Выводы:
1) Как видно из таблицы коэффициент автономии в 2009,2010,2011 годах чуть меньше оптимального значения. Это свидетельствует о нестабильности и зависимости предприятия от внешних кредиторов.
За 2011 год меньше норматива 0,31<0,5
За 2010 год меньше норматива 0,34<0,5
За 2009 год меньше норматива 0,36< 0,5
Динамика: Коэффициент автономии (финансовой независимости) демонстрирует отрицательную динамику. Это характеризует предприятие как предприятие, обладающее финансовой зависимостью.
2) Что касается коэффициента финансовой устойчивости, то он
За 2011 год меньше норматива 0,44<0,7
За 2010 год меньше норматива 0,42<0,7
За 2009 год меньше норматива 0,68<0,7
Динамика: Из рассчитанных коэффициентов за предыдущий и отчетный периоды видно, что ни за один период оптимального значения не достигнуто. Можно сделать вывод о том, что на исследуемом предприятии нет устойчивого финансового состояния.
3) Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала (финансовый леверидж):
За 2011 год 2,18>1
За 2010 год 1,91>1
За 2009 год 1,74>1
Динамика: Коэффициент леверидж характеризует степень риска инвестированных финансовых ресурсов. В 2011, 2010, 2009 году коэффициент превышает оптимальное значение, т.е. в эти года у предприятия было много займов и оно находилось в рискованной ситуации, что могло привести к банкротству. Также высокий коэффициент показывает, что у предприятия существует дефицит денег.
4) Коэффициент маневренности:
За 2011 год меньше нормативного значения -0,39<0,1
За 2010 год меньше нормативного значения -0,08<0,1
За 2009 год меньше нормативного значения 0,05 < 0,1
Динамика: Коэффициент маневренности показывает, какая часть собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т.е. вложена в оборотные активы, а какая капитализирована. Значение данного показателя не превышает норму. В данном случае коэффициент демонстрирует отрицательную динамику. Можно сказать, что предприятие не обладает достаточной маневренностью капитала.
5) Индекс постоянного актива
За 2011 год больше нормативного значения 1,39>1
За 2010 год больше нормативного значения 1,08>1
За 2009 год больше нормативного значения 1,95>1
Динамика: Индекс постоянного состава имеет оптимальное значение меньше или равно 1. При расчете видно, что ни в 2011,нив 2010, ни в 2009г. соответствия нет. По этому показателю финансовая устойчивость организации оценивается неудовлетворительно.
6) Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами:
За 2011 год меньше нормативного значения -0,21<0,1
За 2010 год меньше нормативного значения -0,05<0,1
За 2009 год меньше нормативного значения 0,03 <0,1
Динамика: Коэффициент обеспеченности собственных оборотных активов демонстрирует отрицательную динамику. Предприятие не обладает достаточной величиной собственных оборотных средств
Задание 3
По данным отчета о прибылях и убытках провести анализ состава, структуры и динамики доходов и расходов организации. Рассчитать коэффициент соотношения доходов и расходов организации.
Таблица 4 - Структурно-динамический анализ доходов и расходов организации
Показатель |
2011г. |
2010г. |
Изменение |
||||
тыс.руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
тыс. руб. |
% |
||
А |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
|
1.Доходы организации – всего, в том числе |
4538150 |
100 |
4135040 |
100 |
403110 |
0 |
|
1.1 Выручка (нетто) от продажи товаров, работ, услуг |
3811655 |
84 |
3432620 |
83,01 |
379035 |
0,99 |
|
1.2.Проценты к получению |
194166 |
4,3 |
198670 |
4,81 |
-4504 |
-0,51 |
|
1.3. Прочие доходы |
532329 |
11,7 |
503750 |
12,18 |
28579 |
-0,48 |
|
2. Расходы – всего, в том числе |
4527268 |
100 |
4120338 |
100 |
406930 |
0 |
|
2.1. Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг |
3695352 |
81,62 |
3273197 |
79,44 |
422155 |
2,18 |
|
2.2.Коммерческие расходы |
12258 |
0,27 |
11642 |
0,28 |
616 |
-0,01 |
|
2.3.Управленческие расходы |
2940 |
0,06 |
3110 |
0,07 |
-170 |
-0,01 |
|
2.4. проценты к уплате |
288296 |
6,37 |
401232 |
9,74 |
-112936 |
-3,37 |
|
2.5.Прочие расходы |
527714 |
11,66 |
418989 |
10,17 |
108725 |
1,49 |
|
2.6.Налог на прибыль |
708 |
0,02 |
12168 |
0,3 |
-11460 |
-0,28 |
|
3.Коэффициент соотношения доходов и расходов |
1,0024 |
|
1,0036 |
|
-0,0012 |
|
|
Коэф. Соотнош. дох. и расх.=дох./расх.=4538150/4527268=1,0024
По данным отчета о прибылях и убытках можно свидетельствовать о динамике состава структуры расходов и доходов предприятия. По данным табл. 4 можно свидетельствовать о том, что доходы 2011г. по сравнению с 2010 годом увеличились на 403110 тыс. руб. (4538150-4135040), что составляет 109,75% (4538150:4135040 х 100), т.е. доходы организации возросли на 9,75%.
Наибольший удельный вес в доходах организации занимает выручка от продаж (в 2010г. она составляла 83,01 %, а в 2011г. – 84 %). Как показывают данные таблицы 4, на все другие статьи доходов в общей сумме за 2011г. приходится 16%.
Расходы организации в 2011 году также увеличились по сравнению с 2010 годом на 406930 тыс. руб.(4527268-4120338), что составляет 109,87% (45272680/4120338)*100% т.е. расходы организации возрасли на 9,87%.
Так, себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг в 2010году составила 4120338 тыс. руб. или 79,44% от общей суммы расходов, коммерческие расходы 0,28%; управленческие расходы 0,07%, прочие расходы 10,17%, а в 2011 году соответственно 3695352 тыс. руб. или 81,62% от общей суммы расходов, 0,27%, 0,06%, 11,66%, что свидетельствует об увеличении себестоимости проданных товаров, продукции, работ, услуг на 2,18% и сокращении всех остальных расходов представленных в таблице.
В целом доходы организации превышают ее расходы. Коэффициент соотношения доходов и расходов составляет:
в 2010году – 1,0036,
в 2011году - 1,0024,
В 2011 году доходы и расходы организации выросли практически одинаково на 9,75% и 9,87% соответственно. Вообще, следует отметить, что вся структура доходов и расходов изменилась незначительно, что говорит о стабильности работы предприятия. Небольшое превышение темпов роста расходов над темпами роста доходов привело к уменьшению коэффициента соотношения доходов и расходов предприятия на 0,0012.
аналитический баланс доход рентабельность