3. Анализ экономических (финансовых) результатов деятельности предприятия

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние. Основные задачи анализа:

• систематический контроль за формированием финансовых результатов;

• определение влияния объективных и субъективных факторов на финансовые результаты;

• выявление резервов увеличения суммы прибыли и прогнозирование ее величины;

• оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли;

• разработка мероприятий по освоению выявленных резервов.

В процессе анализа используются следующие показатели прибыли:

• маржинальная прибыль (разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции);

• прибыль от реализации продукции, товаров, услуг (разность между суммой маржинальной прибыли и постоянными расходами отчетного периода);

• общий финансовый результат до выплаты процентов и налогов (брутто-прибыль) включает финансовый результат от реализации продукции, работ и услуг, доходы и расходы от финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные и чрезвычайные доходы и расходы;

• чистая прибыль – это та ее часть, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты процентов, налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;

• капитализированная прибыль – это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов;

• потребляемая прибыль – та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов, персоналу предприятия или на социальные программы.

Использование того или иного показателя прибыли зависит от цели анализа. Так, для определения безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятия, для оценки уровня доходности производства отдельных видов продукции и определения коммерческой маржи используется маржинальная прибыль, для оценки доходности совокупного капитала – чистая прибыль, для оценки устойчивости роста предприятия – капитализированная (реинвестированная) прибыль и т.д.

Нужно учитывать также неодинаковую значимость того или иного показателя прибыли и для разных категорий заинтересованных лиц. Для собственников предприятия важен конечный финансовый результат - чистая прибыль, которую они могут изымать в виде дивидендов или реинвестировать с целью расширения масштабов деятельности и упрочения своих рыночных позиций. Для кредиторов размер чистой прибыли, который остается собственнику, не представляет интереса. Их больше интересует общая сумма прибыли до уплаты процентов и налогов, поскольку из нее они получают свою часть за ссуженный капитал. Государство же интересует прибыль после уплаты процентов до вычета налогов, так как именно она служит источником поступления денег в бюджет. Поэтому желательно, чтобы внутренняя и внешняя финансовая очетность давала сведения о финансовых результатах именно в таком разрезе.

Основные источники информации: данные аналитического бухгалтерского учета по счетам результатов, «Отчет о прибылях и убытках» (форма № 2), «Отчет об изменениях капитала» (форма № 3), соответствующие таблицы безнес-плана предприятия.

В процессе анализа необходимо изучить состав прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год. При изучении динамики прибыли надо учитывать инфляционные факторы изменения ее суммы. Положительной тенденцией считаются более высокие темпы роста чистой прибыли, чем темпы роста общей суммы прибыли, заработанной предприятием. Положительно также оценивается сокращение доли потребленной прибыли при росте доли капитализированной прибыли.

Основную часть прибыли предприятие получает от реализации продукции. Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности: объема реализации продукции (VРП); ее структуры (Уд_i); себестоимости (С_i) и уровня среднереализационных цен (тарифов) (Ц_i).

П = VРП_общ Уд_i (Ц_i – С_i).

Анализ прибыли от реализации проводится по сравнению с предыдущим годом или с планом. Для анализа можно применить метод цепных подстановок.

По результатам факторного анализа можно оценить качество прибыли. Качество прибыли от основной деятельности считается высоким, если ее увеличение достигнуто за счет снижения затрат на производство реализованной продукции и роста физического объема реализованной продукции. Низкое качество прибыли характеризуется ростом цен на продукцию без увеличения физического объема продаж и снижения затрат на рубль продукции.

Необходимо также проанализировать выполнение плана и динамику прибыли от реализации отдельных видов продукции. Величина ее зависит от тех же факторов, кроме структурного фактора. Расчет влияния производится способом цепных подстановок или абсолютных разниц.

Выполнение плана прибыли в большой степени зависит от финансовых результатов деятельности, не связанных с реализацией продукции. Поэтому надо провести анализ прочих операционных и внереализационных доходов и расходов.

В процессе анализа изучаются состав, динамика, выполнение плана и факторы изменения суммы полученных убытков и прибыли по каждому конкретному случаю.

В заключение анализа разрабатываются конкретные мероприятия, направленные на предупреждение и сокращение убытков и потерь от внереализационных операций и увеличение прибыли от долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений.

Данные для анализа использования прибыли содержатся в отчете ф. № П-2 "Сведения об инвестициях в основной капитал", в разделе VIII Плана счетов бухгалтерского учета "Финансовые результаты", на счете 90 "Продажи", в смете по фонду накопления, фонду социальной сферы и фонду потребления.

Проводя анализ надо определить динамику распределения прибыли между бюджетом и предприятием. В процессе анализа необходимо изучить динамику доли прибыли, которая идет на самофинансирование предприятия и материальное стимулирование работников, а также такие показатели, как сумма самофинансирования и сумма капитальных вложений на одного работника, сумма зарплаты и выплат на одного работника. Причем изучать их надо в тесной связи с уровнем рентабельности, суммой прибыли на одного работника, на 1 руб. основных производственных фондов. Если эти показатели выше, чем на других предприятиях, или выше нормативных для данной отрасли производства, то имеются перспективы для развития предприятия.

Затем необходимо проанализировать структуру использования прибыли и определить основные тенденции ее изменения.

Важной задачей анализа является изучение использования средств фондов накопления и потребления. Средства этих фондов имеют целевое назначение и расходуются согласно утвержденным сметам. В процессе анализа устанавливается соответствие фактических расходов расходам, предусмотренным сметой, выясняются причины отклонений от сметы по каждой статье, изучается эффективность мероприятий, проводимых за счет средств этих фондов. При анализе использования средств фонда накопления изучают также полноту финансирования всех запланированных мероприятий, своевременность их выполнения и полученный эффект.

4. Анализ себестоимости продукции (работ, услуг) коммунальных предприятий.

Себестоимость продукции (услуг) – важнейший качественный показатель работы предприятия и один из главных факторов повышения эффективности производства.

Анализ себестоимости продукции (услуг) позволяет выяснить тенденции и определить влияние факторов на ее изменение, найти резервы снижения себестоимости.

Источниками информации при анализе себестоимости являются: "Отчет о затратах на производство и реализацию продукции (работ, услуг) предприятия (организации)", плановые и отчетные калькуляции себестоимости продукции (услуг), данные синтетического и аналитического учета затрат по основным и вспомогательным производствам и т.д.

При анализе себестоимости решаются следующие задачи:

1. Проверяется выполнение плана по затратам на производство и реализацию продукции (услуг) и по отдельным структурным подразделениям предприятия. Определяются отклонения от плана и их причины;

2. Изучается уровень трудовых, материальных затрат и накладных расходов. Достигнутый уровень сравнивается с нормами, если они есть, с предыдущими периодами и с аналогичными показателями других предприятий отрасли;

3. Выявляются неиспользованные резервы производства;

4. Разрабатываются конкретные мероприятия по дальнейшему снижению себестоимости продукции (услуг).

Анализ себестоимости по элементам затрат позволяет изучить фондоемкость, энергоемкость, трудоемкость, материалоемкость продукции (услуг).

Анализ по статьям калькуляции позволяет сравнить себестоимость отдельных видов изделий в многономенклатурном производстве, выявить резервы сокращения затрат.

Большое значение имеет деление затрат на постоянные и переменные в зависимости от объема деятельности предприятия. На коммунальных предприятиях в связи с отсутствием основных материалов переменные затраты, т.е. затраты, зависящие от объема продукции, ниже, чем в других отраслях.

Для эффективного управления процессом формирования себестоимости продукции (услуг) очень важно правильно определить сумму постоянных и переменных затрат. Для этого используют алгебраический, графический, селективный и другие методы.

Общая сумма затрат (З_общ) может измениться из-за: объема выпуска продукции (услуг) (О), ее структуры (У_i), уровня переменных затрат на единицу продукции (услуг) ( ) и суммы постоянных расходов на весь выпуск продукции (услуг) (З_пост).

Для расчета влияния этих факторов можно воспользоваться методом цепных подстановок.

При анализе по общей сумме затрат для получения объективных данных необходима корректировка плановых затрат на объем продукции. Плановые затраты корректируются на фактический объем.

Если анализ ведется по себестоимости единицы продукции, то корректировка не проводится.

Чтобы определить причины отклонения фактической себестоимости единицы продукции от плановой, производится разложение обобщающего показателя – полной себестоимости единицы продукции – на первичные факторы – статьи или элементы затрат. Для определения степени влияния статей затрат на полную себестоимость единицы продукции пользуются методом факторных индексов, т.к. полная себестоимость – сумма, а статьи затрат – первичные показатели – являются слагаемыми. Поэтому определяется степень влияния слагаемых. Сравнивается отчет со скорректированным планом, если была корректировка.

Постатейный факторный анализ. При этом производится разложение статей и определение причин, вызвавших изменения затрат по статье. Такое разложение позволяет определить причины, повлиявшие на изменение статей (элементов) затрат, а следовательно, и на изменение обобщающего показателя – полной себестоимости единицы продукции. Проводится так называемый поэлементный или постатейный анализ. При этом применяется метод анализа, соответствующий аналитической модели.

Показатель затрат на рубль продукции (услуг) отражает связь между себестоимостью и прибылью. Определяется он отношением общей суммы затрат на производство и реализацию продукции (услуг) к стоимости произведенной продукции (услуг) в действующих ценах.

Анализ затрат на рубль продукции (услуг) заключается в изучении его динамики и проведении межхозяйственных сравнений по этому показателю, а также в изучении выполнения плана и определении влияния факторов на изменение уровня удельных затрат.

Затраты на рубль продукции (услуг) (З_у) зависят от изменения общей суммы затрат на производство и реализацию продукции (услуг) (З_общ) и от изменения стоимости произведенной продукции (услуг) (С). Общая сумма затрат обусловлена объемом производства продукции (услуг) (О) и ее структурой (У_i), а также соотношением постоянных (З_пост) и удельных переменных затрат ( ). Стоимость произведенной продукции (услуг) зависит от ее объема, структуры и от цен (Ц_i) на нее. Для анализа составляется факторная модель затрат на рубль продукции (услуг).

Анализ затрат на рубль продукции (услуг) на коммунальных предприятиях упрощается в связи с их однопродуктовым характером: структура продукции (услуг) не меняется. Поэтому факторная модель затрат на рубль продукции (услуг) для коммунальных предприятий может быть представлена в следующем виде:

Степень влияния факторов на изменение затрат на рубль продукции (услуг) определяется методом цепной подстановки.

Умножив абсолютные приросты затрат на рубль продукции (услуг) за счет каждого фактора на выручку за фактический объем реализации продукции (услуг) по плановым ценам, можно определить влияние этих факторов на изменение суммы прибыли.

Анализ заканчивается выводами по какой причине и на какую величину изменились уровень затрат на рубль продукции (услуг) и сумма прибыли.

Анализ себестоимости продукции (услуг) коммунальных предприятий должен заканчиваться разработкой конкретных предложений по устранению выявленных недостатков и снижению себестоимости.

два направления снижения себестоимости продукции коммунальных предприятий, не связанные с ухудшением качества:

1) снижение затрат по статьям за счет рационального расходования материалов (должны применяться научно обоснованные нормы расхода), за счет повышения производительности труда, внедрения новой более прогрессивной техники и технологии производства, улучшения организации труда и др. Осуществление инновационных мероприятий будет способствовать экономии заработной платы, сырья, материалов, энергии и т.д.;

2) улучшение использования мощностей за счет улучшения режима работы оборудования (сглаживание графиков потребления услуг), за счет снижения потерь в сетях и улучшения всей инженерной системы передачи продукции (применения новейших методов и способов передачи продукции), а также за счет сокращения сроков ремонта, увеличения межремонтных периодов работы оборудования и т.п.