18. Сущность, содержание, методы денежно-кредитной политики гос-ва.

Для защиты и обеспечения устойч-ти нац. валюты ЦБ проводит денежно-кредитную пол-ку.

Денежно-кредитная пол-ка – совок-ть мер, направл-х на изменение кол-ва денег в обращении, объема банковских кредитов, %ных ставок, валютного курса, а, след-но, и состояние эк-ки страны. Денежно-кредитная пол-ка – важнейший м-д гос. регулирования общественного воспр-ва с целью обеспечения наиболее благоприятных условий для развития рын. эк-ки.

Гл. задача денежно-кредитной пол-ки – регулирование совокупн. наличной и безналичной денежной массы, т.е. устан-ие ее в таком объеме, чтобы она с одной стороны стимулировала рост экономики, а с др. – не приводила к инфляционным процессам.

В зав-ти от проводимых мер различают 2 типа денежно-кредитной пол-ки:

- рестрикционная денежно-кредитная пол-ка: направлена на ужесточение условий и ограничение объема кредитных операций ком. банков. Данная пол-ка исп-ся для борьбы с инфляцией и для сглаживания циклических колебаний эк-ки

- экспансионисткая денежно-кредитная пол-ка: сопровожд-ся расширением масштабов кредитования, ослаблением контроля над приростом кол-ва денег в обращении, снижением уровня %ных ставок и в целом нацелена на ув-ие деловой активности.

Для осущ-ия денежно-кредитной пол-ки исторической практикой был выработан широкий ассортимент м-ов и инструментов. Согласно закону «о ЦБ» к этим инструментам относят:

1. %ные ставки по операциям ЦБ. ЦБ может устанавливать одну или неск-ко %ных ставок по различным видам операций или может проводить пол-ку без фиксации %ной ставки

2. Нормативы обязательных резервов депонируемых в ЦБке ком. банками. Это нормативы отчислений ком. банков от привлеченных ими ресурсов на резервный счет в ЦБке.

3. Операции на откр. рынке. Под этими операциями понимается купля-продажа ЦБком ком. и др. векселей, гос. облигаций и др. %ных ценных бумаг.

4. Рефин-ие банка – кредит-ие ЦБком ком. банков

5. Валютное регулир-ие – поддержание курса нац. валюты, гл. метод – это валютная интервенция (купля-продажа ин. валюты)

6. Прямые количеств. огранич-я – устан-ие уровня %ных ставок, прямое огранич-е кредит-ия, замораживание уровня %х ставок, устан-ие ориентиров роста ден.массы, эмиссия облигаций от своего имени.

Банк России ежегодно не позднее срока внесения в Гос. Думу Правительством РФ проекта фед. з-на о фед. Б-те на очередной фин. год и плановый период представляет в Гос. Думу проект основных направлений единой гос. денежно-кредитной пол-ки на предстоящий год и не позднее 1 декабря - основные направления единой гос. денежно-кредитной пол-ки на предстоящий год. Предварительно проект основных направлений единой гос. денежно-кредитной пол-ки представляется Президенту РФ и в Правительство РФ. Гос. Дума рассматривает основные направления единой гос. денежно-кредитной пол-ки на предстоящий год и принимает соотв-щее решение не позднее принятия Гос. Думой фед. з-на о фед. б-те на предстоящий год.

19. Активные банковские операции кредитных орг-ий.

Все банковские операции делятся на 2 группы:

1. Пассивные операции, т.е. операции по формированию ресурсов банка

2. Активные операции, т.е. операции, связанные с размещением ресурсов банка

Активные операции представляют собой использование собственных и привлеченных ресурсов банка, осущ-мые для извлечения прибыли. Все активные операции можно разделить на:

1. кредитные - это операции по предоставлению (выдаче) ср-тв заемщику на началах срочности, возвратности и платности. Кредитные операции, связанные с покупкой (учетом) векселей либо принятием векселей в залог, представляют собой учетные (учетно-ссудные) операции.

Виды кредитов:

Разовый кредит - предоставляется путем разового зачисления всей суммы на расчетный счет заемщика, при погашении кредита полностью или частями лимит на выдачу не восстанавливается.

Кредитная линия с лимитом задолж-ти - возобновляемая кредитная линия, позволяющая заемщику в период действия кредитного договора неоднократно получать кредит отд. траншами и гасить досрочно любыми суммами, при этом max допустимый размер единовременной задолж-ти по сумме основного долга на каждый момент действия договора не м. превышать установл. лимита задолж-ти.

Кредитная линия с лимитом выдачи - предоставление ден. ср-тв на расчетный счет заемщика отд. траншами по мере необх-ти и их использ-ие в течение обусловленного договором срока, при этом общая сумма всех выданных траншей не может превышать установленного кредитным договором лимита выдачи.

Кредитование в режиме кредитной линии имеет преим-ва по ср-ию с разовым кредитом, т.к. позволяет заемщикам оперативно распоряжаться кредитными ресурсами, значит-но экономить время, необходимое для ведения переговоров и оформления разовых кредитов. Однако право пользоваться кредитной линией предоставляется клиентам с устойчивым фин. положением и имеющим положительную кредитную историю.

Овердрафт - кредитование расчетного счета клиента банка при недостаточности или отсутствии на нем ден. ср-тв в пределах установл-го договором лимита овердрафта (т.е. max суммы, на кт банком м.б. оплачены платежные док-ты клиента сверх остатка на его расчетном счете). Овердрафт предоставляется п/п и предпринимателям без образования юр. лица, которые обслуживаются в банке, как правило, не менее 3 мес.

Вексельный кредит - ссуды под обеспечение векселями.

Они делятся на два вида: учет векселей и ссуды под их залог.

1) Учет векселей - это покупка их банком, в рез-те чего они полностью переходят в собств-ть кредитной орг-ии, а вместе с ними и право требования платежа от векселедержателей.

2) Ссуды под залог векселей отличаются от учета векселей тем, что собств-ть на вексель банку не переуступается, он только закладывается векселедержателем на опр. срок с последующим выкупом после погашения ссуды; при этом ссуда выдается не в пределах полной суммы векселя, а только на 60-90% его номинальной ст-ти. К векселям, принимаемым в залог, банки предъявляют те же требования юр. и эк-го хар-ра, что и к учитываемым.

Синдицированный кредит - это вид кредита, кт предоставляется двумя или более кредиторами, объединившимися в синдикат (консорциум), одному заемщику. Группа банков-кредиторов (консорциум) объединяет на срок свои временно св. фин. ресурсы с целью кредитования опр. объекта или заемщика. Один банк или небольшая группа ведущих банков-координаторов от имени всего синдиката (консорциума) ведет переговоры с заемщиком по условиям кредитного соглашения, обеспечивает мобилизацию необходимых сумм. Координаторы контролируют предоставление кредита, его использование и погашение.

Бывают случаи, когда два или более банка предоставляют заемщику параллельные кредиты. Тогда в отличие от схемы выдачи синдицированного кредита переговоры с клиентом каждый банк проводит отдельно, а затем, после согласования с заемщиком условий сделки, закл-ся общий кредитный договор.

Кредиты под поруч-во 3-х лиц, кредит под банк. гарантию, под залог ЦБ, под залог недв-ти, довериельные кредиты

2. инвестиционные – это операции по инвестированию банком своих ср-тв в ценные бумаги и паи небанковских стр-тур в целях совместной хозяйственно-фин. и ком. деят-ти, а также размещенные в виде срочных вкладов в др. кредитных организациях. Особ-ть инвестиционных операций ком. банка от кредитных операций закл-ся в том, что инициатива проведения первых исходит от самого банка, а не его клиента. Это инвестиционная деят-ть самого банка.

3. кассовые и расчетные

Кассовые операции - это операции по приему и выдаче наличных ден. ср-тв. Более широко кассовые операции можно опр-ить как операции, связанные с движением наличных ден.ср-тв, а также формир-ем, размещ-ем и использованием ден. ср-тв на различн. активных счетах банка (включая счет «Касса» и корр. счета в др. банках) и счетах клиентов ком. банка.

Расчетные операции - это операции по зачислению и списанию ср-тв со счетов клиентов, в т.ч. для оплаты их обязат-тв перед контрагентами. Ком. банки производят расчеты по правилам, формам и стандартам, установл. Банком России, при отсутствии правил проведения отд. видов расчетов - по договоренности м/у собой, при выполнении международных расчетов - в порядке, установленном фед. з-ми и правилами, принятыми в международной банк. практике. Ком. банки, Банк России обязаны перечислять ср-ва клиента и зачислять ср-ва на его счет не позднее следующего операционного дня после получения соотв-щего платежного документа. В сл. несвоевременного или неправильного зачисления на счет или списания со счета клиента ден. ср-тв кредитная орг-ия. Банк России выплачивают %ты на сумму этих ср-тв по официальной %ной ставке Банка России.

4. прочие (валютные операции, гарантирование, консалтинговые услуги)

Гарантийные операции - операции по выдаче банком гарантии (поручительства) уплаты долга клиента третьему лицу при наступлении опр. условий; приносят банкам д-д также в виде комиссионных.

Фондовые операции - операции с ЦБ (помимо инвестиционных). К фондовым операциям относятся:

• операции с векселями (учетные и переучетные операции, операции по протесту векселей, по инкассированию, домицилированию, акцепту, индоссированию векселей, по выдаче вексельных поручений, хранению векселей, п-же их на аукционе);

• операции с ЦБ, котирующимися на фондовых биржах.