5.1.3. Оценка залога.

• - Хороши! Ах, хороши! Такие бриллианты до революции стоили бы триста тысяч! Чистейшей воды! Несомненно, из Индии - из Голконды или из Висапура. Да разве Вы знаете им цену! Нет, нет, во всем Париже только Гобсек сумеет их оценить. При империи запросили бы больше двухсот тысяч, что бы сделать на заказ такие уборы. - И с досадливым жестом он добавил: - А ныне бриллианты падают в цене, с каждым днем падают!

  Оноре де Бальзак. ГОБСЕК.

  Оценка стоимости

Оценка предмета залога в общем случае производится по согласованию сторон. Исключение составляет имущество государственных предприятий оценивается по специально утвержденной методике. Как правило, банк имеет собственную методику оценки залога в которой подробно расписано как и что оценивается.

Оценка залога - это борьба противоположностей: банк стремиться занизить стоимость залога и получить залога как можно больше, клиент стремиться дать залога как можно меньше и оценить его как можно выше.

Оценку залога производят специалисты банка на основании представленной заемщиком информации и на основании информации полученной ими самостоятельно. Обычно в расчет принимается балансовая (покупная стоимость) предмета залога и ее текущая (рыночная) стоимость. Как правило, банк имеет свою методику для оценки и расчета залогового обеспечения, в которой определено какие понижающие коэффициенты используются для оценки. Задача банка определить реальную рыночную стоимость предмета залога на данный момент времени, а затем понизить ее с учетом понижающих коэффициентов, для того чтобы иметь определенный запас уверенности, что его реализация произойдет быстро и без проблем. Некоторые банки не утруждают себя таким анализом и исходят только из балансовой (покупной) стоимости предмета залога. Такая оценка крайне не выгодна клиентам, т.к. понижает стоимость залога в несколько раз. Значительное занижение стоимости предмета залога крайне нежелательно, т.к. это приводит к необходимости предоставления все большего количества залога. Может оказаться, что залога (исходя из оценки банка) просто не хватит. Некоторые заемщики опасаются, что, сильно занижая стоимость залога, банк хочет их "кинуть", спровоцировав не возврат кредита и прибрав к рукам ликвидный залог. Такие истории случались, но не в Республике Беларусь.

Поскольку объективная оценка предмета залога это сложная процедура, то может потребоваться заключение независимых экспертов по оценке. Банк может потребовать экспертное заключение с указанием конкретного эксперта, которому он доверяет (например, некоторые банки принимают заключения только от оценщиков – предприятий государственной формы собственности), поэтому не торопитесь искать оценщика сами и, не удивляйтесь, если представленное вами заключение по оценке от другого специалиста не удовлетворит банк. Обычно, независимой экспертизе и оценке подвергают сложное оборудование, автотранспорт, объекты недвижимости. Услуги по оценке, как правило, оплачивает клиент. Порой это весьма значительные суммы. Например, квалифицированная оценка недвижимости стоит от 0,5 до 1,0 % от оценочной стоимости.

Оценка залога государственных предприятий производится только по специально утвержденной законодательством методике, которая строится на балансовых данных. Эту оценку производит специально созданная на предприятии комиссия. Результаты работы оформляются актами и справками установленной формы. Совокупность этих документов и является оценкой государственного имущества.

• Оценка ликвидности

Помимо оценки стоимости предмета залога производится оценка его ликвидности. Ликвидность подразумевает возможность реализации предмета залога в сжатые сроки. Среди банковских работников есть неформальное мнение, что ликвидных залогов сейчас практически нет. Не ликвидность большинства видов залогов вызвана неразвитостью соответствующих рынков. Это в первую очередь относиться к объектам недвижимости, земельным участкам и ценным бумагам. Снижение покупательской способности населения и предприятий, отсутствие у предприятий возможностей для закупки оборудования привело к тому, что продать любое оборудование или товар полученный путем обращения взыскания на залог очень проблематично. Практика показывает, что даже такие казалось бы ликвидные товары как водка и медпрепараты иногда реализовать очень не легко. В условиях спада производства и отсутствия платежеспособного спроса на технологическое оборудование основные фонды так же низко ликвидные. Ликвидными считаются товары (бытовая техника, продукты питания, медикаменты и пр.) или сырье (зерно, ГСМ, металл). У банковских работников имеются свои представления о ликвидности предметов залога, которые формируются из их практики и в результате анализа товарных рынков и рынков технологий.

Общие правила, сформированные исходя из банковской практики, следующие:

• Делимое имущество обладает большей ликвидностью. Набор мебели легче распродать частями, чем большой роскошный письменный стол;

• Уникальное имущество, выпущенное в единичном экземпляре или мелкой серией труднее находит своего покупателя;

Рейтинг ликвидности залогового имущества в настоящий момент выглядит примерно следующим образом:

1. алкоголь, табак, продукты питания;

2. автотракторная техника;

3. товары широкого потребления;

4. станки и оборудование, оргтехника

5. продукция производственного назначения;

6. недвижимость.

Если у вас есть информация, которая поможет работникам банка сориентироваться в данных вопросах, то ее желательно предоставить в банк. Это может быть:

• Прайс листы с ценами на аналогичное оборудование или товар;

• Заявки потенциальных покупателей;

• Справки с ценами заводов производителей или фирм-продавцов;

• Тех. паспорта закладываемого оборудования с описанием характеристик;

• Рекламные проспекты.

Ликвидность залога может быть несколько повышена, если занизить стоимость залога, поскольку товар по демпинговой цене обычно распродается быстрее.

Определенную особенность имеет оценка залога прав. Поскольку в большинстве случаев закладываются права на получение денежных средств от других предприятий, то оценка стоимости такого залога заключается в оценке перспектив получения этих денежных средств залогодателем. Для этого производится анализ предприятия, от которого должны поступить эти средства. Если результаты анализа говорят о том, что перспективы получения средств от такого предприятия весьма сомнительны, то залог таких прав ценности для банка не имеет. Поэтому не пытайтесь заложить банку просроченную задолженность своих дебиторов или не взысканные долги.