4. Професійна діяльність банків

Третім напрямком роботи комерційних банків з інвестиціями є професійна діяльність.

Для здійснення професійної діяльності банки повинні отримати дозвіл Державної комісії цінних паперів та фондового ринку.

Професійна діяльністьпідприємницька діяльність з перерозподілу фінансових ресурсів за допомогою цінних паперів й організаційного, інформаційного, технічного та іншого обслуговування випуску обігу цінних паперів.

Професійна діяльність комерційних банків здійснюється за такими напрямками:

1)Фінансове посередництво (торгівля ЦП і посередницькадіяльність з випуску та обігу ЦП):

• випуск ЦП за дорученням, від імені і за рахунок клієнта(андеррайтинг);

• комерційна діяльність -купівля/продаж ЦП банком відсвого імені та за свій рахунок (дилерська діяльність);

• комісійна діяльність на підставі договорів доручень чикомісії за рахунок клієнтів (брокерська діяльність);

2. Діяльність з управління цінними паперами — від свогоімені за винагороду стосовно довірчого управління ЦП, які належать на правах власності іншій особі, а йому передані у володіння. Управління здійснюється на користь довірителів або бенефіціарів, тобто осіб, яким згідно з договором належать доходи віддовірчої діяльності;

3. Організаційно-технічне обслуговування операцій з цп

• діяльність з ведення реєстру власників іменних ЦП. Ведення системи реєстру конкретного емітента банк як реєстраторздійснює на підставі договору на ведення реєстру. Реєстраторздійснює облік прав власності при документарній формі випускуЦП. Банк формує реєстр: відкриває емісійні і особові рахункиемітента, особові рахунки власникам іменних ЦП, заводить журнали і вносить до них записи про виконання операцій.

• депозитарна діяльність зберігана;

За Законом України «Про Національну депозитарну систему та особливості електронного обігу цінних паперів в Україні» Національна депозитарна система складається з двох рівнів:

нижній — реєстратори власників іменних ЦП та зберігачі, які ведуть рахунки власників ЦП;

верхній — Національний депозитарій України, створений у 1999 р. у формі ВАТ і Міжрегіональний фондовий союз, що веде рахунки для зберігачів та здійснює кліринг і розрахунки за угодами щодо цінних паперів. Обслуговування обігу державних ЦП, у тому числі депозитарну діяльність щодо ЦП, здійснює НБУ, який є складовою верхнього рівня Національної депозитарної си­стеми України. Депозитарій НБУ здійснює такі види депозитарної діяльності:

• зберігання та обслуговування обігу державних цінних паперів та операцій емітента щодо випущених ним державних цінних паперів;

• кліринг і розрахунки за угодами щодо державних ціннихпаперів.

Комерційні банки, як інститути нижнього рівня депозитарної системи, здійснюють:

• зберігання ЦП;

• обслуговування обігу ЦП на рахунках;

• обслуговування операцій емітента, пов'язаних з випущеними ним ЦП;

• надання інших послуг (переведення ЦП, випущених у документарній формі, у бездокументарній формі шляхом депонування сертифікатів у сховищі банку з метою забезпечення їх подальшого обігу у вигляді облікових записів на рахунках банку.

• розрахунково-клірингова діяльність за угодами щодо ЦП:

• адміністративні операції — депозитарні операції з відкриття рахунків у цінних паперах та їх закриття, а також операції,пов'язані зі зміною способу зберігання ЦП та ін. змінами, що неприводять до зміни залишків ЦП на рахунках у цінних паперах;

• облікові операції— депозитарні операції з ведення рахунків у ЦП та відображення операцій з ЦП, наслідком яких є змінакількості ЦП на рахунках у ЦП, установлення або зняття обмежень щодо їх обігу, а також зміна режиму та місця зберіганняЦП. До облікових операцій належать операції зарахування, списання, переказування та переміщення ЦП;

• інформаційні— депозитарні операції, пов'язані з видачеювиписок з рахунку у цінних паперах, а також видачею іншої інформації щодо операцій клієнтів з рахунками у ЦП.

Тенденцією до універсалізації діяльності фінансових інститутів, у т.ч. і банків, є проведення операцій зі сек'ютеризаціїбанківських кредитів — банк випускає цінні папери, використовує як заставу пакет заставних зобов'язань, що перебувають у його кредитному портфелі і є однорідними за характером і строками. Це дає змогу банку вирішити такі завдання:

• зменшити розмір неліквідних активів;

• поліпшити показники своєї діяльності, і насамперед показник платоспроможності банку;

• перекласти кредитний ризик на власників цінних паперів;

отримати додатковий прибуток у вигляді комісійних за обслуговування цінних паперів. Для здійснення операцій з цінними паперами комерційні банки створюють підрозділ з операцій з цінними паперами, в межах якого функціонують окремі відділи. Наприклад, відділ, що здійснює емісію власних цінних паперів;інвестиційний; трастовий (займається брокерським обслуговуванням клієнтів); торговий або фронт-офіс (укладає угоди стосовно ЦП); бек-офіс (оформляє угоди стосовно цінних паперів); депозитарій.

З метою узгодження функціонування окремих підрозділів банки формують координаційний орган — Комітет з питань управління активами і пасивами (КУАП), в завдання якого входить:

• формування та управління активами і пасивами банку стратегії, яка спрямована на забезпечення стійкої ліквідності, мінімальних ризиків, максимальних доходів;

• розроблення бюджету, стратегічного плану банку;

• координація оперативного інвестування надлишкових ресурсів і знаходження додаткових ресурсів для розширення кредитно-інвестиційної діяльності і поповнення ліквідності у разі відпливу коштів банку;

• визначення цінової політики банку;

• аналіз ризиків, їх хеджування.

Для розрахункового обслуговування угод, які укладені на організованих біржових та позабіржових ринках УП, В Україні згідно з чинним законодавством можуть створюватися спеціалізовані розрахункові (клірингові) банки.