансового механизма в качестве стимулов развития.

Поэтому рассматривая с точки зрения финансового стимулирования с точки зрения финансовых стимулов и рычагов.

Финансовые рычаги связаны с финансирование капитальных вложений, расходованием оборотных средств, фондов экономического стимулирования, дотациями, пенсионными источниками, суммами страховых возмещений по всем видам страхования, пособиями, стипендиями и так далее.

Задача финансовых рычагов – оказывать воздействие на экономическую деятельность хозяйствующих субъектов, стимулировать экономический рост, повышение производительности труда, улучшение качества продукции, выполнением задач связанных с организацией производства в условиях рынка.

Финансовые стимулы – подразумевают льготы по налогам, увеличение стимулирующих выплат, увеличение пенсий, пособий, то есть это поощрения за хорошие показатели деятельности и применение санкций за их нарушение.

В истории развития финансов известно 3 основных типа финансовой политики исходя из теории:

1. классическая теория

2. планово-директивная теория

3. регулирующая теория

Классическая теория отводит государству роль ночного сторожа. Основные положения:

1. Цель - достижение полной свободы рыночных отношений.

2. Рынок является основным регулятором, обеспечивающим экономический рост и сбалансированность ресурсов общества

3. Государство должно обеспечить функционирование рынка, определенными правовыми нормами стремясь сократить все государственные расходы, представляющие собой дополнительные издержки для предпринимателя.

Планово-директивная теория. Согласно ей выделяется система директивных планово распорядительных функций государства основанная на жестком исполнение плановых показателей развития экономики, преобладание натуральных показателей плана, перераспределение денежных ресурсов, в пропорциях строго определенных планом. В этой системе так же предусматривается жесткая централизация перераспределения через государственный бюджет основной части финансовых ресурсов в экономике. Система ориентирована на внутренние финансовые ресурсы.

Например, финансовая политика СССР, а так же период войны.

Регулирующая теория. В ее основе положена экономическая теория Кейнса и его последователей. Согласно этой теории государство должно осуществлять вмешательство в циклическое развитие экономики помощью определенных финансово-кредитных инструментов, таких как бюджет, налоги, процентные ставки и так далее.

По области воздействия финансовая политика подразделяется на 7 направлений:

- бюджетная политика

- налоговая политика

- денежная политика

- кредитная политика

- ценовая политика

- таможенная политика

- долговая политика

Бюджетная политика определяет условия и принципы организации финансовых отношений при формировании доходной базы бюджетов в процессе осуществления бюджетных расходов и при организации межбюджетных отношений.

Бюджетная политика непосредственно влияет на размеры и пропорции централизуемых государством финансовых ресурсов, определяет текущую структуру бюджетных расходов, перспективы использования бюджетных средств для развития экономики и социальной сферы.

Налоговая политика – ее влияние на экономику проявляется непосредственно. Высокий налоговый порог ВВП свыше 30 % сужает инвестиционные возможности воспроизводственного процесса, уменьшает уровень потребления в обществе, что в свою очередь снижает базу роста производственного сектора и сектора услуг. Закономерностей влияния налоговой политики на экономику очень много, так например, преобладание косвенной системы налогообложения удобной для формирования доходов бюджетов ведет к изыманию у основной части населения накоплений, что в свою очередь является разрушающим фактором для кредитной системы и системы вторичного финансового рынка.

Денежная политика – она включает в себя эмиссионную политику и обеспечение стабильности национальной валюты. Эмиссионная политика связана с поддержанием оптимального объема денежной массы в обращении.

Обеспечение стабильности национальной валюты обусловлено ролью национальной валюты в обеспечении экономической безопасности страны, то есть слабая валюта не может противостоять интервенции иностранных валют, возникает риск утраты национального богатства.

Кредитная политика – обеспечение условий расширенного воспроизводственного процесса.

Величина процентной ставки по кредитам может оказывать как сдерживающее, так и стимулирующее воздействие на развитие экономики.

Ценовая политика - связана с формированием цен на продукцию и услуги предприятия монополистов и регулированием цен на товары, имеющие жизненно необходимое значение (продукты питания и медикаменты). Необходимость регулирования связана:

1 – с обеспечение экономического равновесия в обществе

2 – с ограничением роста государственных расходов на выплату трансфертов населению и текущих расходов в целом

Таможенная политика – связана с использованием таможенных пошлин на ввоз в вывоз товаров и направлена на защиту внутреннего рынка и поддержку экспорта товара.

Таможенные пошлины являются неналоговыми доходами государственного бюджета.

Долговая политика – официально формируется с 2012 года, связана со смещением регулирования денежно-кредитного рынка в сферу финансового рынка, то есть при проведении денежно кредитной политики используется инструменты финансового рынка, в частности государственные долговые обязательства.

Долговая политика включает мероприятие, направленное на формирование оптимальной структуры долга и использования долговых ценных бумаг для привлечения финансовых ресурсов в экономику.

Третья группа. Система управления финансами.

Необходимость системы управления обусловлена тем, что процесс перераспределения финансовых ресурсов между различными субъектами финансовой системы и внутри них всегда направлен на достижение определенных целей, поэтому не может осуществляться стихийно, и подразумевает существование определенной организации (процесса).

Объекты управления финансами составляют систему финансов и включают различные виды финансовых отношений, в том числе специфических, которые предопределяются социальным строем государства раскладом политических сил в стране и другими факторами, влияющими на перераспределительные процессы.

Субъекты управления составляют финансовую систему, к ним относятся специальные службы, органы, подразделения государственных и муниципальных органов власти хозяйствующих субъектов – их называют финансовым аппаратом, они непосредственно участвуют и обеспечивают финансовые отношения. Например: Минфин, ЦБ РФ, Федеральное казначейство, Финансовые отделы предприятий, федеральные налоговые службы и так далее.

По методам воздействия на финансовую деятельность:

- прямого метода воздействия. К ним относится:

1 – лицензирование предпринимательской деятельности;

2 – дотирование и субсидирование производства и реализация отдельных видов товаров и услуг;

3 – применение государственной монополии и акцизного налогообложения на отдельные виды товаров и услуг;

4 – социальные гарантии и различные формы финансовой защиты отдельных групп населения и тому подобное.

- косвенные методы воздействия. К ним относят:

1 – государственное регулирование цен естественных монополистов;

2 – проведение эффективной таможенной политики;

3 – формирование и поддержание конкурентной среды в экономике;

4 – ограничение монополизации рынка и так далее.

Процесс управления финансами заключается в выполнении 3 основных функций:

1 – финансовое прогнозирование и планирование

2 – функция оперативного управления

3 – функция финансового контроля

Финансовое прогнозирование и планирование – необходимость формирования прогноза, движения финансовых ресурсов на среднюю и долгосрочную перспективу. Целью финансового прогнозирования является определение реально возможного объема финансовых ресурсов, источников их формирования и направлений использования в прогнозируемом периоде.

Прогнозы позволяют определить различные варианты развития и совершенствования системы финансов, формы и методы реализации финансовой политики. По срокам прогнозы бывают долгосрочными (на срок более 5 лет) и среднесрочными (на срок от 1 года до 5 лет).

При прогнозировании используются следующие методы:

• построение эконометрических моделей

• корреляционно – регрессионный анализ

• методы индукции и дедукции

• экстраполяции

• экспертной оценки и других

Принято выделять 2 варианта прогноза: оптимистический и пессимистический.

Прогнозирование является основой для планирования.

Планирование - это оценка финансового состояния на ближайший год.

В процессе планирования экономические субъекты оценивают состояние своих финансов, выявляют возможности увеличения финансовых ресурсов, устанавливают направление их эффективного использования. Финансовое планирование включает в себя составление годовых планов и оперативное внутригодовое планирование. (Например, бюджет).

В плане более конкретные цифры, чем в прогнозе.

В процесс выполнения плана осуществляется оперативное управление.

Оперативное управление – это комплекс мер, разрабатываемых на основе оперативного анализа складывающейся ситуации и преследующих цель получения максимального эффекта при минимуме затрат по средством перераспределения финансовых ресурсов. Исполнение финансового плана должно обеспечить получение запланированных доходов и финансирование всех расходов в полном объеме и в установленный срок. Это одна сторона оперативного управления, кроме этого осуществляется финансовое маневрирование. Его целью является устранение диспропорции, возникающие в процессе исполнения плана. Для осуществление финансового маневрирование используются резервные и страховые фонды, дополнительные доходы, кредитные ресурсы, а так же перераспределение расходов между отдельными статьями.

Финансовый контроль - одна из завершающих функций управления финансами с одной стороны, а с другой стороны контроль выступает необходимым условием эффективности управления финансами. Как правило финансовый контроль является предметом деятельности специальных органов. Выделяют 3 формы финансового контроля (по субъектам):

1 * государственный финансовый контроль

2 * финансовый контроль, хозяйствующий субъектов (внутрихозяйственный или внутрифирменный)

3 * аудиторский контроль или независимый

Эти формы контроля различаются по цели. Все эти формы контроля объединяют методы, используемы в процессе деятельности.