Глава III. Роль банков в экономике

Банк - это организация, предоставляющая услуги для населения по открытию вкладов и предоставлению кредитов. Банки необходимы для управления финансами населения. Предоставляют деньги бизнесу, кредиты предпринимателям, и процентные ставки населению.

Как частные предприятия банки зарабатывают деньги и увеличивают свой капитал, налаживают связи с другими организациями, обеспечивая стабильное развитие и управление частью банковского сектора. Эти задачи могут выполняться предоставлением востребованных услуг, содействием предприятиям, решением сложившихся проблем.

Банки также являются инструментом управления экономикой. Решают важные отраслевые задачи, региональные проблемы. Стабильность и защита населения от инфляции и кризиса - осуществляется в том числе банками.

Банки поддерживают бизнес, так как бизнес является источником доходов. Банки работают с финансовыми средствами и управляют финансами. Осуществляя кредитную деятельность, банки решают свои задачи привлечения финансовых ресурсов.

Финансовая деятельность бизнеса, оплата услуг, взаиморасчеты также проводятся в безналичной форме расчетов. Банки позволяют проводить финансовые операции между компаниями, а также выплачивать зарплату рабочим.

Работая с населением, банки выдают кредиты на бизнес, на жизнь, на приобретение автомобилей, жилья. Ипотека - это форма долговременного залога, при котором заемщик закладывает имущество, стоимость которого способно покрыть сумму залога. Банки предоставляют различные программы ипотеки. Эти программы должны решать задачи улучшения уровня жизни населения.

Накопление капитала и сбережение денежных средств выполняют банки. Вкладчикам банки предлагают процентные ставки по рублевым вкладам для взаимовыгодного сотрудничества. Банки выполняют перераспределение денежных средств и предоставляют деньги для развития бизнеса, платят вкладчикам проценты. Тем, кто хочет хранить деньги в иностранной валюте, будет интересно предложение получать проценты по вкладам в евро. Возможно, накопления в иностранной валюте будут выгодными.

Для крупных компаний банки предоставляют услуги выпуска, продажи, покупки, хранения ценных бумаг. Это еще один инструмент, с помощью которого компании могут управлять своими финансами, привлекать денежные средства.

Таким образом, банки выполняют функции управления финансами и предоставляют свои услуги населению и бизнесу. Банки работают с привлеченными финансовыми средствами, и действуют ради своей выгоды и накопления капитала. Банки поддерживают бизнес, делают возможным накопление и сохранение денежных средств населения.

Работая в сфере экономики, банки предоставляют возможности взаимодействия и сотрудничества регионов и стран, налаживания торговых отношений, обеспечивают бизнес финансовыми инструментами, связывают бизнес регионов и делают возможным организациям и компаниям вступать в долговременные отношения.

3.1. Регулирование денежной массы

Основными задачами регулирования денежной массы явля­ются оптимизация количества денег в обращении, вытеснение денежных суррогатов. В нормальной экономике и естественных рыночных условиях количество платежных средств регулируется объемом выпуска продукции и изменением цен.

К. Маркс вывел формулу количества денег в обращении при равновесии на рынке и продаже за живые деньги. Оно опреде­ляется как сумма цен товаров минус товары, проданные в кре­дит, плюс деньги, необходимые для наступивших платежей, ми­нус взаимопогашающиеся платежи и обратно пропорционально скорости обращения одноименных денежных единиц.

Если бумажных денег выпускается больше, чем необходимо для обращения полноценных денег, сумма цен товаров соот­ветственно увеличивается. Рынок приравнивает бумажные деньги к тому количеству полноценных денег, которое они ре­ально представляют.

Денег в обращении всегда столько, сколько нужно, каков спрос на национальную» валюту. При наличии спроса денежная масса растет без дополнительной эмиссии (действие мультипли­катора). Но платежеспособный, т.е. оплаченный товарами, спрос на рубли, естественно, искажается, если можно за товар запла­тить чем-либо другим.

В формуле рыночного равновесия, известной как уравнение Фишера: MV = PQ, при бартерных операциях количество денег (М) можно разделить на две части: реальные деньги (М₂) и за­менители (М_х), тогда М = М₂ + М_х. Вытеснить М_х можно только эмиссией.

Скорость обращения денег (V) зависит от соотношения склонности населения к потреблению и сбережению; если склонность к сбережению понижается, то вклады в банках уменьшаются. Денежное сжатие приводит к замедлению скоро­сти обращения денег, что следует из преобразования вышепри­веденной формулы:

 

 

Чем меньше знаменатель, тем больше результат, т.е. длиннее цикл оборота денег. Замедление скорости обращения вызывает рост спроса на деньги:

 

 

Чем меньше скорость оборота (знаменатель), тем больше их требуется для обращения. Такой результат не наблюдается, лишь если при сокращении денежной массы снижаются рыночные це­ны. Следовательно, в сжатии денежной массы заложено противо­речие, и если оно не разрешается, то появляется диспропорция между материальными и денежными ресурсами, прерывается де­нежное обращение, растут неплатежи, в том числе и в бюджет, из бюджета, между хозяйствующими субъектами, т.е. наступает пла­тежный кризис в сфере частных и государственных финансов. В производственном секторе это ведет к нехватке оборотных средств, угнетению деловой активности.

Объемы денежной массы регулирует Банк России, используя инструменты денежно-кредитной политики. Банк России и Минфин России разрабатывают баланс денежной сферы с уче­том сводного баланса коммерческих банков. Баланс в обобщен­ном виде показывает динамику денежных потоков, которые должны регулироваться исходя из потребностей экономики.

Для анализа движения денег используются показатели соста­ва и структуры денежной массы, включающей следующие де­нежные агрегаты:

 

Агрегаты	Характеристика агрегатов
М0      Ml      М2 М3		Наличные деньги в обращении вне банковской сферы М0 + средства предприятий на расчетных счетах в бан­ках, депозиты населения до востребования, средства страховых компаний Ml + срочные депозиты населения в банках, компенса­ции, краткосрочные государственные обязательства М2 + сертификаты, обязательные государственные займы

 

Ml — денежная база, т.е. деньги, выпущенные Банком Рос­сии (без учета наличности в хранилищах), включая обязатель­ные резервы коммерческих банков в Банке России. Ее динами­ка определяется политикой Банка России по кредитованию коммерческих банков, операциями на вторичном РЦБ и валют­ном рынке.

М2 — денежная масса, т.е. наличные и безналичные деньги, принята в качестве основного показателя денежного обращения, монетизации экономики.

Объем денежной массы определяется на основе выявления корреляции между динамикой ВВП и денежным предложением, учитывается скорость обращения денег. 

В мировой практике применяется норматив монетизации (отно­шение количества денег к ВВП) — 60—80%. В Швейцарии она составляет 138%, США — 120, Японии — 112, Китае — 110, Ве­ликобритании — 109, Германии — 67; в бывшем СССР— 70%; в России — 14%.

Высокая монетизация объясняется свободной конвертацией валюты с оседанием ее за рубежом. В России количество денег соответствует реальным экономическим отношениям. Банк Рос­сии удовлетворяет спрос на деньги и имеет запасы наличности.

Структура денежной массы выявляет также соотношение между наличными и безналичными деньгами (табл.3). Более 40% денежной массы приходится на наличные деньги (в разви­тых странах — 4%), такой высокий показатель создает условия для роста теневого сектора, уклонения от уплаты налогов, за­трудняет эффективное регулирование денежных потоков.

Таблица 3. Объем и структура М2 в 1998 г.

Показатель	Сумма, млрд руб.	%
Наличные деньги в обращении	170,0	41,9
Расчетные и текущие счета предприятий	96,0	23,6
Срочные депозиты	140,0	34,5
Итого	406,0	100

В стране обращаются как минимум 4 средства платежа: рубль, доллар, бартер, зачет. И это вызывает сбои в денежном обращении. Так, при сокращении денежной массы и росте объема наличных денег последние переводятся в иностранную ва­люту. Наличных долларов обращается в 2 раза больше наличных рублей (по курсу), 2/3 сбережений население хранит в долларах. Важным средством регулирования денежного обращения явля­ется эмиссионная политика. В макроэкономическом смысле эмиссия — это устранение кассового разрыва. На основе анали­за финансового баланса страны выявляется недостающая сумма денег, которая вписывается в доходную часть бюджета, распре­деляется по статьям, после этого могут печататься дополнитель­но денежные знаки.

Доля «живых» денег в расчетах за январь 2000 г. составила: по системе РАО «ЕЭС России» 32,5%; ОАО «Газпром» — 18; МПС России — 60,5, по трем есте­ственным монополиям в целом — 32,6%.

Эмиссия необходима при любой модели развития. В плано­вой экономике кассовый разрыв обычно обусловливается по­требностями производства. При переходе к рынку эмиссия ото­рвалась от реального сектора, денежные ресурсы стали обслужи­вать в основном операции на финансовых рынках. И при ненадежном государственном регулировании финансовых рын­ков, когда кредиты под оборотные средства предприятиям ока­зываются на валютном рынке, возможен рост инфляции.