5. Активные операции банков и управление ими.

Активные операции (АО)- операции, связанные с размещением банковских ресурсов или с кредитными вложениями в целях получения прибыли. Результаты данных операций отражаются в активе баланса. Данные операции являются основным источником дохода для КБ, но с другой стороны они предполагают особенно высокий риск. На структуру и объем АО влияют:

Объективные факторы:

1. общее состояние экономики, уровень инфляции

2. политика ЦБ в области официальной ставки, резервных требований, рефинансирования.

Субъективные факторы:

3. обеспеченность банка капиталом или собственными источниками

4. специфика структуры банковских ресурсов

5. специализация банка.

Классификация:

1. по экономическому содержанию

а) учетно-ссудные операции (кредитные и приравненные к кредитным (учет векселей) операции) – 60-70%

б) инвестиционные (вложения в ценные бумаги, основные средства, в порядке долевого участия в капиталах других банков.

в) депозитные (открытие депозитных, корреспондентских счетов в других банках, размещение ресурсов в ЦБ). Тенденция к снижению.

г) кассовые ( операции, связанные с движением наличных денег) – 5%

д) прочие ( лизинг, факторинг, валютные)

2. в зависимости от доходности

а) АО, приносящие доход – «работающие активы» (кредитные, вложения в ценные бумаги с целью инвестирования и перепродажи, РЕПО, лизинг, факторинг) – 70-80%

б) АО не приносящие доход – «неработающие активы» ( кассовые операции, вложения в основные средства, активы, размещенные в ЦБ)

3. в зависимости от риска

а) АО свободные от риска (кассовые, размещенные ресурсы в ЦБ)

б) активы с минимальным риском ( вложения в государственные ценные бумаги, кредиты под гарантию местных органов власти, под залог государственных ценных бумаг)

в) активы с повышенным риском ( различные виды кредитования, вложения в негосударственные ценные бумаги, факторинг, лизинг)

4. в зависимости от ликвидности активов

а) абсолютно ликвидные активы (кассовые операции, размещение ресурсов на корреспондентских счетах в других банках)

б) активы менее ликвидные и неликвидные (кредитные, факторинговые, лизинговые, вложения в ценные бумаги с целью инвестирования, долевое участие, вложения в собственные основные средства).

В зарубежной экономической литературе А рассматриваются как потенциальное платежное средство, как резервы. Выделяют:

1. первичные резервы (кассовые операции, средства на корр.счетах в других банках)

2. вторичные резервы (вложение в ценные бумаги, главным образом в государственные, векселя, сертификаты КБ)

3. ссуды

4. прочие резервы (долевое участие, вложения в ц/б для инвестирования, вложение в ценные бумаги на долгосрочной основе, лизинг и т.д.)

Управление активными операциями – это деятельность КБ, направленная на наиболее рациональное и доходное размещение ресурсов. Цели управления А: обеспечение прибыльности, доходности операций; поддержание ликвидности, платежеспособности; обеспечение диверсификации деятельности. Методы управления А: метод общего фонда, метод разделения источников (метод конверсии средств), научный метод, основанный на использовании математического аппарата.

Метод общего фонда основан на том, что все ресурсы КБ объединяются в общий фонд и затем направляются в конкретные А с учетом приоритетов и специализации КБ (например, 10% - в первичные резервы, 15% - вторичные резервы, 50% - кредиты, 25% - прочие резервы). Основной «-» метода – совершенно не проводится увязка между ресурсами и вложениями по срокам, что может отрицательно повлиять на ликвидность КБ, следовательно этот метод отличается повышенным риском и его целесообразно использовать на начальном этапе деятельности КБ.

Метод разделения источников основан на том, что все ресурсы подразделяются на группы в зависимости от характера востребованности. Затем они направляются в конкретные А в зависимости от ликвидности и риска последних:

1. Вклады до востребования направляются в первичные и вторичные резервы, краткосрочные ссуды, межбанковское кредитование.

2. Срочные вклады – в краткосрочные и долгосрочные ссуды, ц/б в целях перепродажи.

3. Капитал КБ, собственные источники – в долгосрочные кредиты, вложения в ц/б в целях инвестирования, вложения в собственные основные средства, долевое участие.

Этот метод также не лишен недостатков и ограничений. Так, не смотря на то, что вклады до востребования отличаются высокой оборачиваемостью, низкой стабильностью, на счетах у клиентов формируются не снижающиеся остатки. Поэтому в пределах остатков этот ресурс можно использовать как срочные вклады.

Одновременное осуществление КБ активных и пассивных операций создает дополнительные факторы риска и определяет необходимость выделения системы управления рисками при скоординированном управлении А и П. Управление рисками в рамках управления А и П обеспечивает оптимизацию стоимости А и П и улучшение (или сокращение) рентабельности в условиях возможных будущих рисков.

Основными рисками при управлении А и П являются риск изменения % ставок, риск несбалансированной ликвидности, рыночный риск, валютный риск, риск неплатежеспособности (риск банкротства). Указанные риски могут приводить к непредсказуемым изменениям в объемах, доходности, структуре А и П, а будучи тесно связанными между собой, могут оказывать серьезное воздействие на конечные показатели деятельности КБ и его платежеспособность.