Раздел II. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия (афхд)

Тема 2.1. Общий анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия и организации.

Вопросы:

1. Задачи, основные направления и информационное обеспечение АФХД предприятия

2. Анализ качества и структуры пассивов предприятия

3. Анализ качества и структуры активов предприятия

4. Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия.

5. Оценка финансовой устойчивости предприятия.

Вопрос 1. Задачи, основные направления и информационное обеспечение афхд предприятия

Финансовая деятельность- это экономическая деятельность, связанная с образованием, распределение и использованием финансовых ресурсов.

Выделяется понятие финансовое состояние предприятия – совпадение или нарушение соответствия между финансовыми ресурсами и активами предприятия.

В банковской практике финансовое состояние предприятия оценивается при выдаче кредита, т.е анализируется кредитный риск и в основе данной оценки заложено изучение факторов (показателей), отражающих наличие размещения и использования финансовых ресурсов. К данным факторам относятся:

1. Деловая репутация, готовность погасить долг.

2. Оценка капитала заёмщика

3. Ликвидность баланса.

4. Качество активов и пассивов

5. Степень зависимости (независимости) предприятий от конъюнктуры рынка и внешних факторов.

Анализ финансового состояния предприятия – это часть финансового анализа.

Принято выделять два вида финансового анализа:

1. Внутренний анализ - проводится работниками предприятия.

2. Внешний анализ – проводится внешними пользователями.

Информационное обеспечение анализа- это следующие источники:

1. Бухгалтерская и статистическая отчетность – по ним проводится внешний анализ

2.Внутренние отчетные документы предприятия.

Основное содержание внешнего финансового анализа составляют:

1. Анализ абсолютных показателей прибыли;

2. Анализ относительных показателей рентабельности;

3. Анализ финансового состояния, рыночной устойчивости, ликвидности баланса и платежеспособности предприятия;

4. Анализ эффективности использования заемного капитал;

5. Рейтинговая оценка финансового состояния предприятия;

Аналитическая работа может проводиться в два этапа:

1. Предварительная оценка, т.е экспресс анализ финансового состояния

2. Детализированный анализ финансового состояния

Целью экспресс анализа является простая оценка финансового положения и динамики развития предприятия.

Оценка делается на основе чтения баланса.

Положительными моментами для предприятия являются:

1. Собственный капитал растет.

2. Дебиторская задолженность находится в соответствии с кредиторской.

3. Внеоборотные активы не превышают собственный капитал.

4. Величина запасов и затрат должна быть обеспечена собственными оборотными средствами, долгосрочными и краткосрочными кредитами и займами.

Перед проведением анализа следует скорректировать бухгалтерский баланс предприятия и сформировать аналитический баланс:

1. Следует исключить из общей суммы капитала: величину расходов будущих периодов (к. 216), собственные акции, выкупленные у акционеров (411);

2. Увеличить размеры материально-производственных запасов (220) на сумму НДС

3. Исключить из суммы материально-производственных запасов (210) стоимость товаров отгруженных (215) и на эту же сумму увеличить размер дебиторской задолженности (240);

4. Перенести из краткосрочных обязательств (V) в раздел Капитал и резервы (III) задолженность участников (учредителей0 по выплате доходов(630), доходы будущих периодов (640) и резервы предстоящих расходов (650);

5. Следует перенести дебиторскую задолженность, которая не может быть погашена не ранее, чем через 1 год(230) во Внеоборотные активы (I).

После формирования аналитического баланса проводится анализ финансового состояния предприятия по направлениям:

1. Оценка качества состава и структуры пассивов предприятия;

2. Оценка качества состава и структуры активов предприятия;

3. Оценка баланса на ликвидность и платежеспособность;

4. Оценка и анализ финансовой устойчивости предприятия;

5. Оценка прибыльности предприятия;

6. Оценка деловой активности предприятия;

7. Оценка кредитоспособности предприятия-заемщика банком.