25. Основные приемы анализа бухгалтерской финансовой отчетности

Бухгалтерская (финансовая) отчетность служит базой для анализа финансового положения предприятия. Для анализа показателей бухгалтерской (финансовой) отчетности используют общепринятые приемы:

чтение отчетности;

вертикальных анализ;

горизонтальный анализ;

трендовый анализ;

расчет финансовых показателей.

Чтение отчетности – информационное ознакомление с финансовым положением субъекта анализ по данным баланса, приложений к нему и отчета о прибылях и убытках. Чтение отчетности является начальным этапом, в ходе которого пользователь предварительно знакомится с предприятием. В процессе чтения отчетности важно рассматривать показатели разных форм отчетности в их взаимосвязи и взаимообусловленности. В частности, изменения в активах предприятия необходимо увязывать с объемом деятельности и т.д.

В качестве примера можно привести отдельные приемы анализа при чтении отчетности. Например, читая бухгалтерский баланс можно отметить размер предприятия (по величине уставного капитала), определить, какими составляющими представлены активы ( основные средства, финансовые вложения, запасы, денежные средства и др.), которые из них преобладают. Также можно описать изменения в составе активов (например, предприятие осуществило капитальные вложения, так как на конец года появился остаток незавершенного строительства). Те же процедуры проводятся и с пассивом баланса.

Чтение отчета о прибылях и убытках позволяет увидеть порядок формирования конечного финансового результата предприятия, величину этого результата как от реализации товаров, работ, услуг, так и от прочих операций, сумму причитающихся платежей бюджету по налогу на прибыль, а также сумму остающейся в распоряжении предприятия чистой прибыли. Все эти данные представлены в отчетности за два года, что обеспечивает еще возможность сравнения соответствующих показателей за два года.

Чтение отчетности дает пользователям большую, но не исчерпывающую информацию о предприятии. Для более детального рассмотрения деятельности предприятия используются и другие приемы анализа, например, анализ на основе относительных величин.

Для проведения анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности с помощью других приемов составляются специальные аналитические таблицы. В эти таблицы заносятся данные, исчисленные по исходной отчетности и представленные в виде процентов или коэффициентов. При определенной взаимосвязи между двумя показателями, по относительным величинам этих показателей проводится сравнительный анализ.

Вертикальный анализ (структурный) – это представление бухгалтерской (финансовой) отчетности в виде относительных величин, которые характеризуют структуру итоговых показателей. Преимущества такого вида анализа отчетности очевидны при сравнении отчетов.

Все статьи баланса при вертикальном анализе приводится в процентах к итогу баланса. Структурный анализ баланса позволяет рассматривать соотношение оборотных и внеоборотных активов предприятия, а также структуру внеоборотных и оборотных активов; определять удельный вес собственного и заемного капитала, структуру капитала по видам.

Все показатели отчета о прибылях и убытках при проведении структурного анализа приводятся в процентах к объему выручки от реализации. Структурный анализ прибыли (доходов и расходов) можно провести по сферам деятельности ( операционный, финансовый, инвестиционный). Вертикальный анализ доходов и расходов по ф. № 2 наглядно показывает удельный вес каждого вида полученных доходов и расходов в общей их сумме.

Динамику отдельных показателей во времени можно изучить с помощью горизонтального анализа отчетности, которая заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста. Как правило, берут базисные темпы роста за ряд лет, что позволяет анализировать изменение отдельных статей, а также прогнозировать их значение.

Горизонтальный и вертикальный анализ дополняют друг друга и при построении аналитических таблиц могут применяться одновременно.

Трендовый анализ – часть перспективного анализа, необходим в управлении для финансового менеджмента. Определяет длительные тенденции изменения экономических показателей. Трендовый анализ позволяет произвести расчет относительных отклонений какой-либо статьи отчетности за ряд лет от уровня базового года, для которого значения всех статей принимаются за сто процентов. Строится график возможного развития организации. Определяется среднегодовой темп прироста и рассчитывается прогнозное значение показателя.

Анализ с помощью финансовых показателей позволяет изучить взаимосвязи между различными элементами отчетности. Представляя собой относительные величины, финансовые коэффициенты позволяют оценить показатели в динамике и сопоставить результаты деятельности предприятия с отраслевыми и результатами предприятий-конкурентов, а также сравнить их со стандартами. Использование коэффициентов дает возможность достаточно быстро оценить финансовое состояние предприятия.

Показатели, рассчитанные с помощью какого-либо одного из приведенных приемов анализа, не дают полной картины и не могут выступать в качестве критерия для принятия решений пользователями без объяснения причин изменения анализируемых показателей.

Поэтому следует прибегать к совокупности всех методов анализа для наиболее достоверной оценки существующего финансового положения предприятия и определения стратегии и тактики его развития. Полный анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности предполагает вертикальный, горизонтальный (трендовый) анализ, анализ коэффициентов, а также факторный анализ.

47