83. Инвестиционная деятельность страховой организации.

В соот-вии с действ. зак-вом страх-ки имеют право размещать собств. ср-ва, но и вправе инвестир-ть страх. резервы в порядке, устан. нормативн. правовым актом органа страх-ого надзора. Таковым явл-ся правила размещения страх-ками страх. резервов – треб-ия к составу и стр-ре активов, принимаемых для покрытия (обеспечения) страх. резервов.

Активы, принимаемые в покрытие страх. резервов д. соот-вать принципам:

1. диверсификации

2. возвратности

3. прибыльности

4. ликвидности

Виды активов, принимаемых в покрытие страх. резервов (направления инвестирования):

1. гос-ные ценные бумаги РФ

2. ГЦБ субъектов РФ

3. муниципальные ЦБ

4. векселя банков

5. акции

6. облигации, кроме относящ-ся к п. 1-3

7. жилищные сертификаты

8. инвестиц. паи паевых инвестиц. фондов

9. банковские вклады

10. сертиф-ты долевого участия в общ. фондах банк. упр-я

11. недвижимое имущ-во

12. доля перестрах-ков в страх-ых резервах

13. депо премий по рискам, принятым в перестрах.

14. дебит. задолж-сть страх-лей, перестрах-ков, перестрах-лей,

15. ден. наличность

16. ден. ср-ва на счетах в банках

17. ин. валюта на счетах в банках

18. слитки золота и серебра

19. ипотечные Цб

20. займы страх-лям по договорам страх-ия жизни.

К кажд. из этих активов предъявл-ся соот-щие требования напр., дебит. задолж-ть не д/а быть просрочена. Соот-вие этим требования означает выполнение принципа возвратности.

Соот-вие деят-ти страх-ка принципу дивер-ции опред-ся выполнением стр-рных соотнош-й (в соот-вии в таблицой).

Активы, перечисл-ые как направл-ия размещения страх. резервов без ограничений на суммарн. ст-ть.

Общая ст-ть активов, принимаемых в покрытие страх. резервов д/а быть не менее суммарной вел-ны страх. резервов.

Стр-рные соотнош-я активов и резервов.(не более)

1. 2+3 не более 30% суммарн. вел-ны страх. резервов

2. 6+9 - 50% -//-

3. ст-ть акций – 15 %

4. ст-ть облигаций (кроме ГЦБ, ипот) – 20 %

5. жилищн сертиф – 5 %

6. суммарная ст-ть ГЦБ одного субъекта РФ – 15% -//-

7. суммарная ст-ть муницип-ых ЦБ одного органа МСУ – 10% -//-

8. суммарная ст-ть ЦБ прав собств-ти на долю в УК ср-в на банк. вкладах, а также в общих фондах банк. упр-я одного банка – 15 % -//-

9. max ст-ть одного объекта недв-ти – 10% -//-

10. суммарная вел-на доли перестрах-ков в страх-ых резервах (кроме резерва заявленных, но не урегулированных убытков) – 60% за искл. резерва заявленных, но не урегулированных убытков

11. max вел-на доли одного перестрах-ка в страх. резервах (кроме резерва заявленных, но не урегулированных убытков) – 15% -//-

12. суммарная доля перестрах-ков, не явл-ся резидентами РФ (кроме резерва заявленных, но не урегулированных убытков) – 30% -//-

13. суммарная ст-ть активов, принимаемых в покрытие страх. резервов не явл-ся расположенными на терр. РФ (кроме доли перестрах-ков не явл-ся резидентами РФ) в страх. резервах – 20% -//-

84. Платёжесп-бность страховой организации.

Платежесп-сть стр. компании оценивается путем сравнения факт. размера П/СП с расчетн. вел-ной, т.е. нормативным размером П/СП. Для расчета платежесп-сти страх. компании используют «Положение о порядке расчета страховщиками нормативного соотношения активов и принятых ими страх обязат-тв» 2.11.01г. №90-н (в ред 2005г). Страх-ки рассчитывают пок-ль платежесп-ти, вел-на кт явл одним из критериев фин устойч-ти страх компании.

Норматив. размер маржи платежесп-ти (РМПн) – это вел-на, в пределах кт страх-ик исходя из специфики заключаемых договоров и объема принятых страх обязат-тв д. обладать собственным кап-лом свободным от любых будущих обязат-тв, за искл. требований учредителей.

Факт размер маржи платежесп-ти (РМПф) рассчит-ся по спец формуле:

РМПф = ССС – У – З – СА – НА, где

ССС – собст ср-тва страх-ка (УК, РК, ДК, НПр)

У – непокрытый убыток отч. года или прошлых лет

З – задолж-сть акционеров по взносам в УК

СА – собств. акции, выкупленные у акционеров

НМА – нематериальные активы

РМПн рассч-ся отдельно по страх-нию жизни и по видам страх-ния иным, чем страх-е жизни.

РМПнж = резерв по страх жизни*0,05*Кп, где

Кп – коэф-нт поправочный = (резерв по стр жизни – доля п/стр по стр жизни) / резерв по стр жизни

Если Кп <0,85, то для расчетов он приним-ся = 0,85.

РМПн по видам страх-ния иным чем страх-е жизни рассчит-ся на основе данных о страх. премиях и о страх. выплатах по договорам страх-ния, относящихся к страх-нию иному, чем страх-ние жизни. В этом сл. пок-ль приравнивается к произведению наибольшего из 2 пок-лей на Кп.

РМПн = Пок1*Кп или Пок2*Кп

Пок1 рассчит-ся на основе страх. премий и расчетным явл-ся 12 мес предшествующих отч. дате. Если у страх компании с момента получения лицензии до отч. даты прошло менее 12 мес, то в кач-ве расчетного берется период с момента получения лицензии до отч. даты.

Пок1 = (Ссп*0,16) – Всп – Отфпм, где

Ссп – сумма страх премий, начисл-х по договорам страх-я и сострах-ния

Всп – страх премии, возвращенные страх-лям в связи с расторжением дог-ров страх-ния (состр-я) за расчетный период

Отфпм – отчисления в фонд предупредительных мероприятий

Пок2 рассчит-ся на основе страх. выплат. Здесь расчетн. периодом берется 3 года предшествующих отч дате. Если у страх. компании с момента получения лицензии до отч даты прошло менее 3 лет, то Пок2 не рассчит-ся. Пок2 расчит-ся по формуле:

Пок2 = ((Св – П - ΔРУ)/3)*0,23, где

Св – страх выплаты фактически произведенные по договорам страх-я (сострахования)

П – поступления, связанные с реализацией перешедшего к страх-ку права требования, кт страх-тель имел к лицу, ответственному за убытки, возмещенные в рез-те страх-ния в предшествующих периодах

ΔРУ – изменение резервов убытков за расчетный период

Кп рассчит-ся по след формуле:

Кп = ((Св-ДП)+(ΔРУ-ДП))/ (Св+ΔРУ)

ДП – доля перестраховщиков

При отсутствии в расчетном периоде страх выплат Кп=1.

Если Кп < 0,5, то Кп=0,5

Если Кп > 1, то Кп=1

РМПн= РМПнж+ РМПниное+ РМПн обзат виды

Если РМПн < min вел-ны УК (30 млн. руб. – баз размер), то за нормат. размер принимается закон-но установл-ая min вел-на УК.

Расчет соотнош-ия м/у РМПф и РМПн произ-ся страх-ком ежекв-но. Страх. компания признается платежесп-бной, если РМПф=> РМПн

Если на конец отч. года РМПф превышает РМПн менее, чем на 30%, то страх-щик предоставляет на согласование в межрегион. инспекцию страх. надзора план оздоровления фин. положения, в кт д. вкл-ать в себя мероприятия, обеспеч-щие соблюдение соотношения на кон. каждого фин года, в теч. кт планир-ся его реализация. В плане указывается конкретные мероприятия (изм-е размера УК, расширение перестрах операций, изменение тарифной пол-ки, сокращение деб и кред задолж-ти, изменение стр-ры активов и т.д.), кроме того к плану оздоровления фин. положения прикладывается расчет планируемого соотношения с учетом реализации дан. мероприятий.