Выводы:

1. Возвратность является конституциирующей чертой кредита. Другие признаки: платность, обеспеченность, срочность свойственны только некоторым разновидностям кредита (в частности банковским).

2. Кредит может быть платным или бесплатным (без процентов). Банки обязаны по закону давать процентный кредит. Эффективная ставка - все учтенные в комиссиях скрытые проценты. Рассрочка может быть дана магазином, не банком.

3. Кредит может быть предоставлен на неопределенный срок. Срочность - как правило признак банковского кредита, но не всегда. Онкольные кредиты (2 недели на возврат) - кредиты до востребования.

4. В кредит могут быть переданы не только деньги, но и вещи.

5. В кредит передаются не вещи или деньги с индивидуальными признаками, а определенное количество вещей определенной стоимости или деньги на определенную сумму. Поэтому возврат кредита осуществляется не теми же самыми вещами или деньгами, а вещами такого же рода и качества той же стоимости или деньгами на ту же сумму. Это отличает кредитные отношения от аренды, проката и лизинга.

6. Вещи и деньги, передаваемые в кредит, переходят в собственность к заемщику так.

7. В собственность к заемщику не переходит стоимость, заключенная в товарах и деньгах.

Формы кредита:

1. Денежная форма кредита - форма, при которой кредит предоставляется и возвращается деньгами.

2. Товарная форма

3. Смешанная форма

С точки зрения экономической науки кредит, займ и ссуда - синонимы.

С точки зрения гражданского кодекса это разные вещи.

Статья 689.

Ссуда - передача вещи одной стороной в безвозмездное пользование другой стороной, которая обязуется вернуть ту же вещь в том же состоянии с учетом нормального износа.

707 статья

Займ - передача одной стороной в собственность другой стороне денег или вещи с обязательством вернуть ту же сумму денег или равное количество полученных вещей того же рода и качества.

Формы кредита:

1. Исторически первой формой был ростовщический кредит. Ростовщики - храмы, монастыри, земельные собственники, купцы. Самым главным признаком ростовщического кредита является высокая ставка процента. 900% годовых. Любой кредит больше пяти процентов в России - ростовщический кредит (дорогой).

2. Коммерческий кредит - торговля. Кредит в отношениях купли- продажи товара. Коммерческий кредит возник как реакция на долговые отношения, возникающие между поставщиком и покупателем на базе особых условий продажи товаров в ходе торговых отношений. Кредитная сделка между товаропроизводителем (или торговой структуры (продавцами)) и покупателем. Как в случае предоставления продавцом покупателю отсрочки или рассрочки платежа за товар, так и в случае предоставления покупателем аванса продавцу.

Примеры типичных сделок коммерческого кредита: Фирма- производитель дает отсрочку платежа фирме производителю из этого товара сырья и комплектующих. Торговая фирма продает в рассрочку (магазины элитной продукции). Кредитование банка - не коммерческий кредит. Уплата взносов строительной компании в счет будущей постройки жилья - аванс. Ателье.

Выводы из определения коммерческого кредита:

1. Коммерческий кредит осуществляется в ходе торговых отношений и вне их существовать не может.

2. Коммерческий кредит имеет смешанную форму.

3. Цель коммерческого кредита - не извлечение прибыли, а в содействии быстрейшей реализации товара по цене, которая уже содержит прибыль производителя или торговца.

4. Коммерческий кредит носит краткосрочный характер. Максимум - шесть месяцев.

5. Коммерческий кредит связан с риском неплатежеспособности покупателя, поэтому он может оформляться векселем - ценная бумага, по которой можно требовать возврат долга.

3. Банковский кредит - заемное отношение мжеду кредитором - банком и заемщиком - любым лицом, строящиеся на принципах банковского кредитования. Принципы: возвратность, дифференцированность, обеспеченность, платность.

Обеспеченность - любой кредит предусматривает первичные и вторичные источники погашения:

Первичные: зарплата, пенсии, стипендия, доходы по ценным бумагам, будущие доходы бюджета, предприятия и прочее…

Вторичные - залог, поручительство, банковская гарантия, страхование риска невозврата кредита.

Принцип диффиренцированности - банк должен дифференцированно подходить к заемщикам.

Особенности банковского кредита:

1. В банковском кредите кредитор один - банк, заемщиками могут быть: физические, юридические лица, другие банки, международные финансовые кредитные организации, государство, короче все.

2. Банковский кредит исключительно имеет денежную форму.

3. В банковском кредите платность - федеральное требование законодательства.

4. Банковский кредит относительно не ограничен по суммам и срокам (относительно коммерческого)

5. Цель банковского кредита - извлечение прибыли. Под малый процент дают кредит сотрудникам банка.

4. Государственный кредит - совокупность финансовых кредитных отношений по поводам:

1. По поводу привлечения государством временно свободных денежных средств населения, предприятий, банков с целью покрытия бюджетного дефицита или для дополнительного финансирования потребностей общества сверх текущих возможностей государства. Государственные займы у экономики оформляются государственными ценными бумагами - облигации.

2. По поводу предоставления денежных средств на условиях возвратности, срочности и платности.

3. По поводу предоставления государственных гарантий, считающихся потенциальным государственным долгом.

5. Международный кредит - кредитные отношения, между государством, ЦБ, коммерческими банками населением, предприятиями и организациями одной страны и этими же экономическими субъектами другой страны.

Синдицированные кредиты. Росалмаз - 150 банков объединились, чтобы предоставить эту сумму.

Деньги обладают стоимостю так как при эмиссии - засчет обеспечением доллара,

Обеспечены всеми активами ЦБ,

Корридор рубля 32 28

Саммит г20 - Почему в США золотовалютные? - чтоб не своровали.

Репатриация - возвращение золота на родину.

70 года - Япония, франция, германия США,

МВФ. Мы можем печатать только за доллары. МЫ купили 10 долларов и можем печатать рублей на 10 долларов.

США хочет сократить расходы, увеличить налоги для покрытия гос долга. Обещают.

От доллара зависит и китай. В Китае около 4 триллионов долларов.

Высоколиквидные ценные бумаги могут выступать мировыми деньгами. 2008 год

Облигации казначейства США - самые надежные, выплачивается самый низкий процент.

Вольфрам и Китай. Китай хотел репатриировать золото из США. Оказалось, что пришло не золото, а вольфрам. Можно посмотреть.

ФРС - федеральная резервная система США. Это независимая организация 1913 год - она сформирована, и был договор, что она будет существовать ровно 100 лет.

Фискальный обрыв. 2011 - рынок падал, тк США могли понизить рейтинг, тогда Барак Обама решил поднять планку на 2013 год - сократить расходы, увеличить налоги. 31 декабря 2012 - они отсрочили до первого марта.

Секвестр - сокращение расходов.

Конец марта - государственный долг.

Статистика

2007 год 97 млрд

2013 год 975 млрд

Когда был секвестр - эта новость была подана с другой хорошей новостью - промышленный рынок США.

У США 7,7% безработных, они хотят 6%.

Сырьевой рынок не растет.

Они не девальвируют валюту. Покупают нефть за доллары.

Есть серии - для внешней торговли и внутренней.

Норвегия 2007 - пенсионный фонд - прогорели.

Казначейство - суть - управление ликвидности.

Авансирование - инвестиция в производство

Биллонные монеты - стоимость чеканки ниже номинала.

Ставка процента максимум - в период депрессии - все ценят деньги

CDS - кредитно-дефолтные… их очень много.

Казахские тенге - почта японии.

Федеральный резерв США не на прямую финансируют экономику, а дают банкам, а они уже должны ввести деньги в экономику.

Психология денег - доклад.

Ставка Либор - в лондоне ставка межбанковского кредита.

Сегменты рынка ссудного капитала:

1. Денежный рынок

2. Рынок МБК.

3. дисконтный рынок - рынок для облигаций, векселей

4. депозиты

5.

Электронные деньги - обязательство эмитента, которое должно быть выплачено наличными деньгами.

Виды эл денег:

1. На базе смарт-карт

2. На базе сетей

1. Фиатные деньги

2. Нефиатные деньги

БАНКОВСКАЯ СИСТЕМА И

ЕЕ ОСНОВНЫЕ УРОВНИ

На первом уровне системы находится ЦБ.

На Втором уровне - банки, их филиалы, представительства, ассоциации, отделения, дочерние структуры банков.

ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК.

История. ЦБ создавались рыночным и нерыночным путем.

Рыночный - когда сам собой выделялся крупный банк.

Нерыночный - ставило банк государство, давало эмиссионные функции. (из-за учащения кризиса банковской системы).

В России банк образовался нерыночным путем.

Только после реформы Витте - он был наделен функцией эмиссии.

1668 - первый ЦБ в Швеции.

1860г - Возник банк в России.

1978 - год официальной демонетизации золота.

Деятельность любых ЦБ подчинена одной или нескольким из следующих целей:

1. Содействие экономическому росту. Цель ЦБ США

2. Снижение безработицы.

3. Сокращение инфляции. Цель ЦБ России

4. Установление долгосрочного равновесия платежного баланса.

Целями деятельности Банка России -

1. защита и обеспечение устойчивости рубля (снижение инфляции) - неизменность покупательной силы потребительских товаров (а не валютный курс).

ЦБ путем снижения инфляции тормозит экономический рост (антибиотики, вирус).

2. Защита и укрепление банковской системы РФ.

3. Обеспечение бесперебойного функционирования платежной системы. Все платежи проходят через счета ЦБ. Получение прибыли не является целью деятельности банка России.

Статус ЦБ:

ЦБ - некоммерческая организация.

Является юридическим лицом.

По всем своим признакам функционирует в качестве государственной корпорации - не имеет членства и акционеров, учрежден на основе имущественного взноса в уставный капитал со стороны федеральных органов власти в размере трех миллиардов рублей.

Создан для осуществления социальных, управленческих или иных общественно полезных функций и целей.

А когда мы говорим о государственном банке, предприятиях, подразумеваем, что у государства там есть контрольный пакет акций.

ЦБ независим политически и финансово - правительство не может ему ничего навязать (но это так должно быть).

Банк России подотчетен государственной думе - значит, что он отчитывается, но он не зависим.

Кандидатуру представителя предлагает президент, а выбирает дума.

Банк России не отвечает по обязательствам государства, государство не отвечает по его обязательствам.

Банк России не принадлежит к органам государственной власти. Действует независимо от них Он не в праве выдавать кредиты государству.

Для решения своих задач и достижения целей ЦБ выполняет следующие функции:

1. Эмиссия наличных денег и организация системы их обращения - монополия ЦБ.

Коммерческие банки могут выпускать безналичные деньги, выдавая кредиты своим клиентам.