Добавил:
Upload Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз: Предмет: Файл:
248406отчет.rtf
Скачиваний:
0
Добавлен:
01.04.2025
Размер:
36.38 Mб
Скачать

ГОУ ВПО

ВСЕРОССИЙСКИЙ ЗАОЧНЫЙ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ

КАФЕДРА ЭКОНОМИКО-МАТЕМАТИЧЕСКИХ МЕТОДОВ И МОДЕЛЕЙ

Отчет по лабораторной работе

по дисциплине: "Оценка и анализ рисков"

Исполнитель: Лебедева С.А.

Факультет: Финансово-кредитный

Специальность: Финансы и кредит

Группа: 2 высшее, 5 курс

№ зачетной книжки 08ФФД62921

Руководитель: профессор Бутковский О.Я.

Владимир 2010

Задание

В нижеприведенной таблице (Таблица 1) приведена информация по месячным доходностям за 2007г. индекса РТС и по пяти доходностям новых отраслей индексов российской торговой системы (РТС): нефть и газ (RTSog); электроэнергетика (RTSeu); телекоммуникации (RTStl); промышленность (RTSin); потребительские товары и розничная торговля (RTScr).

Таблица 1

Месяц

Доходности индексов за месяц (%)

1

2

3

4

5

RTS

RTStl

RTSog

RTSin

RTScr

RTSeu

Январь 2007

-5,055

4,406

-9,839

2,121

-1,511

9,360

Февраль 2007

4,456

-3,918

-3,285

5,737

4,212

7,660

Март 2007

1,555

7,600

3,853

1,915

9,241

9,332

Апрель 2007

-0,011

4,144

-2,913

2,08

2,595

-3,013

Май 2007

-8,018

-6,413

-9,633

3,039

-4,965

-4,490

Июнь 2007

6,593

1,843

4,751

7,145

4,553

6,897

Июль 2007

5,072

0,604

4,853

12,003

3,406

-0,714

Август 2007

-3,715

-1,157

-3,349

4,415

-2,282

-6,487

Сентябрь 2007

7,912

6,07

7,624

-0,059

0,700

2,514

Октябрь 2007

7,301

5,223

6,746

-0,251

5,521

3,915

Ноябрь 2007

-0,133

3,506

0,371

2,529

0,778

-0,580

Декабрь 2007

3,171

4,042

3,896

12,414

4,491

5,218

Требуется:

Определить характеристики каждой ценной бумаги: α, β, рыночный (систематический) риск, собственный (несистематический) риск, R2. Сформировать портфель минимального риска из двух видов отраслевых индексов RTStl и RTSog (при условии, что обеспечивается доходность портфеля (mp) не менее, чем по безрисковым ценным бумагам (облигациям), - 0,5% с учетом общего индекса рынка. Построить линию рынка капитала (CML). Построить линию рынка ценных бумаг (SML).

Решение.

Для построения модели Марковица на первом этапе необходимо представить исходные данные в Excel в виде следующей таблицы.

Ввод исходных данных

Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]