20/ Принципы ипотечного кредитования

Механизм функционирования, как

правило, таков:

- вкладчик заключает договор на сумму, которую он сам желает. Проценты, отчисляемые ежемесячно колеблются от 3 до 10 промилле от вложенной суммы.

- если вкладчик накопил 40-50% желаемой суммы в течение определенного времени, он приобретает право на получение займа

- займ рассчитывается, как правило, в размере разницы между накопленной суммой и суммой желаемой

Для упорядочивания распределения средств между вкладчиками проводится специальная котировка накопителей. Кто получает более высокую котировку, тот имеет, соответственно, «первое право» на получение денег.

Естественно, механизм работы строительно-сберегательных фондов или касс, который был дан выше, сильно упрощен, однако суть экономического явления именно такова.

Целевые жилищные накопления являются значительным фактором обеспечения жильем, получения собственности и, в конечном счете, забота о собственной старости. Со времен второй мировой войны строительные сберегательные кассы в Германии, где одноуровневая ипотека получила наибольшее распространение, предоставили населению более чем 1200 миллиардов ДМ на финансирование покупок квартир. Больше чем 9 миллионов вновь построенных квартир, 3 млн. купленных квартир, а также большое количество реноваций финансировались средствами этих сберегательных касс.

При всех частных изменениях, основная идея жилищно-строительных сбережений оставалась неизменной: типичным их преимуществом является комбинация систематического накопления собственного капитала при низких процентных ставках и финансирования стабильных жилищных займов. Регистрация в поземельной книге является достаточным условием, дополняющим финансирование ссуд на рынке долгосрочных капиталов.

Накопленный собственный капитал является основой для финансирования в известных пределах, постоянные проценты займов предлагают определенную безопасность в условиях роста рыночных процентов.

Обычно в практике одноуровнего ипотечного кредитования наблюдается незначительный рост процентов: так как в Германии на рынке долгосрочных капиталов за последние 15 лет проценты возросли всего лишь на 13 процентов – это является существенным преимуществом подобных кредитных и накопительных договоров.

Оценочный показатель – это ключевой инструмент последовательности распределения жилищно–сберегательных накоплений. Этот показатель указывается во всех клиентских договорах. К моменту следующего этапа распределения, как правило, рассчитывается актуальный ОП (с точностью до 3 знаков после запятой).

Договор с наивысшим показателем ставится первоочередным в данном периоде.

Порядок утвержденной последовательности договоров остается на весь период распределения – 3 месяца.

Сколько договоров в месяц будет удовлетворенно, зависит от того, насколько велика распределяемая масса в этом месяце и насколько она была израсходована по предшествующим договорам.

Договора, стоящие в последовательности позже всех, могут время от времени сортироваться и приобрести более высокий оценочный показатель.

Все договора, которые не были удовлетворены в течение трех месяцев, сдвигаются на следующий период распределения. Для этого утверждается новая последовательность договоров.

Договор, которым закончился предыдущий период, автоматически становится первым в новом периоде. Непременно этот договор получает более высокий оценочный показатель.