4.3.5. Анализ финансовой устойчивости предприятия.

Таблица № 5

Анализ финансовой устойчивости предприятия.

№	Показатели	Нач. года	Конец года	Изменен. +; -
1.	Собственный капитал
2.	Сумма задолженности Дебиторская задолженность
3.	Краткосрочные заемные средства
4.	Долгосрочные заемные средства
5.	Общая сумма внеоборотных активов
6.	Собственный оборотный капитал
7.	Стоимость имущества
8.	Коэффициент финансовой независимости ( автономности)
9.	Коэффициент финансовой зависимости ( финансовый Леверидж)
10.	Коэффициент самофинансировании
11.	Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
12.	Коэффициент маневренности
13.	Коэф-т финансовой напряженности
14.	Коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных средств

Формулы для расчёта:

1.Коэффициент финансовой независимости = собственный капитал / валюта баланса

2.Коэффициент задолженности = заемный капитал / собственный капитал

3.Коэффициент самофинансирования = собственный капитал / заемный капитал

4.Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами = собственные оборотные средства / оборотные средства

5.Коэффициент маневренности = собственные оборотные средства / собственный капитал

6.Коэффициент финансовой напряженности = заемный капитал / валюта баланса

7.Коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных средств = оборотные средства / внеоборотные средства

Чем выше уровень коэффициентов 1, 4, 5 ,7 и ниже коэффициентов 2, 3, 6 – тем устойчивее финансовое состояние предприятия.

4.3.6. Анализ платежеспособности.

Таблица №6

Анализ платежёспособности

№	Показатели	Теорети ческое значение	На начало года	На конец года	Изменения (+,-)
1	Денежные средства
2	Краткосрочные финансовые вложения
3	Дебиторская задолженность
4	Запасы и затраты (без расходов будущих периодов)
5	Краткосрочные обязательства
6	Коэффициент текущей ликвидности	≥1-2
7	Уточненный (промежуточный) коэффициент текущей ликвидности	0,7-0,8
8	Коэффициент быстрой ликвидности
9	Коэффициент абсолютной (срочной) ликвидности	0,2-0,25
10	Коэффициент ликвидности исходя из наличия денежных средств
11	Удельный вес запасов и затрат в сумме краткосрочных обязательств, %

Для оценки перспективной платежеспособности рассчитываются следующие показатели ликвидности:

1 ) Коэффициент текущей ликвидности определяется как отношение всей суммы оборотных средств, включая запасы и незавершенное производство, к общей сумме краткосрочных обязательств. Он показывает уровень покрытия оборотными активами всех оборотных пассивов.

К тек.ликв. = ДС + Кр. фин. влож. + ДЗ + ЗЗ / краткосрочные обязательства.,

Обычно его значение должно быть больше от 1 до 2.

2) Уточненный коэффициент текущей ликвидности показывает, какая часть текущих обязательств может быть погашена не только за счет имеющихся денежных средств, но и за счет ожидаемых финансовых поступлений.

К уточн.тек.лик. = (Д.С. + Дебеторс.задолж.) / Текущие пассивы

3) Коэффициент быстрой ликвидности, это отношение денежных средств, краткосрочных фин. вложений и краткосрочной дебиторской задолженности к сумме краткосрочных финансовых обязательств.

Кб.л. = (Д.С. + КФВ + Деб.зад.) / Кр.обязат.

Нормативное значение этого коэффициента 0,7 – 0,8

4) Коэффициент абсолютной (срочной) ликвидности определяется:

Ка.л. = (Д.С. + КФЛ) / КО

Нормативное значение этого коэффициента 0,2 – 0,25

5) Коэффициент ликвидности определяется = Д.С. / КО