Вопрос 5. Определение потребности в оборотных средствах

В процессе разработки финансового плана производится расчет потребности в оборотных средствах.

Оборотные средства – это совокупность оборотных производственных фондов и фондов обращения в денежном выражении, постоянно находящихся в движении и предназначенных для обеспечения бесперебойного процесса производства продукции и ее реализации.

Оборотные средства предприятия заложены в производственных запасах, производстве и обращении.

Средства производственных запасов включают вложения в запасы сырья и основных материалов, покупных полуфабрикатов и комплектующих изделий, вспомогательных материалов, топлива, тары, малоценных и быстроизнашивающихся предметов, приспособлений и инвентаря, а так же запасных частей для текущего ремонта.

К оборотным средствам в производстве относят: стоимость остатков незавершенного производства и полуфабрикатов собственного изготовления и расходы будущих периодов.

Средства обращения включают вложения в готовую продукцию на складе, отгруженную, но не оплаченную в срок покупателями денежные средства в кассе, на расчетном счете в банке, средства в расчетах.

Оборотные средства делятся на нормируемые и ненормируемые.

К нормируемым относят средства, вложенные во все виды вышеуказанных запасов, а также оборотные средства в производстве и запасы готовой продукции на складе.

Оборотные средства в виде дебиторской задолженности, денежных средств не подлежат нормированию и называются ненормируемыми.

По способу образования и пополнения оборотных средств они делятся на собственные и заемные.

Собственные оборотные средства – это средства, выделяемые государством или собственником бизнеса или предприятию и пополняемые в дальнейшем за счет собственных средств (из прибыли).

Средства, полученные предприятием в форме банковского кредита, называются заемными.

Объем оборотных средств должен быть достаточным для производства продукции в необходимом количестве и одновременно не ведущим к увеличению издержек производства за счет образования сверхнормативных запасов.

В общем виде нормативы собственных оборотных средств рассчитываются по формуле

НОбС=ОбС*Т_об/Т_пл

Т_пл – длительность планового периода, дни

Т_об-норма запаса для i-го элемента оборотных средств, дни

Потребность по основным материалам за год составляет 800 млрд. рублей. Норма запаса по основным материалам – 45 дней. Длительность планового периода – 360 дней.

НОбС = 100 млрд. руб.

Эффективность использования оборотных средств характеризуют следующие показатели:

1. Коэффициент оборачиваемости.

2. Длительность оборота оборотных средств.

Коэффициент оборачиваемости определяется:

РП – объем реализованной продукции;

ОсСср - - средний остаток оборотных средств.

Средний остаток оборотных средств за месяц определяется как среднеарифмитическая величина на начало и конец месяца.

Средний остаток оборотных средств за квартал определяется делением на 3 суммы трех среднемесячных остатков оборотных средств.

Средний остаток оборотных средств за год определяется делением на 4 суммы всех среднеквартальных остатков.

Этот показатель характеризует число кругооборотов, совершаемых оборотными средствами предприятия за определенный период или показывает объем реализованной продукции, приходящейся на 1 рубль оборотных средств.

Длительность одного оборота в днях определяется по формуле:

Тпл - число календарных в плановом периоде.

Чем меньше продолжительность одного оборота, тем больше оборотов совершают оборотные средства за плановый или отчетный период времени, тем больше продукции можно произвести и реализовать при той же сумме средств или высвободить их для выполнения других задач.