60.Аналіз ризиків страхового ринку Рекомендації щодо проведення стратегій розвитку страхових компаній

Розглядається оцінка впливу різних ризиків на групи страхових компаній з відмінними стратегіями і поведінкою на ринку, який характеризується високою чутливістю страхового ринку до зовнішніх і внутрішніх ризиків.

«Зовнішнім фоном» для аналізованої ситуації стали наступні події:

- Боргова криза в Єврозоні; - Підготовка європейського страхового ринку до роботи в умовах «Solvency II»; - Невизначеність щодо зростання економіки в найближчі 2-3 роки; - Ускладнений доступ до ринку капіталу.

Перераховані вище фактори змушують великих світових операторів страхового ринку орієнтувати свої стратегії на отримання операційного прибутку.

Щодоі України зазначений «зовнішній фон», в поєднанні з політикою міжнародних компаній і накопиченими внутрішніми проблемами, підвищує вимоги до стратегії управління ризиками та захисту капіталу компаній. Опис процесів, що відбуваються на страховому ринку в розглянутий період, відображено в таблиці 1.

Таблиця 1. Ключові процеси, що відбуваються на страховому ринку України в 2010-2012 рр.

2010	2011	2012
- девальвація	- незначне зростання бази страхових операцій	- помірне зростання страхових премій та зниження рівня виплат
- зменшення бази страхових операцій	- переважно ціновий характер конкуренції	- збереження цінового характеру конкуренції та високого рівня витрат на продажі страхових продуктів
- демпінговий характер страхових тарифів	- високий рівень витрат на продажі страхових продуктів	- проблеми з поточною ліквідністю у частині страхових компаній
- збільшення витрат на продаж полісів	- низькі ставки інвестиційних доходів	- вихід з ринку деяких "середніх" гравців
- неповернення депозитів із проблемних банків та знецінення інших видів активів	- частина компаній продовжують втрачати капітал
- втрата капіталу

 

Загальна ситуація на страховому ринку України

Для опису загальної ситуації нижче наведена інформація про показники сегменту ринку за 2010-2012 роки (таблиця 2), показники за основними видами страхування (таблиця 3) і опис поточних стратегій страхових компаній з відповідною часткою ринку, яку вони охоплюють (таблиця 4), а також оцінка усереднених комбінованих коефіцієнтів за страховими операціями для кожної із стратегій та відповідної величини усередненого операційного прибутку / збитку (таблиця 5).

Для аналізу взято результати діяльності 80 страхових компаній, які де-факто формують більше 80% «чистих премій» вітчизняного страхового ринку (премії, не пов'язані зі страхуванням ризиків, у подальших розрахунках не враховуються). Дані за 2012П наведені в таблицях в якості прогнозу.

Таблиця 2. Основні показники діяльності страхового ринку

Показник	2010	2011	2012П
Кількість компаній, шт	80	80	80
Страхові премії, млрд. грн.	8,5	9,1	9,7
Активи, млрд. грн.	13	14	15
Резерви, млрд. грн.	5	5,5	5,9
Страхові виплати, млрд. грн.	3,9	4,3	4,8

 

Таблиця 3. Показники за видами страхування

Види страхування	Премії, млн. грн.
	2010	2011	2012П
Майнове страхування	1965	2064	2188
КАСКО	3388	3218	3282
Обов'язкове транспортне страхування	1962	2576	2859
Особисте страхування	870	965	1062
Інші види	270	280	294

 

Приріст майнового і особистого страхування при відносній стабільності добровільного транспортного страхування свідчить про збереження корпоративним клієнтським сегментом ключових позицій у 2012 році.

Таблиця 4. Стратегії страхових компаній з оцінкою відповідної частки ринку

	Тип стратегії	Кількість СК, 2010	Частка ринку, %	Кількість СК, 2011	Частка ринку, %	Кількість СК, 2012П	Частка ринку, %
A	Боротьба за частку ринку	3	20	4-5	18-20	5	16
B	Прибуткове зростання	10	30	15	35	20	31
C	Фокус на прибуток	18	25	15	18	15	12
D	Боротьба за премії	39	25	35	27	38	21

 

Визначення типу стратегії компаній здійснено шляхом вивчення офіційної статистики по страховому ринку України, а так само з офіційних повідомлень ряду страхових компаній про прийняття відповідної стратегії.

«Боротьба» за премії визначена в таблиці, як «стратегія» умовно, у зв'язку з тим, що така поведінка страхових компаній поширюється на 27% ринку по преміях, і результати їх діяльності справляють істотний вплив на весь ринок.

Таблиця 5. Оцінка усередненого операційного результату для кожного типу стратегій

	Тип стратегії	Розмір премій, млн. грн.	Комбінований коефіцієнт, %	Операційний результат, млн. грн.
A	Боротьба за частку ринку	1,552	120	-310
B	Прибуткове зростання	3,007	96	120
C	Фокус на прибуток	1,164	90	116
D	Боротьба за премії	2,037	130	-611

 Оцінка усередненого операційного результату для кожного типу стратегій проведена шляхом зіставлення суми премій за відповідною стратегії і усередненого комбінованого коефіцієнта (зароблені премії / збитки + витрати).

Значення комбінованого коефіцієнта для кожної з стратегії взято виходячи зі статистики страхових компаній за попередні періоди.

Оцінка проводилася без урахування інвестиційного та інших доходів. Сумарний операційний результат по страховим операціям в 2012 році буде негативним - прогноз більш 684 млн. грн.