Классификация рисков

1. По сфере возникновения различают:

1. Внешние риски. Вызваны поведением внешней среды и не зависят от системы управления организацией. Например, природные и естественные риски, политические риски, рыночные риски.

2. Внутренние риски. Связаны с условиями предприятия. Например, производственные, структурные, кадровые, материально-технические и т.д.

2. В зависимости от сферы деятельности различаются:

1. Производственные риски. Связаны с обеспечением и ведением производственных процессов на предприятии.

2. Финансовые риски. Возникают при совершении финансовых операций.

3. Инвестиционные риски. Связаны с неблагоприятными последствиями вложения капитала.

4. Инновационные риски. Связаны с неблагоприятными последствиями нововведений.

5. Кадровые риски. Связаны с неблагоприятными последствиями поведения и проявления компетенции персонала.

3. В зависимости от возможных результатов рисковой деятельности различаются:

1. Чистые риски, связанные только с возможностью потерь;

2. Спекулятивные риски, означающие не только возможность потерь, но и шанс получения крупной прибыли.

4. В зависимости от частоты возникновения различаются:

1. Систематические риски, вызываемые общим положением на предприятии, в регионе, в стране.

2. Несистематические риски, возникающие при реализации конкретных проектов или решений.

Процесс управление рисками

Управление рисками – это область управления, задачей которой является контроль состояния различных сфер деятельности предприятия в условиях неопределённости. Это процесс выявления уровня неопределённости, а также принятие управленческих решений, позволяющий предотвращать и сокращать влияние неблагоприятных факторов на достижение целей предприятия.

Управление рисками включает стратегический, тактический и оперативный риск-менеджмент.

Стратегическое управление рисками включает:

- постановку долгосрочных целей предприятия;

- оценку неопределённости хозяйственных операций, сопутствующих достижению целей предприятия;

- выработку основной концепции поведения предприя тия в условиях неопределённости.

Тактическое управление рисками включает разработку методов и приёмов, направленных, с одной стороны, на сокращение потерь, с другой стороны, на реализацию шансов увеличения прибыли.

Оперативное управление рисками включает применение выбранных методов и приёмов в условиях конкретного предприятия, а также контроль и оценку эффективности рисковой деятельности.

С хема процесса управления рисками

Определение целей

организации

А нализ неопределён-

н ости

В ыбор стратегии по- Анализ факторов Оценка уровня

в едения риска риска

- Выбор методов управле-

ния риском

Организация применения

методов управления риском

Контроль и оценка эффективности

Определение целей организации – это основополагающий момент риск-менеджмента, так как главная цель организации задаёт не только основные ориентиры её деятельности, но и одновременно определяет цели риска.

Анализ неопределенности связан с выявлением факторов неопределённости, то есть условий, создающих неопределённость в процессе достижения целей. Факторы неопределённости могут быть внутренние и внешние. Внешние, например, нестабильность политической ситуации, изменение законодательства, непредвиденные действия конкурентов, изменение конъюнктуры рынка и т.д. Внутренние, например, применение новых технологий, непредвиденные изменения в процессе производства, низкая квалификация работников и т.д.

По выявленным факторам неопределённости выбирается стратегия поведения предприятия, то есть стратегия управления риском. Возможны 3 варианта стратегии управления риском:

1. Избегание риска. Принимаются решения, исключающие возникновение рисковой ситуации.

2. Ограничение риска. Принимаются решения, не исключающие риск, но минимизирующие потери и повышающие вероятность получения выгоды.

3. Передача риска. Принимаются решения, направленные на компенсацию потерь при наступлении рисковых ситуаций.

По выявленным факторам неопределённости оценивается уровень риска. Факторы риска – это внутренние и внешние условия предприятия, способствующие наступлению рисковой ситуации. По каждому фактору проводится оценка уровня риска. При оценке возможны 2 подхода:

1. качественный – уровень риска субъективно оценивается человеком, принимающим решение. Вероятность наступления рисковой ситуации он определяет с помощью интуиции, аналогий и собственного опыта.

2. Количественный – уровень риска оценивается с помощью методов математической статистики и теории вероятности.

Процедура оценки:

1. Определяется вероятность наступления рисковой ситуации:

где Р_i – вероятность наступления i-той ситуации; f_i - частота возникновения i-той ситуации в прошлом; F_i – количество наблюдений за i-той ситуацией.

2. Определяется средняя ожидаемая отдача от каждого варианта решения с учётом вероятности наступления рисковых ситуаций:

где - средняя ожидаемая отдача от данного варианта решения; n – количество рассматриваемых рисковых ситуаций; Р_i – вероятность наступления i-той ситуации; _i – отдача от решения при условии наступления i-той ситуации.

3. Определяется степень риска по каждому варианту решения:

4. Сравнение степени рискованности вариантов решения:

Коэффициент вариации ( ) определяет величину риска на единицу ожидаемой отдачи, поэтому предпочтительным считается тот вариант решения, у которого коэффициент вариации меньше.

Выбор методов управления риском. Методы выбираются исходя из выявленных факторов риска, уровня риска и принятой стратегии управления риском.

Стратегия избегания риска представлена отказом от рисковых проектов, инвестиций, партнёров и клиентов. Но при этом теряется шанс получения доходов от спекулятивных рисков.

Стратегия ограничения риска представлена методами, снижающими неблагоприятное влияние рисковых факторов на результаты решения. Например, метод лимитирования - принимаемый риск ограничивается с помощью установления предельно-допустимых значений показателей, используемых при принятии решения (ограничение объёма портфеля заказов, установление экспортных квот).

Стратегия передачи риска представлена методами, направленными на компенсацию потерь при наступлении рисковых ситуаций. Здесь наиболее известны 2 группы методов. В первой – методы диссипации риска, то есть рассеивания риска, например, диверсификация или хеджирование. При диверсификации инвестируемые средства распределяются между различными объектами вложения, и убытки на одном объекте могут быть компенсированы выгодно на другом.