31. Привлечение финансирования путем выпуска эмиссионных ценных бумаг. Требования к эмитенту. Обеспечение интересов инвесторов.

ФЗ «О рынке ценных бумаг» -> глава 5. Эмиссия ценных бумаг -> ст. 19. Процедура эмиссии

Процедура эмиссии ценных бумаг включает в себя следующие этапы:

(1) принятие решения о размещении эмиссионных ценных бумаг

(2) утверждение решения о выпуске (дополнительном выпуске) эмиссионных ценных бумаг

(3) государственная регистрация выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг ИЛИ присвоение выпуску идентификационного номера

(4) размещение эмиссионных ценных бумаг

(5) государственная регистрация отчета об итогах выпуска ИЛИ предоставление уведомления об итогах выпуска эмиссионных ценных бумаг

Процедура эмиссии государственных и муниципальных ценных бумаг, а также условия их размещения регулируются федеральными законами (ФЗ «Об особенностях эмиссии и обращения государственных и муниципальных ценных бумаг») или в порядке, установленном федеральными законами.

При учреждении акционерного общества размещение акций (4) осуществляется ДО государственной регистрации их выпуска (3), а государственная регистрация отчета об итогах выпуска акций (5) – одновременно с государственной регистраций выпуска акций (3).

Процедура эмиссии ценных бумаг может сопровождаться, а в случаях, предусмотренных настоящим ФЗ, должна сопровождаться регистрацией проспекта ценных бумаг. В случае, если процедура не сопровождалась регистрацией проспекта, он может быть зарегистрирован впоследствии.

ФЗ «О рынке ценных бумаг» -> глава 5. Эмиссия ценных бумаг -> ст. 20. Государственная регистрация выпусков эмиссионных ценных бумаг

1. Государственная регистрация выпусков эмиссионных ценных бумаг осуществляется Банком России, а также регистрирующим органом, определенным ФЗ.

2. Государственная регистрация выпуска ЭЦБ осуществляется на основании заявления эмитента о государственной регистрации выпуска ЭЦБ. К заявлению прилагаются: (1) решение о выпуске ЭЦБ; (2) документы, подтверждающие соблюдение требований законодательства; (3) проспект ценных бумаг (если в соответствии с законом регистрация выпуска ценных бумаг должна сопровождаться регистрацией проспекта).

3. Банк России обязан осуществить регистрацию выпуска ценных бумаг или принять мотивированное решение об отказе в следующий срок с даты получения документов, представленных для государственной регистрации:

• 20 дней;

• 30 дней (если регистрация выпуска ценных бумаг сопровождается регистрацией проспекта ценных бумаг);

• 10 рабочих дней (в случае предварительного рассмотрения по заявлению эмитента, то есть если Банк России ранее уже принял решение о соответствии или несоответствии документов требованиям законодательства по результатам предварительного рассмотрения документов, а эмитент устранил все несоответствия)