118. Договор цессии, факторинг, форфейтинг.

Форфейтинг — операция по приобретению фин агентом (форфейтором) коммерч обязательства заёмщика (покупателя, импортера) перед кредитором (продавцом, экспортером). Операция является специф формой кредитования торговых операций. Осн условие форфейтинга состоит в том, что все риски по долговому обязательству переходят к форфейтору без права оборота на обязательства продавца.

Преимущества форфейтинговых сделок:

-форфейтер берёт все риски на себя;

-существует вторичный рынок форфейтинговых ценных бумаг, где долг можно продать, то есть -первый форфейтер продаёт, появляется второй, третий и т. д.;

-долг можно дробить и каждую часть долга можно оформить отдельным векселем, это удобно, при возникновении потребности фин ресурсов, в соответствии с её величиной продать не весь долг, а только его часть;

-форфейтинг предусматривает гибкий график платежей, в том числе возможность предоставления льготного периода.

Форфейтинговыми ценными бумагами являются простой и переводной вексель. В отличие от трад учёта векселей форфейтинг применяется при поставках оборудования на крупные суммы от шести месяцев до восьми лет во внешнеэк сделках, превращая экспортную сделку с отсрочкой платежа в наличную и кредитуя дебиторскую задолженность других стран, в которых невозможно получить гос экспортные кредиты или гарантии по ним. Форфейтинг используется и при отказе экспортера предоставлять долгосрочный кредит некоторым странам. Форфейтинг, таким образом, даёт возможность мелким и средним предприятиям заключать сделки, превышающие их фин возможности, поскольку они могут постепенно продавать свои долгосрочные требования за наличные.

Факторинг – передача денежных требований поставщика к покупателю, банку или специализир факторинговой компании за определённое вознаграждение.

Суть факторинга в том, что банк, или факторинговая компания (фактор-фирма), покупает у своих клиентов-экспортёров их платёжные требования к импортёрам, оплачивает поставщикам, как правило, 80-90% стоимости сделки немедленно, а оставшуюся часть в строго опр сроки, независимо от поступления платежа от покупателя. При этом возможный риск неплатежа со стороны покупателя переходит к фактор-фирме.

Данный способ даёт поставщику ряд преимуществ: -ускоряет поступление средств за экспортируемый товар -освобождает от риска неплатежа -позволяет экономить на административных и бух расходах

Благодаря договору факторинга поставщик может сразу получить от фактора плату за отгруженный товар, что позволяет ему не дожидаться оплаты от покупателя и планировать свои финансовые потоки. Таким образом, факторинг обеспечивает предприятие реальными ден средствами, способствует ускорению оборота капитала, повышению доли производительного капитала и увеличению доходности. Помимо финансирования оборотных средств при факторинге банк покрывает значит часть рисков поставщика: валютные, процентные, кредитные риски и риск ликвидности.

При этом покупатель, заключая договор факторинга, получает возможность вернуть долг через более длительный срок по сравнению с коммерческим кредитом (в отдельных случаях долг пролонгируется под дополнительные обязательства), разрешается также частичное погашение долга, что стимулирует покупку товаров через факторинговые компании.

Коммерческие банки и факторинговые компании расширяют с помощью факторинга круг оказываемых услуг и увеличивают размеры прибылей.

Це́ссия — уступка прав требования или иного  имущества,  права собственности на которое подтверждаются некими документами (титулом); в международном праве цессия — уступка одним государством другому своей территории по соглашению между ними.

В России так принято называть договор уступки прав требования на дебиторскую задолженность, то есть продажу долга третьих лиц — соглашение, в соответствии с которым одно лицо (кредитор или иное аналогичное лицо по передаваемому договору) передаёт другому лицу (принимающему такую задолженность) свои права требования к третьему лицу (должнику по передаваемому договору), при этом уступающий своё право — цедент, приобретающий это право — цессионарий.

Договор цессии или договор уступки права требования относится к особым договорам - в большинстве случаев путем заключения договора цессии осуществляется уступка права требования. Виды договоров, по которым переходят права по сделке, не определены, область их применения достаточно обширна. Обычно договоры цессии заключаются, если необходим именно факт перехода прав как результат. По договору цессии право (требование), принадлежащее кредитору (цеденту) на основании обязательства, передается им другому лицу (цессионарию).Договор цессии имеет своим результатом замену кредитора в обязательстве. Сделка по уступке права требования представляет собой действие первоначального кредитора по отказу от своих прав в отношении должника и передаче их новому кредитору. Сторонами по договору цессии являются Цедент - кредитор, уступающий право требования, и Цессионарий - кредитор, приобретающий право требования по договору цессии. Никаких ограничений относительно правового статуса сторон законодательство не устанавливает.