3.5: Параболическая система
Параболическая система - Parabolic SAR (Stop and Reverse), также как и индикатор направленности рынка, разработана Дж. Уэллесом Уайлдером-младшим. Ее первоначальное назначение заключалось в определении уровня стоп-приказа, дающего допуск для противотрендовых отклонений цены в течение некоторого сравнительно небольшого времени после открытия позиции. Затем, по мере течения времени граница стоп-приказа и цена сближаются и при их пересечении позиция закрывается.
Уровень стоп-приказа рассчитывается по формуле:
S(n) = S(n-1) + K*(M-S(n-1)),
где: - S(n) - текущее значение стоп-приказа; - S(n - 1) - предыдущее значение стоп-приказа; - М - экстремум текущего бара в направлении тренда; - K = n*0,02 - фактор ускорения; - n - количество новых вершин (низин) на графике, достигнутых после разворота тренда.
Система таким образом функционирует на основе набора последовательно укорачивающихся экспоненциально сглаженных скользящих средних. Каждый раз, когда цена при изменении в направлении тренда достигает нового экстремального значения, скользящие средние меняются на более короткие. В стандартном варианте применения экспоненциальная постоянная сглаживания, получившая название фактора ускорения, возрастает при этом начиная с минимального значения, равного 0.02 на 0.02 вякий раз, когда цена двигаясь в направлении тренда достигает нового экстремума. Максимальное значение фактора ускорения, опять же в стандартном варианте применения, составляет 0.2, при достижении которого рост фактора прекращается. Нетрудно подсчитать, что это соответствует уменьшению периода сглаживания экспоненциальной средней от начального значения 99 до конечного 9.
Данная техника предполагает постепенное сближение цены остановки и разворота (Stop and Reverse Price или SAR) к текущей реальной цене. Цена остановки и разворота в момент начала тренда дает широкий простор для флуктуаций цены. С течением времени защитные рамки сужаются, система следует за трендом до тех пор, пока не будет пробит уровень цены остановки и разворота. В этот момент текущие позиции закрываются и открываются противоположные.
Вычисления цены остановки и разворота начинаются заново при каждом новом сигнале, возникающем в момент пересечения графиков цены и индикатора. В день исходного сигнала, когда открывается новая позиция, цена остановки и разворота равняется экстремальной цене в направлении предыдущего тренда (т.е. наиболее низкой или высокой в промежутке между текущим и предыдущим сигналами системы). Затем с помощью фактора ускорения система постепенно догоняет график цены, пока не наступит новое пересечение.
Рис.1. Пример индикатора параболик SAR со стандартными параметрами (синяя линия) и с фактором ускорения, имеющим начальное значение 0.005 (красная линия).
Классический сигнал для совершения сделки с использование параболической системы - пересечение графика цены с линией параболик SAR, что означает либо разворот тренда, либо его временную стабилизацию.
Дополнительные сигналы:
- направление движения индикатора совпадает с направлением тренда;
Если РТР движется наверх, то тренд бычий, и наоборот - если расхождение графика цены и индикатора велико, то возможно их сближение.
В заключение раздела отметим один существенный момент, относящийся к трендовым индикаторам: индикаторы выявляют и делают более рельефным текущее состояние рынка, т.е. они показывают, каков рынок сейчас, а не каким он будет в будущем. Это необходимо знать и учитывать при анализе.