5) Методологические подходы к оценке кредитных рисков.

Кредитный риск представляет собой риск невыполнения кредитных обязательств перед кредитной организацией третьей стороной. Для оценки степени риска используется качественный и количественный анализ. Качественный анализ — это анализ источников и потенциальных зон риска, определяемых его факторами. Поэтому качественный анализ опирается на четкое выделение факторов, перечень которых специфичен для каждого вида банковского риска. Количественный анализ риска преследует цель численно определить, т.е. формализовать степень риска. Традиционно Кредитный риск рассматривается в разрезе каждого конкретного заемщика. Коммерческим банком проводится анализ риска заемщика на предмет его способности выполнять взятые на себя кредитные обязательства.Прежде всего, это методики, основанные на анализе финансовых коэффициентов заемщика, целью которых является оценка его финансового состояния. Также проводится экспертная оценка качественных показателей. Классический подход к оценке кредитного риска коммерческого банка базируется на стандартной оценке кредитоспособности заемщика и присвоения ему внутреннего кредитного рейтинга. Данный подход соответствует рекомендациям, приведенным в Базельском соглашении.Данная система присвоения внутренних кредитных рейтингов дает возможность коммерческим банкам относительно точно оценить кредитный риск и величину капитала для его покрытия. В зависимости от уровня риска каждый заемщик классифицируется по шкале категорий риска. Также существует большое количество моделей, использующих сложный математический аппарат для оценки кредитного риска. Модели «сверху вниз» (Модель Credit Portfolio View ) применяются для больших однородных групп заемщиков. Величина кредитного риска оценивается путем построения распределения вероятностей убытков для портфеля в целом на основе исторических данных. По каждой однородной группе заемщиков. Существенным недостатком является его упрощенность и нечувствительность к постепенным изменениям в структуре однородных групп. Когда портфель активов имеет разнородную структуру, коммерческие банки оценивают кредитный риск методом «снизу вверх» (Модель CreditMetrics, Moody’s KMV Portfolio Manager, CreditRisk+). Кредитный риск оценивается на уровне конкретного инструмента и индивидуального заемщика путем анализа его характеристик, финансового положения и перспектив. Для оценки совокупного риска портфеля величины рисков по индивидуальным заемщикам агрегируются с учетом эффектов корреляции. Моделирование кредитного риска «снизу вверх» позволяет оценить «вклады» элементов портфеля в совокупный риск и управлять риском портфеля на уровне отдельных контрагентов или факторов риска. Единственным кредитным событием, рассматриваемым в моделях оценки потерь при дефолте, является только объявление дефолта контрагентом.В моделях переоценки по рыночной стоимости объектом анализа являются изменения рыночной стоимости актива, вызванные факторами как рыночного, так и кредитного риска, включая изменения кредитного рейтинга и дефолт. Этот тип моделей дает более объективную картину риска с горизонтом расчета, равным периоду ликвидации актива. Условные модели оценивают вероятность дефолта контрагента с учетом отраслевых имакроэкономических факторов, которые оказывают существенное влияние на частоту банкротств. В безусловных моделях вероятность дефолта обычно не зависит от состояния Внешней среды и определяется преимущественно «внутренними» характеристиками заемщика и кредитного продукта. В структурных моделях процесс наступления дефолта является эндогенным, то есть представляется в явном виде,Дефолт происходит тогда, когда активы компании- заемщика снижаются до определенного порогового уровня по отношению к обязательствам, при этом процесс изменения стоимости активов во времени описывается некоторым случайным процессом.Модели«сокращенной формы» опираются на предположения о характере поведения рыночных цен долговых обязательств компании.Модели « сокращенной формы » используют уже готовые оценки актуарных вероятностей дефолта и уровней возмещения, рассматривая процесс наступления дефолта как экзогенный.

6) Классификация кредитного риска .Кредитный риск представляет собой риск невыполнения кредитных обязательств перед кредитной организацией третьей стороной. В зависимости от сферы действия факторов выделяются внутренние и внешние кредитные риски. От степени связи факторов с деятельностью банка - кредитный риск, зависимый или не зависимый от деятельности банка. Кредитные риски, зависимые от деятельности банка, с учетом ее масштабов делятся на фундаментальные (связанные с принятием решений менеджерами, занимающимися управлением активными и пассивными операциями); коммерческие (связанные с направлением деятельности ЦФО); индивидуальные и совокупные (риск кредитного портфеля, риск совокупности операций кредитного характера).К фундаментальным кредитным рискам относятся риски, связанные со стандартами маржи залога, принятием решений о выдаче ссуд заемщикам, не отвечающим стандартам банка, а также являющиеся следствием процентного и валютного риска банка и т.д.Коммерческие риски связаны с кредитной политикой в отношении малого бизнеса, крупных и средних клиентов - юридических и физических лиц, с отдельными направлениями кредитной деятельности банка. Индивидуальные кредитные риски включают риск кредитного продукта, услуги, операции (сделки), а также риск заемщика или другого контрагента Факторами риска кредитного продукта (услуги) являются, во-первых, его соответствие потребностям заемщика (особенно по сроку и сумме); во-вторых, факторы делового риска, вытекающие из содержания кредитуемого мероприятия; в-третьих, надежность источников погашения; в-четвертых, достаточность и качество обеспечения. Факторами кредитного риска заемщика является его репутация, включая уровень менеджмента, эффективность деятельности, отраслевая принадлежность, профессионализм банковских работников в оценке кредитоспособности заемщика, достаточность капитала, степень ликвидности баланса и т.д.   В зависимости от типа заемщика  кредитный риск делят на риск страны, возникающий при зарубежном кредитовании, риск кредитования юридических лиц и риск кредитования физических лиц. Риск страны (региона) – риск того, что все или большинство экономических агентов в конкретном государстве не смогут по какой-либо причине выполнить свои международные обязательства.  По характеру проявления различают моральный, деловой, финансовый типы риска и риск обеспечения.Данные типы кредитного риска принадлежат к сфере деятельности конкретного заемщика. Моральный риск присущ клиентам с отрицательной деловой репутацией. Деловой риск оценивается на основании данных о развитии отрасли, в которой работает предприятие. Финансовый риск  выявляется при осуществлении анализа финансового состояния предприятия. Риск обеспечения характеризуется наступлением возможной угрозы затруднения реализации заложенного имущества из-за низкой ликвидности либо завышенной залоговой стоимости.В зависимости от степени риска выделяют высокий, средний и низкий уровни кредитного риска.В зависимости от степени управляемости различают локализованные риски (выявленные и контролируемые) и нелокализованные риски, возможности управления которым ограничены.В зависимости от характера действий заемщика выделяют риск неуплаты процентов или суммы основного долга, нецелевое использование кредита, препятствование банковскому контролю и другие нарушения условий банковского договора.Риск доступности кредита характеризуется отсутствием у кредитора средств для выдачи ссуды. Риск досрочного платежа по кредиту связан с досрочным погашением кредита, которое приводит к получению меньшей прибили от инвестирования.Риск концентрации – это риск неадекватного распределения кредитного портфеля банка между разными отраслями промышленности, регионами и клиентами, который может привести к значительным потерям. Преимущественное кредитование компаний в экономически нестабильной отрасли промышленности повышает риск концентрации.Риск завершения операции возникает в том случае, если клиент банка либо не выполняет свои обязательства либо выполняет их с опозданием.