37. Риски в производственно-хозяйственной деятельности организации и пути их снижения.

Деятельность практически любого субъекта в рыночной экономике осуществляется в условиях неопределенности и изменчивости как внешней, так и внутренней среды. На практике не существует бизнеса без риска.

Как экономическая категория риск представляет собой событие, которое может произойти или не произойти. В случае свершения такого события возможны три экономических результата: отрицательный, нулевой либо положительный.

Под хозяйственным (предпринимательским) риском понимают угрозу, опасность возникновения ущерба в любых видах деятельности, связанной с производством и реализацией продукции, выражающуюся в полной или частичной потере ресурсов, нанесении нравственного и социального ущерба.

В бизнес-планировании под риском следует понимать возможность недостижения значения оценочных критериев в процессе реализации деловой и(или) функциональной стратегий.

Важнейшим признаком, который положен в основу классификации рисков коммерческих организаций, является сфера ее деятельности: производственная, финансовая, инновационная, инвестиционная, коммерческая.

Производственный риск связан с выпуском продукции и оказанием услуг, осуществлением любых видов производственной деятельности. Коммерческий риск возникает в процессе реализации товаров и услуг, произведенных или закупленных предпринимателем. Финансовый риск возможен в сфере отношений предприятия с банками и другими финансовыми институтами. Чаще всего измеряется отношением заемных средств к собственным.

В Правилах по разработке бизнес-планов инвестиционных проектов кроме названных видов риска рекомендуется рассчитывать организационные риски, технологические, экономические, экологические риски.

В зависимости от величины потерь, возникающих в процессе производства и реализации продукции (по степени допустимости), выделяют:

• -допустимый риск –когда вероятность потерь существует, но их размер не превышает ожидаемой прибыли. -критический риск характеризуется величиной потерь, превышающих величину ожидаемой прибыли. катастрофический риск – характеризуется величиной потерь соизмеримой с размером имущества предприятия.

Оценка риска – одна из наиболее сложных проблем теории рисков. Риск – это в большинстве случаев неопределенность, имеющая ту или иную вероятность.

Любой предпринимательский риск имеет три параметра:

• размер риска – размер возможных потерь при осуществлении проекта;

• вероятность наступления риска;

• разработка мер по минимизации ущерба.

Риск в бизнес-планировании может измеряться абсолютной или относительной величиной убытков и потерь. В настоящее время на практике величина риска определяется как отношение возможных потерь в стоимостном выражении к общей стоимости всего капитала по формуле

Р = П / К ≤ 1,

где Р – величина риска; П –возможные потери в стоимостном выражении; К – стоимость общего капитала предприятия.

Величина риска колеблется в диапазоне от 0 до 1. Чем выше риск, тем большие потери понесет организация при стечении неблагоприятных условий. При величине риска равным 1 наступает банкротство. В зависимости от величины потерь, возникающих в процессе производства и реализации продукции, выделяют зоны риска: допустимого риска, зону критического риска и зону катастрофического риска.

Риск вероятностная категория, поэтому с научных позиций его следует измерять как вероятность возникновения определенного уровня потерь. Для оценки рисков в бизнес-планировании чаще используется показатель степени риска - мера вероятности неосуществления намеченного мероприятия или недостижение намечаемого уровня прибыли, дохода.

Для оценки риска в бизнес-планировании используются различные методы: статистические, аналитические, экспертных оценок, метод аналогий, оценки платежеспособности и финансовой устойчивости. Для инвестиционных проектов чаще используются: дерево решений, корректировка нормы дисконта, анализ чувствительности и проверка устойчивости и др.

С целью выявления и снижения риска инвестиционных проектов, компенсации неизбежных погрешностей в расчетах, возникающих вследствие высокой степени неопределенности исходных данных, а также макроэкономических показателей в прогнозируемом периоде, должен проводиться многофакторный анализ чувствительности проекта. Оценивается степень его чувствительности к изменениям входных показателей: цены, объема производства, элементов затрат, капитальных вложений, условий финансирования и иных факторов, определяются пороговые показатели, при которых в рассматриваемом горизонте расчета обеспечивается эффективность проекта. Исходя из специфики проекта выбираются наиболее подверженные изменениям параметры.

В Республике Беларусь согласно Правилам метод анализа чувствительности рекомендован в качестве основного при анализе рисков проекта

После выделения наиболее существенных рисков логическим завершением данного раздела бизнес-плана должны стать предполагаемые меры по их профилактике и снижению.

Основными методами снижения риска в практике бизнес-планирования рассматриваются: диверсификация, страхование, лимитирование, резервирование средств на покрытие непредвиденных расходов, распределение риска, получение большей информации о предстоящем выборе и результатах.

Диверсификация – распределение капиталовложений между разнообразными видами деятельности. Убытки по одному виду деятельности могут быть покрыты за счет другого.

Страхование – это передача определенных рисков страхований компании, которая и возмещает убытки при наступлении страховых случаев из специальных страховых фондов. Страхование позволяет значительно снизить уровень хозяйственного риска.

Резервирование средств – заключается в создании резервов ресурсов на покрытие непредвиденных расходов, за счет которых компенсируется риск, возникающий в процессе реализации планов.

Лимитирование предполагает установление лимита определенных сумм расходов, продажи в кредит, вложения капитала и т.п.

После выбора и обоснования того или иного метода снижения и защиты от рисков, разрабатывается механизм, оцениваются потребности и особенности их практического применения.