- •Лекция № 1. Социально-экономическая сущность и функции финансов
- •1. Возникновение финансов
- •2. Понятие «финансы», их экономическая сущность
- •3. Функции финансов
- •4. Взаимосвязь финансов с другими категориями
- •5. Финансовый менеджмент
- •6. Финансовая политика
- •Лекция № 2. Финансовая система государства: ее инфраструктура и механизм функционирования
- •1. Общая характеристика финансовой системы
- •2. Финансовое обеспечение
- •3. Финансовый механизм
- •4. Налоги и налогообложение в национальной экономике
- •5. Государственный бюджет, его доходная и расходная части
- •Лекция № 3. Финансовая работа и финансовая служба на предприятии
- •1. Понятие финансовой работы на предприятии
- •2 Содержание финансовой работы на предприятии
- •1. Анализ финансовых результатов и факторный анализ рентабельности:
- •2. Анализ финансового состояния предприятия:
- •3. Цели и задачи финансовой службы.
- •4. Структура финансовой службы крупного предприятия
- •6. Функции финансового менеджмента
- •Лекция № 4. Финансовый менеджмент в системе организации финансов и его основные предпосылки
- •Вопрос 1. Роль финансового менеджмента в управлении организацией
- •Вопрос 2. Цель и задачи финансового менеджмента
- •Вопрос 3. Содержание финансового менеджмента
- •Лекция № 5. Сущность финасов предпритий
- •1 Понятие финансов предприятий
- •2 Место финансов предприятия в финансовой системе
- •3. Функции финансов предприятия
- •4 Понятие финансовых ресурсов предприятия
- •5 Элементы системы финансовых ресурсов предприятия
- •6 Денежные фонды и резервы предприятия
- •7 Функции финансовых ресурсов предприятия
- •8 Сущность организации системы финансов предприятия
- •Управляющая подсистема (субъект управления)
- •Управляемая подсистема (объект управления)
- •9 Методические основы проектирования системы финансов предприятия
- •Фазы управленческого цикла
- •10 Финансово-кредитные отношения предприятий
- •Лекция № 6. Финансовое обеспечение воспроизводственного процесса на предприятии
- •1 Состав основных фондов
- •2 Источники финансирования капитальных вложений
- •3 Амортизация и ее роль в воспроизводственном процессе
- •4 Кругооборот оборотных фондов
- •5 Источники финансирования оборотных фондов
- •6 Структура оборотных фондов
- •7 Определение потребности в оборотном капитале
- •Лекция № 7. Затраты, выручка и прибыль предприятий
- •1 Сущность и классификация затрат предприятий
- •2 Планирование затрат на реализуемую продукцию
- •3 Понятие выручки от реализации продукции, ее формирование и использование
- •4 Прибыль предприятия
- •5 Планирование выручки от реализации продукции предприятия
- •6 Планирование прибыли предприятия
- •Лекция № 8. Организационно-правовые формы предприятий
- •1 Хозяйственные товарищества и общества
- •2 Унитарные предприятия
- •Лекция № 9. Отраслевые особенности функционирования финансов предприятий
- •1Финансы предприятий капитального строительства
- •2. Финансы предприятий сельского хозяйства
- •3. Финансы предприятий транспорта
- •4. Финансы предприятий товарного обращения
- •Вопросы для самопроверки
- •Лекция № 10. Финансовый анализ
- •1. Сущность, назначение и методы финансового анализа
- •2. Общий анализ финансового состояния
- •Анализ финансовой устойчивости
- •4. Анализ ликвидности баланса
- •5. Анализ финансовых результатов
- •6. Анализ финансовых коэффициентов и комплексная оценка деятельности предприятия
- •Вопросы для самопроверки
- •Лекция № 11. Управление финансовыми ресурсами предприятия: методические аспекты
- •1. Аналитические показатели состояния системы финансовых ресурсов
- •2. Приемы рационального формирования и использования финансовых ресурсов предприятия
- •Структура и оценка используемых финансовых ресурсов
- •Варианты возможного финансирования предприятия
- •Распределение потоков платежей по инвестиционным проектам
- •3. Бюджетирование как механизм рациональной организации финансовых ресурсов
- •Вопросы для самопроверки
5 Источники финансирования оборотных фондов
Важную роль в организаций кругооборота фондов играют собственные оборотные средства, которые первоначально выделяются из состава уставного (складочного, паевого) капитала (у хозяйственных обществ, товариществ, производственных кооперативов) или фонда (на унитарных и федеральных казенных предприятиях). Вплоть до поступления выручки от реализации продукции эти оборотные средства служат источником финансирования текущих производственных запасов и затрат.
В дальнейшем пополнение средств происходит за счет полученной прибыли. Суммы прибыли аккумулируются в фонде накопления, из которого и направляются на пополнение оборотных средств. В случае, когда предприятие не создает фонда специального назначения на эти цели расходуется часть нераспределенной прибыли отчетного периода.
Нарушением принципа целевого использования является привлечение для формирования оборотных средств амортизационных отчислений.
Специфическим источником собственных оборотных средств являются выгодные финансовые вложения временно свободных ресурсов, а в некоторых случаях - дополнительный выпуск ценных бумаг.
Минимальная постоянная величина устойчивых пассивов всегда находится в распоряжении предприятия. К ним относятся:
- минимальная переходящая задолженность (по оплате труде, отчислениям во внебюджетные фонды), которая обусловлена естественным расхождением между сроком начисления и расходования;
- минимальная задолженность по резервам на покрытие предстоящих расходов и платежей;
- задолженность поставщикам по неотфактурованным поставкам (товарно-материальные ценности полученные предприятием покупателем без счета поставщика) и акцептованным расчетным документам, срок оплаты которых не наступил;
- задолженность заказчикам по авансам и частичной оплате (предоплате) продукции;
-задолженность бюджету по налогам срок платежа которых не наступил.
Устойчивые пассивы являются источником покрытия оборотных средств в сумме прироста, т.е. разницы между их величиной на конец и начало периода.
Кредиторская задолженность по существу является бесплатным кредитом, предоставляемым другими предприятиями, лицами - это плохо прогнозируемый источник.
Среди прочих средств предприятия следует назвать временно неиспользуемые остатки резервного фонда, других фондов специального назначения (потребления, социального развития, премиального, благотворительного, ремонтного, по отпускам, рекламациям, резервам предстоящих платежей).
Заемные средства привлекаются для покрытия временной потребности в оборотных средствах. Заемные источники представлены в основном краткосрочными банковскими кредитами.
Следует отметить важность контроля за состояние дебиторской задолженности, через которую происходит отвлечение средств предприятия из материальной сферы в сферу обращения. Следует учитывать, что часть дебиторской задолженности может вообще не возвратиться в кругооборот предприятия. Часто источником покрытия дебиторской задолженности является кредиторская задолженность.