4. Финансовое планирование на предприятии

Финансовое планирование – планирование финансовых ресурсов и фондов денежных средств предприятия. Необходимость финансового планирования обусловлена относительной самостоятельностью движения денежных средств по отношению к материально-вещественным элементам.

Объектом финансового планирования являются финансовые ресурсы.

Цель финансового планирования – прогнозирование платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия.

Задачи финансового планирования:

1. Обеспечение производственного процесса необходимыми финансовыми ресурсами.

2. Установление финансовых отношений с бюджетом, банками.

3. Выявление направлений наиболее выгодных финансовых инвестиций.

4. Повышение прибыльности финансово-хозяйственной деятельности.

5. Контроль за образованием и расходованием денежных средств.

Планирование финансовых ресурсов производится через поступление их за счет различных источников, а также через регулирование состава и структуры фондов денежных средств.

Финансовое планирование осуществляется на пятилетний период, год, квартал. Соответственно этому различают перспективные (стратегические), текущие, оперативные планы.

Финансовый план – составная часть бизнес-плана предприятия.

Планирование может быть стратегическим и тактическим.

Стратегический финансовый план – форма реализации целей и задач предприятия, стратегии инвестиций и предполагаемых накоплений.

Основа стратегического финансового планирования – определение потребности в капитале для осуществления предпринимательской деятельности.

Тактический финансовый план – годовой баланс доходов и расходов предприятия, сметы образования и расходования денежных фондов, резервных фондов и других фондов.

Текущие финансовые планы разрабатываются на основе перспективных путем их конкретизации и детализации, производится конкретная увязка каждого вида вложений или фонда и источника их финансирования.

Оперативное финансовое планирование заключается в составлении и использовании платежного календаря.

Платежный календарь – подробный финансовый документ, отражающий оперативный денежный оборот предприятия.

В нем представлено движение денежных средств по их поступлению и использованию.

Платежный календарь обеспечивает оперативное финансирование, выполнение расчетных и платежных обязательств, финансирует изменения, происходящие в платежеспособном предприятии.

Платежный календарь позволяет отслеживать состояние собственных средств, а также привлекать в необходимых случаях банковский кредит.

С помощью платежного календаря контролируется составление смет затрат, издержек обращения и производства, выпуск продукции и ее реализация, а также уровень самоокупаемости и рентабельности.

5. Характеристика источников формирования финансовых ресурсов предприятия

По экономическому назначению различают финансовые ресурсы, обеспечивающие следующие направления деятельности предприятия: основная хозяйственная деятельность, воспроизводство основных фондов, материальное поощрение персонала, социальное развитие предприятия.

Основная цель финансовых ресурсов – построение эффективной системы управления финансами, направленной на достижение оптимальных уровней затрат и прибыли, а также повышение рентабельности ресурсов.

Финансовые ресурсы предприятия подразделяются на:

1. Средства, мобилизуемые на финансовом рынке, в которые входят кредитные инвестиции и продажа собственных ценных бумаг.

2. Собственные и приравненные к ним средства, в которые входят:

2.1.Доходы (от реализации продукции, финансовых операций и прочих внереализационных доходов).

2.2.Поступления (амортизационные отчисления, прирост устойчивых пассивов и другие виды поступлений).

3. Средства, поступающие в порядке перераспределения, в которые входят страховое возмещение, дивиденды и проценты по ценным бумагам.

Собственные средства предприятия торговли – финансовые ресурсы, принадлежащие ему на правах собственности и являющиеся экономической основой торгово-хозяйственной деятельности.

Собственные финансовые ресурсы, используемые на образование основных и оборотных средств предприятия характеризуют собственный капитал.

Структура собственного капитала:

1. Капитал первоначальный, предоставленный собственником: уставной капитал и премии на акции акционерного общества.

2. Прочие взносы юридических и физических лиц: целевое финансирование, взносы и пожертвования.

3. Заработанный капитал: резервы, накопленные предприятием (резервный капитал, накопленная прибыль и добавочный капитал).

Уставной капитал характеризует первоначальную сумму собственного капитала, направленную на создание предприятия и начало хозяйственной деятельности.

Резервный капитал – зарезервированная часть собственного капитала предприятия, используемая на следующие цели:

1. Покрытие убытков от торгово-хозяйственной деятельности.

2. Погашение облигаций акционерного общества.

3. Выкуп акций акционерного общества.

4. Выплату дивидендов на акции, принадлежащих собственнику (привилегированные акции).

Добавочный капитал – увеличение стоимости активов предприятия за счет появления новых либо возрастания учетной стоимости имеющихся активов в результате переоценок основных средств, эмиссионного дохода, положительных курсовых акций по вкладам иностранных инвесторов.

Реинвестированный (заработанный) капитал собственника формируется за счет прибыли, полученной в результате торгово-хозяйственной деятельности и направляется на создание фондов накопления (фонд развития предприятия и фонд материально-социального развития работников предприятия), нераспределенной прибыли – разница между суммой полученной прибыли в виде финансового результата отчетного периода и распределенной ее частью, включая уплату всех налогов, финансовых санкций, выплаты дивидендов на акции и финансирование фондов.

Источники формирования финансовых ресурсов предприятия подразделяются на собственные средства, заемные и привлеченные средства.

Собственные средства – чистая прибыль, амортизационные отчисления, прочие внутренние источники.

Заемные, привлеченные средства – кредиты и займы, устойчивые пассивы предприятия.

К устойчивым пассивам относятся расчеты с покупателями и заказчиками по полученным авансам, задолженность по зарплате работников предприятия и органов социального страхования, резервы предстоящих расходов и платежей, временно свободные средства специальных фондов.

Использование финансовых ресурсов предприятия:

1. Платежи – налоговые платежи в бюджет, во внебюджетные фонды, проценты банкам и кредитным организациям, возврат ссуд, страховые платежи.

2. Инвестирование – капитальные затраты, ценные бумаги, государственные займы.

3. Направление – на образование поощрительных фондов, социальных фондов, благотворительные цели, спонсорство.

капитала