Тема 2 Корпоративная отчетность и финансовая информация

Порядок расчета коэффициента: -общей ликвидности, нормативное значение

Коэффициент (общей) текущей ликвидности

Нормативное значение – не менее 1,0

-срочной ликвидности, нормативное значение

Коэффициент срочной ликвидности

Нормативное значение – не менее 0,8 – 1,0

-абсолютной ликвидности, нормативное значение

Коэффициент абсолютной ликвидности

Нормативное значение – не менее 0,2

-соотношения собственных и заемных средств, нормативное значение

Коэф соотношения собственных и заемных средств

Нормативное значение – 1,0

Тема 3 Финансовые ресурсы и капитал корпорации

Порядок расчета: -средневзвешенной цены капитала

Средневзвешенная цена капитала (WACC) всех источников Финансирования за счет собственного капитала и заемных средств представляет собой стоимость компании.

WACC = ∑ Ki Di

где: WACC – средневзвешенная цена капитала

Ki – цена конкретного источника

Di – доля соответствующего источника в общей сумме капитала

-рентабельности совокупного капитала

Рентабельность совокупного капитала (ROA)

где: Поп – сумма операционной прибыли за период

К – средняя за период сумма капитала компании

-рентабельности собственного капитала

Рентабельность собственного капитала (ROE)

где:ЧП – сумма чистой прибыли компании за ериод

СК – средняя сумма собственного капитала комп-ии

Тема 5 Финансовый риск-менеджмент

Порядок расчета: -величины риска по нескольким вариантам проектов

Метод оценки вероятности ожидаемого ущерба

Основан на том, что степень риска (R) определяется как произведение ожидаемого ущерба на вероятность того, что этот ущерб произойдет. Наилучшим является решение с минимальным размером рассчитанного показателя.

R = А х Р1 + (А + В) х Р2,

где R - величина возможного риска в абсолютном выражении;

А, В - величина возможного ущерба в абсолютном выражении соответственно для первого, второго и т.д. вариантов решения;

Р1, Р2 - вероятность того, что ущерб произойдет соответственно в первом, втором и т.д. вариантах решения, измеряемая от 0 до 1.

Тема 6 Основы управления активами организации

5.Порядок расчета показателя:

-фондовооруженности компании и -фондоотдачи основных производственных фондов

, ,

где: Сопф - среднегодовая стоимость основных производственных фондов

Стп - стоимость товарной продукции

Ч - среднесписочная численность работников

-среднегодовой стоимости основных фондов при планировании отчислений

Расчет среднегодовой стоимости основных производственных фондов

Где: Соф – среднегодовая стоимость основных фондов в планированном году

Сбал – балансовая стоимость основных фондов на начало планируемого года

Сввод – стоимость основных производственных фондов, вводимых в эксплуатацию

Свыб – стоимость основных фондов, выбывающих из эксплуатации

Мэ – число месяцев начисления амортизации по вводимым и выбывающим основным фондам

-нормы запаса по статье «сырье и основные материалы»

Nм = Tтр. + Тподг. + Тскл. + Тcтрах. + Ттех.

где: Ттр.- время на создание транспортного запаса,

Тподг. - время подготовительного запаса,

Тскл. - время складского (текущего) запаса,

Тстрах. - время страхового (гарантийного) запаса

Ттех. - время технологического запаса,

Транспортный запас – создается на время со дня оплаты до дня поступления сырья и материалов

Подготовительный запас – определяется опытно-статистическим методом

Складской запас – зависит от регулярности поставок и создается на срок равный половине интервала между смежными поставками

Страховой запас – создается в размере 50% от складского запаса

Технологический запас – создается в случае, если технология производства требует времени на подготовку сырья и материалов к производственному процессу

-скорости одного оборота оборотных средств

Длительность одного оборота

Ко - коэффициент оборачиваемости оборотных средств (количество оборотов)

Со - средний остаток оборотных средств на конец периода

В - объем реализованной товарной продукции

О - длительность одного оборота в днях

Д - число дней в расчетном периоде