37. Банковский кредит как источник финансирования инвестиционной деятельности

Кредитование инвестиционных проектов предполагает наличие бизнес-плана, контрактов (договоренностей, сделок), предусматривающих поставку закупаемого имущества, реализацию необходимых работ.

Заемщик должен иметь устойчивое финансовое положение, быть способным качественно обслуживать и своевременно погашать предоставляемый кредит. Финансирование проекта банк не берет на себя на все сто процентов, требуется обязательная доля вложения заемщиком собственных средств, которая колеблется на уровне от 20 до 50 процентов от общей стоимости проекта. Инвестиционное кредитование предполагает наличие обеспечения, то есть кредиты предоставляются под ликвидный залог. 

Кредит – операция банка по предоставлению заемщику средств на условиях срочности, возвратности и платности.

Виды кредита:

1) Банковский

2) Коммерческий 

3) Потребительский 

4) Международный 

5) Государственный 

38. Консорциальное кредитование инвестиционных проектов

Под консорциальным кредитом понимают кредит, предоставляемый одному кредитополучателю группой банков, объединивших свои временно свободные ресурсы для совместного кредитования проекта. Кредитные ресурсы предоставляются кредитополучателю через один ведущий банк (банк-агент). Привлеченные им ресурсы банков-участников не являются межбанковскими кредитами.

Организация консорциального кредитования основывается на следующих общих подходах:

• проверке надежности кредитополучателя и экспертизе финансируемого проекта;

• согласии других банков консорциума участвовать в кредитовании;

• твердом установлении срока кредита, порядка его выдачи и погашения;

• четком определении валюты кредита;

• детальном анализе финансового состояния кредитопо¬лучателя и характеристик инвестиционного проекта;

• прогнозе возможных рисков и определении путей их снижения.

В зависимости от характера названных факторов определяются продолжительность кредитования, условия платы за кредит (с учетом спроса и предложения кредитных ресурсов, срока и размера кредита, степени риска по данной сделке), техника предоставления кредита.

Консорциальные кредиты предоставляются кредитополучателям для финансирования одного проекта, нескольких технологически или территориально взаимосвязанных проектов, а также группы проектов одного целевого назначения (например, включенных в государственную программу импортозамещения). Эти кредиты обычно предоставляются на долгосрочной основе на сумму не менее 5 млн дол. США в эквиваленте.

39. Ипотечное кредитование

Ипотечный кредит - долгосрочный кредит на инвестиции в недвижимость, погашение которого гарантировано передачей заемщиком кредитору права на недвижимость в качестве обеспечения денежной ссуды.

Основными критериями для банка при определении размера ипотечного кредита являются цена залога, уровень доходов клиента (или его способность выплачивать кредит), документально подтвержденное качество инвестиционного проекта. Самый низкий из этих факторов и определяет максимально возможный размер ипотечного кредита. Сроки предоставления ипотечных кредитов могут быть существенно выше, чем коммерческих кредитов. Но для классификации видов ипотечных кредитов решающим критерием является не срок погашения, а цель, для которой он предоставлен. Две группы кредитования под залог недвижимости:1гр. образуют ипотечные кредиты непредпринимательского характера, 2 гр.образуют ипотечные кредиты для юридических лиц и физических лиц, используемые в предпринимательских целях.

Предпринимательские ипотечные кредиты в большинстве случаев направлены на кредитную поддержку бизнеса в жилищном строительстве или в жилищном хозяйстве вообще, а также на поддержку такого типа предпринимательствава, при котором залогом может быть недвижимость смешанного характера. Возможность разнородного использования одной и той же недвижимости повышает ее цену.